УП Экономическая теория Ч

		пик
Уровень экономической	активности	пик
		Экономический цикл
		Время
		Рис. 34. Экономический цикл (модель)

В структуре цикла выделяют высшую (пик) и низшую точки активности и лежащие между ними фазы спада (рецессии) и подъема (экспансии оживления).

В точке пика (бума) цикла в экономике наблюдается полная занятость и перегрузка производственных мощностей; уровень цен, ставки зарплаты и ставка процента очень высокие; рост деловой активности прекращается.

Неизбежно после бума следует фаза спада, кризиса, когда рост производства сменяется его падением, занятость сокращается, ликвидируются запасы, сокращаются производственные инвестиции, падает спрос на труд, резко уменьшаются прибыли, ослабевает спрос на кредит и т. д., однако цены не поддаются тенденции снижения. Цены падают только в том случае, когда спад продолжительный, т.е. если возникает депрессия.

За фазой кризиса идет фаза депрессии. На этой стадии национальный доход продолжает снижаться, безработица увеличивается, а объем инвестиций близок к нулю. Низшая точка спада, или депрессии, характеризуется тем, что производство и занятость, достигнув самого низкого уровня, начинают вновь «выбираться» со дна. Через определенное время депрессия сменяется фазой оживления, на которой уровень производства повышается, а занятость возрастает вплоть

до полной занятости, растут инвестиции и размер реального капитала. Фаза оживления заканчивается бумом.

Разные экономисты называют различные причины циклов. Перечислим некоторые теории:

1.Денежная теория, объясняющая цикл экспансией и сжатием банковского кредита (Хоутри и др).

2.Теория нововведений, объясняющая цикл использованием в производстве важных нововведений (например, железных дорог) (Шумпетер, Хансен и др.).

3.Психологическая теория, объясняющая цикл как следствие охватывающих население волн пессимистического и оптимистического настроения (Пигу, Бэджгот и др.).

4.Теория недопотребления, усматривающая причину цикла в слишком большой доле дохода, идущей богатым и бережливым людям, по сравнению с тем, что может быть инвестировано (Гобсон, Фостер, Кэтчингс, и др.).

5.Теория чрезмерного инвестирования, сторонники которой по-

лагают, что причиной рецессии является скорее чрезмерное, чем недостаточное инвестирование (Хайек и др.).

6.Теория солнечных пятен – погоды – урожая (Джевонс, Мур и

др.).

Обобщив эти теории, можно выделить три подхода:

А. Цикл – явление внешнее относительно экономической системы, он имеет политическую, природную, психологическую и т. п. заданность.

Б. Цикл – явление внутреннее, присущее экономике.

В. Цикл в своей совокупности причин есть синтез внутренних состояний экономики и внешних факторов.

В настоящее время многие исследователи полагают, что внешние (экзогенные) факторы – это производители первоначальных импульсов циклов, а внутренние причины (эндогенные) преобразуют эти импульсы в фазные колебания. Среди изогенных внеэкономических причин циклов называют научные и технические открытия, открытия новых земель, трудовую миграцию, динамику населения, открытия золотых месторождений, войны и т. д. Среди эндогенных причин чаще других называют колебания спроса на блага (потребление и инвестиции). Поэтому в центр исследования циклов обычно ставят механизм мультипликатора-акселератора.

Исследования многих экономистов привели к выводу, что значительная интенсивность колебаний дохода связана с колебаниями капиталовложений (рис. 35).

Доход

Доход общества

Капиталловложения

Потребление

Время

Рис. 35. Колебания дохода, капиталовложений и потребления

Существует два принципа структуризации капиталовложений.

1.По принципу их зависимости от изменений уровня дохода они делятся на автономные и производственные. Автономные капиталовложения – это часть чистых инвестиций, которые осуществляются по причинам, независимым от изменений национального дохода (изобретения, изменение вкусов, численности населения и т. п.) производные капиталовложения зависят от изменения уровня дохода.

2.По принципу источника капиталовложения слагаются из валовых и чистых. Валовые капиталовложения равны полному спросу на средства производства за определенный период времени. Чистые капиталовложения In равны разнице между валовыми инвестициями Ig

исуммой капиталовложений, необходимых для замены физически изношенного и морально устаревшего оборудования Cl:

In = Ig – Cl.

Но из этого равенства следует, что чистые капиталовложения могут быть отрицательной величиной. Так как изменение дохода ведет к изменению производной части инвестиций, то это может вызвать три варианта экономического развития: постоянный рост; неравномерный рост и колебания (включая спад). Спад возникает тогда, когда величина чистых капиталовложений становится отрицательной.

Рассмотрим механизм обычного промышленного цикла, который покажет, как развивается кризис (пример П. Самуэльсона).

