2. Кредитная система России

Этап 1 до 1917 года

1. Госбанк России;

2. Коммерческие банки – много;

3. Страховые компании – все три вида страхования. Личного почти не было. НПФ – не было;

4. Прочее: биржи и т.д.

Национальная денежная единица – рубль. В 1913 году за 1 рубль давали 1 доллар и 25 центов. Рубль был обеспечен золотом 105% от денежной массы.

Этап 2 Гражданская война 1917- 1921 год

Кредитная система – отсутствует. Финансовыми вопросами занимается Наркомфин. Все выпускают свои деньги.

Этап 3 НЭП 1921 – 1928 год

1. Государственный народный банк РСФСР (СССР);

2. Акционерные коммерческие банки на базе крупных предприятий;

3. Страховых компаний – нет;

4. Воссозданы биржи.

Разрешен выпуск акций (некий фондовый рынок).

Национальная денежная единица – 1921 год: 1 рубль = 100000 официально признаваемых денег; – 1923 год: 1 рубль – 1 миллион рублей 1921-1922 года. Самая крупная купюра 1 миллиард рублей. 1924 – союз СССР и замена денег В России – империал. Для международных расчетов червонец.

Рубль появляется на международных биржах.

Этап 4 Индустриализация 1928 – 1990 год

Повсюду отменяется частная кредитная деятельность

1. Госбанк СССР;

2. Госбанки специальной ориентации по отраслям: Сбербанк, Электробанк, Внешторгбанк, Агробанк, Промбанк, Всекобанк;

3. Страховой сектор – Госстрах. Возникают кассы взаимопомощи (Люди вносили туда деньги, если набирается 50% от стоимости вещи. Также взносами гасили долг).

Этап 5 декабрь 1990 года

Закон о ЦБ, Закон о банках и банковской деятельности. Первые коммерческие банки с 1988 года. Неконтролируемое число банков. 1994-1995 год – 2500 – максимальное число банков.

Август 1995 года – 1-ый банковский кризис. Банки не кредитуют, а покупают доллары и государственные ценные бумаги, межбанковские кредиты. Банки однодневки, невозр., эффект снежного кома. Доля невозвращенных кредитов превышает массу – спад ликвидности.

До 1995 года доход 100-120%, в августе 2-2500% на МБК. Для его преодоления создается крупн.система кредитов. Банки кредитую тех, кого знают. Пул крупных банков. Такие же создаются и среди средних и мелких банков. К октябрю- ноябрю от этой системы банки отходят. Устанавливаются требования по созданию новых банков. Сейчас 1000 КБ.

Следующий кризис – осень 1997 года. Вызван мировым фондовым кризисом – азиатские биржи. Падение котировок российских ценных бумаг. Падение стоимости активов. И следовательно снижение ликвидности КБ.

Август 1998 года

Дефолт по ГКО, в которые банки до этого вкладывали свои активы. Отменен валютный коридор. Отпускается доллар. 6 рублей превратилось в 24 рубля. Выход из кризиса к 2009 году.

Рынок ГКО умер. ЦБ выпускает бобры (облигации банка России), торгующиеся на ММВБ – краткосрочные. Реструктуризация долгов ЦБ привела к возобновление рынка ГКО.

Август 2005 – «кризис доверия». ЦБ отозвал лицензии у нескольких банков, упала ликвидность, образовалась паника среди вкладчиков.

Кризис осени 2008 года. Кризис на ипотечном рынке США. Под займы выпускались ценные бумаги. Бум в виртуальной экономике перешел …, что ударило по реальной экономике. Рухнули банки даже с рейтингом ААА, например Lemon Brothers.

В сфере страхования в 90-ые годы – НПФ (не обесп пенс). Создаются универсальные страховые компании. 1996 год – закон о рынке ЦБ. Регулирует профессиональную деятельность на этом рынке.