Синтаксис:

ДОХОД (дата_соглашения;дата_вступления_в_силу;ставка;цена;

погашение;частота;базис)

Дата_соглашения - это дата соглашения для ценных бумаг. Эта дата, более поздняя, чем дата выпуска, когда ценные бумаги были проданы покупателю.

Дата_вступления_в_силу - это срок погашения для ценных бумаг. Эта дата определяет истечение срока действия ценных бумаг.

Ставка - это годовая процентная ставка по купонам для ценных бумаг.

Цена - это цена ценных бумаг на 100 руб. номинальной стоимости.

Погашение - это цена при погашении за 100 руб. номинальной стоимости ценных бумаг.

Частота - это количество выплат по купонам за год. Для ежегодных платежей частота = 1; для полугодовых платежей частота = 2; для ежеквартальных платежей частота = 4.

Базис - это тип используемого способа вычисления дня.

Базис Способ вычисления дня

0 или опущен US (NASD) 30/360

1 Фактический/фактический

2 Фактический/360

3 Фактический/365

4 Европейский 30/360

· Если до погашения укладывается более одного периода купона, то функция ДОХОД вычисляется итерационным методом (не более 100 итераций). Используется метод Ньютона на основе формулы для функции ЦЕНА. Доход меняется до тех пор, пока вычисляемая цена для данного дохода не станет близкой к значению аргумента цена.

Пример:

Облигации выпущены на следующих условиях:

Дата соглашения 15 февраля 1991 года

Срок погашения 15 ноября 1999 года

Купон 5,75 процентов

Цена 95,04287 руб.

Цена при погашении 100 руб.

Полугодовая частота

Базис 30/360

Доход от облигаций (в системе дат 1900) составит:

ДОХОД("15.2.91";"15.11.99";0,0575;95,04287;100;2;0) равняется 0,065 или 6,5 процентам

7. ДОХОДСКИДКА - Возвращает годовой доход по ценным бумагам, на которые сделана скидка.

Синтаксис: ДОХОДСКИДКА(дата_соглашения;дата_вступления_в_силу;цена;

погашение;базис)

Дата_соглашения - это дата соглашения для ценных бумаг. Эта дата, более поздняя, чем дата выпуска, когда ценные бумаги были проданы покупателю.

Дата_вступления_в_силу - это срок погашения для ценных бумаг. Эта дата определяет истечение срока действия ценных бумаг.

Цена - это цена ценных бумаг на 100 руб. номинальной стоимости.

Погашение - это цена при погашении за 100 руб. номинальной стоимости ценных бумаг.

Пример:

Облигации выпущены на следующих условиях:

Дата соглашения 15 февраля 1993 года

Срок погашения 1 марта 1993 года, цена 99,795 руб., цена при погашении 100 руб. Базис фактический/360, доход по облигации (в системе дат 1900) составит:

ДОХОДСКИДКА(«15.2.93»;»1.3.93»;99,795;100;2) равняется 5,2823 процентам

7. ДОХОДПОГАШ – Возвращает годовой доход от ценных бумаг, который составляет доход в срок вступления в силу.

Синтаксис: ДОХОДПОГАШ(дата_соглашения;дата_вступления_в_силу;дата_выпуска;ставка;цена;базис)

Дата_соглашения - это дата соглашения для ценных бумаг. Эта дата, более поздняя, чем дата выпуска, когда ценные бумаги были проданы покупателю.

Дата_вступления_в_силу - это срок погашения для ценных бумаг. Эта дата определяет истечение срока действия ценных бумаг.

Дата_выпуска - это дата выпуска ценных бумаг.

Ставка - это процентная ставка дохода по ценным бумагам на дату выпуска.

Цена - это цена ценных бумаг на 100 руб. номинальной стоимости.

Базис - это тип используемого способа вычисления дня.

Базис Способ вычисления дня

0 или опущен US (NASD) 30/360

4. Фактический/фактический

4. Фактический/360

4. Фактический/365

4. Европейский 30/360

Пример:

Облигации выпущены на следующих условиях:

Дата соглашения 15 марта 1993 года

Срок погашения 3 ноября 1993 года

Дата выпуска 8 ноября 1992 года

Полугодовой купон 6,25 процентов, Цена 100,0123 руб., Базис 30/360, Доход (в системе дат 1900) составит: ДОХОДПОГАШ(«15.3.93»;»11.3.93»;»8.11.92»;0,0625;100,0123;0) равняется 0,060954 или 6,0954 процентам