Допустим, у нас есть текстильное предприятие, основной капитал которого – 20 машин, стоимостью по 3 млн. долл. каждая. Итого – 60 млн. долл. Это в 10 раз больше стоимости реализуемых в год тканей (6 млн. долл). Каждый год подлежит замене одна машина, т. е. расходы на реновацию составляют 3 млн. долл. в год. Это и есть сумма ежегодных инвестиций. Предположим, что спрос на ткани нашей фабрики вырос на 50%. Это значит, что объем продажи составит уже не 6, а 9 млн. долл. в год. Чтобы производить такое количество ткани, фабрика должна увеличить на 50% количество ткацких машин. Теперь заказ фабрики на новые машины вырастет с 1 до 11 машин в год. Это значит, что инвестиции возрастут с 3 до 33 млн. долл. в год, что составляет 1000%!

Таким образом, в ответ на увеличение продаж на 50% инвестиции увеличиваются в еще большей степени – на 1000%. Эта ситуация называется «эффектом акселератора» или ускоряющего воздействия изменения спроса на уровень инвестиций. Дальнейший ход событий очевиден: рост инвестиций вызовет мультиплицированный рост ВНП. В экономике налицо признаки процветания.

Однако акселератор может работать и в обратном направлении: небольшое падение продаж ткани вызовет обвальное сокращение инвестиций, а это в конечном итоге породит нестабильность, спад производства. Таким образом, акселератор взаимодействует с мультипликатором и вызывает циклические колебания в экономике.

25.2. Модели экономического цикла. Антициклическое регулирование

В этой модели механизмы колебания конъюнктуры объясняются исходя из концепции мультипликатора-акселератора. Модель включает в себя только рынок благ на том основании, что уровень цен, относительные цены благ и ставка процента предполагаются неизменными. В соответствии с кейнсианской концепцией предполагается, что объем предложения совершенно эластичен. Так как модель динамическая, то все переменные являются функциями времени: xt = f(t).

Объем потребления домохозяйств в текущем периоде определяет величина их дохода в предыдущем периоде:

CT = MPC YT-1 + Ca,

где Са – автономное потребление; YT–1 – национальный продукт года

(T – 1).

Предприниматели осуществляют индуцированные инвестиции только в том случае, если приращение совокупного спроса устойчиво. Потому, принимая решение об инвестировании, они ориентируются на изменение совокупного спроса (национального дохода) не в текущем, а также в предшествующем периоде:

IT = v (YT-1 – YT-2),

где v – акселератор.

Из этого можно записать такое динамическое уравнение:

YT = MPC∙ YT–1 + v∙ (YT–1 – YT–2) + Ca,

или

YT = (MPC + v) YT-1 – v YT-2 + CA,

где (если ввести в анализ государственные расходы

GT = (1 + R) GT–1,

где R – const, равная темпу роста госрасходов; Gt-1 – госрасходы года (t-1), то уравнение национального продукта примет вид:

YT = CT + IT + GT,

или

YT = (MPC + v)∙YT-1 – v YT-2 + Ca + GT).

В модели делового цикла Самуэльсона-Хикса новые инвестиции являются результатом изменений выпуска, имевших место в период (t–1), то есть существует временной лат между более ранним процессом изменения выпуска национального продукта и более поздними капиталовложениями. Если в динамическом уравнении национального продукта перейти к его приростам, то без учета Gt его можно записать так:

YT = (MPC + v) YT-1 – v YT-2.

Отсюда следует, что динамику национального дохода определяют значения МРС (или мультипликатора 1/1–МРС) и акселератора v.

В зависимости от значений v из модели Самуэльсона-Хикса выводятся четыре варианта динамики национального дохода при взаимодействии мультипликатора (см. табл. 18).

Модель Тевеса. Т. Тевес дополнил модель Самуэльсона-Хикса рынком денег, которая в соответствии с IS–LM – моделью взаимодействует с рынком благ через ставку процента. Посредством этой модели можно показать возможности банковской системы в регулировании конъюнктурных колебаний экономической активности реального сектор.

Монетарная концепция экономических циклов (модель Лайдлера)

объясняет их возникновение периодическими внешними и внутренними нарушениями равновесия на денежном рынке

Таблица 18

Виды динамики в зависимости от значения акселератора в модели делового цикла Самуэльсона-Хикса (где S – это MPS)

Значение ак-

селератора

0<v<(1- S )2

(1- S )2<v<1

1<v<(1+ S )2

(1+ S )2<v

Вид динами-

Затухающий,

Затухающий,

Растущий,

Растущий,

ки

колебаний нет

колебания есть

колебания есть

колебаний нет

Характер

Y

Y

Y

Y

графичес-

кого изоб-

ражения

t

t

t

t

Есть ли фаза

нет

есть

есть

нет

кризиса

(исходный пункт экономического цикла – рост предложения кредита со стороны банковской системы – Р. Хаутри).

Модель Калдора служит примером объяснения экономического цикла на основе эндогенных факторов. В этой модели циклические изменения экономической активности вытекают из объективных закономерностей формирования сбережений и инвестиций в различных фазах конъюнктурного цикла.

Модель Крафта-Вайзе и модель Гудвина отводит особую роль в периодической смене подъема спадом и спада подъемом субъективному фактору. Эти модели имитируют соперничество между трудом и капиталом за распределение национального дохода.

Совместное действие внутренних, внешних, объективных и субъективных факторов объясняет непостоянство длительности и структуры экономических циклов.

Антициклическое регулирование. Конечно, с точки зрения обыч-

ного обывателя было бы лучше, если бы экономика постоянно и равномерно росла умеренным темпом. Однако в рыночной экономике есть только один способ приведения АD и AS в равновесное состояние – это периодические кризисы.

В экономической теории существуют различные подходы к проблеме регулирования циклических колебаний. Выделим два основных.

Первое неокейнсианское – ориентированно на регулирование совокупного спроса. Его последователи делают акцент на бюджетной и

налоговой политике, что связано с увеличением или уменьшением расходов государства.

Второе направление – неоконсервативное, развивающееся на базе неоклассической школы, – ориентируется на регулирование совокупного предложения. Сторонники этого направления уделяют основное внимание проблеме денег и кредита, и главное в этой связи – вопросы объема денежной массы и его регулирования.

Существует и общее понимание роли государства в антициклическом регулировании. Например, в фазе спада все усилия должны быть направлены на стимулирование деловой активности. В период подъема государство должно проводить политику сдерживания экономического роста: повышать ставки налогов, сокращать госрасходы и т. п.

25.3. Технологические уклады и «длинные волны» Н. Д. Кондратьева

Экономические циклы существенно различаются по продолжительности и интенсивности. По общему мнению, особое место в разработке теории цикличности принадлежит Н. Д. Кондратьеву (1892– 1938 гг.). Его исследования охватили статистические данные разных стран Европы за 100–150 лет. Он проанализировал индексы ценных бумаг, номинальную зарплату, внешнеторговый оборот, добычу угля, золота, производство чугуна, свинца и др. Применение математических методов позволило усреднить колебания указанных параметров и обнаружить фундаментальную закономерность. Главный вывод состоял в том, что развитие рыночной системы происходит волнообразно. Период долгосрочных колебаний (длинных волн) составляет 45– 60 лет, на них накладываются среднесрочные колебания (средние волны) 7–11 лет и краткосрочные 3–3,5 года. «Большие циклы» состоят из двух фаз (или волн) – повышательной и понижательной.

За период с 1789 по 1920 г. Н. Кондратьев выделил следующие большие циклы. Первая волна: подъем продолжался 25 лет (1789– 1814), спад – 35 лет (1814–1849). Вторая волна: подъем составил 24 года (1849–1873), спад 23 года (1873–1896). Третья волна: подъем длился 24 года (1896–1920). Под влиянием долгосрочных колебаний изменяются краткосрочные циклы. Если они попали на фазу подъема длинной волны, то их собственная фаза подъема удлиняется (синхронизация подъема). Если краткосрочные циклы оказались на фазе спада длинной волны, то более затянута фаза кризиса и депрессии (син-

хронизация спада). Н. Д. Кондратьев пришел к выводу, что в течение примерно двух десятилетий перед началом повышательной фазы наблюдается оживление в сфере технических изобретений, а затем в годы хозяйственного подъема – их широкое применение.

Пятидесятилетний цикл Кондратьева основывается на законах технологической динамики. Интенсивное расширение капитала в период повышательной волны «большого цикла» неизбежно приводит к скачкообразному увеличению спроса на кредиты, к росту ссудного процента, а это в конечном счете истощает финансовые ресурсы. Следствием является массовое свертывание производства и переход к понижательной волне. Вялость инвестиционного процесса в этот период позволяет восстановить кредитные ресурсы и использовать их для нового витка цикла.

Таким образом, длинные волны представляют собой цикличесский процесс в денежном и реальном секторах экономики. Импульс подъему новой волны дают выдающиеся научно-технические открытия и изобретения, качественно меняющиеся условия жизни людей. Эти процессы сопровождаются экономическими и социальными потрясениями в обществе. Материальной основной периодичности долгосрочных колебаний является обновление основного капитала с длительными сроками службы. Это требует новых технологий, материалов, источников сырья и энергии, работников новых профессий. То есть длинная волна характеризует жизненный цикл технологического способа производства.

Идеи Н. Д. Кондратьева развил в своих работах австрийский экономист Й. Шумпетер. Он выделил три типа волн: длинные волны Кондратьва (40–60 лет), средние волны Жугляра (15–20 лет) и короткие (40-месячные) инновационные волны в рамках «цикла конъюнктуры».

Вопросы для самопроверки

1.Какие причины экономических циклов Вы можете привести? Какие из них Вы считаете наиболее научными?

2.Какие подходы к антициклическому регулированию Вы можете назвать? В чем суть антициклического регулирования?

3.Определите вклад Н. Д. Кондратьева в теорию экономических

циклов.

[20, гл. 7; 33, гл. 14; 43, гл. 9 – 10; 44, гл. 14; 46, гл. 14]

РАЗДЕЛ IV. ПЕРЕХОДНАЯ ЭКОНОМИКА

ТЕМА 26. ТРАНСФОРМАЦИЯ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ

СИСТЕМЫ И ФОРМИРОВАНИЯ ПЕРЕХОДНОЙ ЭКОНОМИКИ

26.1. Причины и модели трансформации экономической системы

Необходимость перехода от административно-командной экономики к современной рыночной была обусловлена нараставшей недееспособностью нетоварной экономики по мере исчерпания экстенсивных факторов экономического роста.

Административно-командная экономика имеет два основных недостатка: первый – это ее негибкость, медленная адаптация к переменам; второй – это очень низкая производительность из-за тотального подавления хозяйственной инициативы.

Под переходным периодом понимается исторически непродолжительный (но не менее 10 лет), во время которого происходит ликвидация или коренное преобразование административно-командной системы и формируется основа рыночной системы.

Содержанием переходной экономики является преобразование всей сложившейся ранее системы экономических отношений; взаимодействие элементов старой и новой систем приводит к вытеснению первых и утверждению последних в качестве господствующих. Поскольку преобразование командно-административной системы означает изменение основы этой системы и замену ее качественно иной (рыночной), то такого рода трансформацию называют системными реформами.

Главными направлениями формирования рыночной экономики в переходный период являются следующие.

1. Либерализация экономики – это система мер, направленная на отмену или резкое сокращение запретов и ограничений, а также государственного контроля во всех сферах хозяйственной жизни. Она распространяется повсеместно и включает: отмену государственной монополии на осуществление хозяйственной деятельности (в том числе и внешней торговли), прекращение централизованного распределения ресурсов, переход к формированию цен в соответствии со спросом и предложением, снижение государственного контроля над трансакционными операциями на внутреннем и внешнем рынках.

2.Демонополизация экономики и создание конкурентной среды,

предполагающие создание равных возможностей для деловой активности всех экономических агентов, обеспечение доступа на рынок иностранных конкурентов, поощрение малого бизнеса и снижение барьеров для вступления в отрасль (путем, например, предоставления льготных кредитов), регулирование ценовой и сбытовой политики естественных монополий, в отдельных случаях – раздробление крупных фирм.

3.Институциональные преобразования включают изменения от-

ношений собственности (создание частного сектора), формирование рыночной инфраструктуры (комбанков, товарных и фондовых бирж, инвестиционных фондов и т. д.), создание новой системы госрегулирования экономики, принятие соответствующего изменившимся условиям хозяйственного законодательства.

4.Структурные преобразования направлены в первую очередь на устранение или смягчение унаследованных от прежней системы диспропорций в отраслевой структуре народного хозяйства и отдельных отраслей. Главная цель здесь – развитие производства продукции, пользующейся платежеспособным спросом на внутреннем и внешнем рынках.

5.Макроэкономическая стабилизация (в основном финансовая).

Важное значение этого направления следует из того, что кризис ад- министративно-командной системы раньше и сильнее всего проявляется именно в финансовой сфере, особенно в форме высокой инфляции. Длительная инфляция тормозит нормальное становление рыночных отношений, поэтому подавление инфляции – одна из основных задач для переходных экономик. В систему мер макроэкономической стабилизации входят: ограничение денежной эмиссии, минимизация дефицита госбюджета, обеспечение положительной процентной ставки и т. д.

6.Формирование соответствующей рыночной экономики системы социальной защиты населения. Эта система мер направлена на переход к адресной социальной поддержке самых нуждающихся слоев населения.

Завершение формирования этих основных элементов рыночной системы и означает окончание переходного периода.

Варианты перехода к рыночной экономике

Анализируя опыт стран, входивших некогда в мировую систему социализма, можно выделить два основных варианта трансформации административно-командной системы в рыночную экономику: пер-