Экономика_предприятия_1

101

(полностью или частично) знания или опыт технического, производственного, управленческого, коммерческого, финансового либо другого характера, которые могут быть практически использованы в научных исследованиях и разработках, при изготовлении, реализации и эксплуатации конкурентоспособной продукции, обеспечивая определенные преимущества их собственнику.

К «ноу-хау» принадлежат также не запатентованные по различным причинам изобретения. Объектами «ноу-хау» могут быть разнообразные пособия (справочники), спецификации, формулы, рецепты, знания и опыт в сфере маркетинга, оформление упаковки продукции и т. п. Важным признаком «ноу-хау» является конфиденциальный характер тех знаний и опыта, на разработку (приобретение) которых предприятие, как правило, тратит значительные средства и время.

Коммерческая тайна — это совокупность производственно-хозяйственной, финансовоэкономической и научно-технической информации о деятельности предприятия, которая не является государственной тайной, но разглашение которой может нанести вред интересам данного предприятия либо причинить экономические убытки.

6.2. Нематериальные активы

Понятие и охрана права собственности. Нематериальные ресурсы, как и остальные ресурсы, применяемые в деятельности предприятия, должны быть созданы или приобретены предприятием. В то же время нематериальные ресурсы отличаются от материальных определенными характеристиками, связанными с их природой и способами практического использования. Например, новые знания как результат творческой деятельности человека, по сути, являются общественным благом и ими могут пользоваться все субъекты хозяйствования. Возникает опасность имитации, копирования и использования этих знаний бесплатно. При таких обстоятельствах никто не решится вкладывать средства первым в создание новых знаний. Поэтому и возникает необходимость защитить права собственности автора. Следовательно, доступ к таким знаниям защищен правами, которые сами по себе и являются нематериальными активами.

Если речь идет о нематериальных активах, редкостных по своей природе, то они создаются не в результате вложения средств, а благодаря присвоению редкостности (например права на пользование природными ресурсами). Однако и в этом случае доступ к ограниченным дефицитным ресурсам также защищен соответствующими правами.

Нематериальные активы — это категория, возникающая вследствие владения правами на объекты интеллектуальной собственности или на ограниченные ресурсы и их использования в хозяйственной деятельности с получением дохода.

Принцип юридической защиты объектов интеллектуальной собственности достаточно прост: запрещается использование нематериальных активов без разрешения их собственника или их подделка. Однако формы правовой защиты различаются в зависимости от типа активов.

Право собственности на изобретения, полезные модели и промышленные образцы удостоверяется патентами. Патентом называется выданный государственным органом (патентным ведомством) охранный документ, который подтверждает право его собственника

102

на соответствующий объект промышленной собственности. Патент обеспечивает его владельцу определенные права.

В случае нарушения прав патентособственника он может через суд требовать компенсации убытков. Нарушением исключительного права считается несанкционированное изготовление, использование, предложение продажи, продажа или другое введение в

хозяйственный оборот товаров или их компонентов, созданных на базе технического решения, на которое распространяется действие патента. Исключительное право, которое предоставляет патент, существует лишь на территории той страны, которая выдала патент, и не может выходить за пределы ее границ.

Правовая охрана знаков для товаров и услуг, обозначения происхождения товара и фирменного наименования осуществляется на основе их государственной регистрации. На зарегистрированный знак для товаров и услуг (обозначение происхождения товара, фирменное наименование) выдается свидетельство, удостоверяющее его приоритет.

Свидетельство на знак для товаров и услуг и на фирменное наименование обеспечивает его владельцу: исключительное право пользоваться и распоряжаться знаком по своему усмотрению, право запрещать другим лицам использовать знак без разрешения собственника; право выдать любому лицу разрешение (лицензию) на использование знака на основе лицензионного договора. Собственник такого свидетельства имеет также право проставлять рядом со знаком предупредительную маркировку, указывающую на то, что этот знак зарегистрирован в Украине.

Правовая охрана обозначения происхождения товара имеет определенные особенности, состоящие в ее коллективном характере. Это означает, что владелец свидетельства об обозначении

происхождения товара не имеет исключительного права на его использование и не может давать разрешения другим лицам на его использование. Такое разрешение любому другому физическому или юридическому лицу, хозяйствующему на той же самой территории и производящему товары с тождественными свойствами, дает патентное ведомство.

Возникновение и осуществление авторского права не требуют выполнения каких-либо формальностей. Лицо, имеющее авторское право, для сообщения о своих правах на произведения в области науки, литературы, искусства, на компьютерные программы и базы данных может использовать знак охраны авторского права, который ставится на каждом экземпляре произведения и состоит из латинской буквы С в круге, имени (наименования) лица, имеющего авторское право, и года первой публикации произведения. Уведомление о праве на топологию интегральной микросхемы состоит из буквы Т в круге, даты начала срока действия исключительного права на использование этой топологии и информации, позволяющей идентифицировать право владельца топологии.

Для удостоверения авторства на опубликованное или неопубликованное произведение, факта и даты публикации произведения или наличия договоров, касающихся права на произведение, автор в любое время (на протяжении срока охраны авторского права) может зарегистрировать свое право и другие необходимые сведения в официальных государственных реестрах. В этом случае выдается свидетельство о регистрации прав автора.

Автору принадлежат как личные (неимущественные) права, так и исключительные имущественные права на использование произведения в любой форме и любым способом.

103

Автор также имеет право разрешать (на основе авторского договора) или запрещать использование своего произведения другими лицами.

Охрана смежных прав исполнителей, производителей фонограмм и организаций вещания должна осуществляться без нарушения авторских прав. При этом исполнители реализуют свои права при условии соблюдения прав авторов исполняемых произведений. Производители фонограмм должны соблюдать права авторов и исполнителей, а организации вещания — права производителей фонограмм, авторов и исполнителей.

Возникновение и осуществление смежных прав также не требует выполнения какихлибо формальностей. Производители фонограмм и исполнители для сообщения о своих правах могут на всех экземплярах фонограмм или их упаковках использовать знак охраны смежных прав, который состоит из латинской буквы R в круге, имени (наименования) лица, имеющего смежные права, и года первой публикации фонограммы.

Исполнителям принадлежит исключительное право разрешать или запрещать публичные сообщения об их исполнении, фиксацию исполнения на материальном носителе, воспроизведение, распространение фонограмм, на которых зафиксировано их исполнение.

Производители фонограмм имеют исключительное право разрешать или запрещать воспроизведение, распространение разными способами, внесение изменений, а также импорт фонограмм.

Организации вещания имеют исключительное право разрешать или запрещать публичное оглашения своих программ в местах с платным входом путем их ретрансляции, фиксации на материальных носителях, воспроизведения в эфире и через проводимую сеть.

Исключительные права исполнителей и производителей фонограмм могут быть переданы другим лицам на основе договора, в котором определяются способ использования фонограмм, размер и порядок выплаты вознаграждения, срок действия договора.

«Ноу-хау», рационализаторские предложения, являющиеся собственностью предприятия, не имеют специальной правовой защиты. Порядок их защиты определяется руководством предприятия. За разглашение информации о «ноу-хау» и коммерческой тайны предусмотрена строгая (вплоть до уголовной) ответственность.

Реализация права собственности на нематериальные ресурсы. Реализация права собственности на нематериальные ресурсы возможна или самим собственником, или другой заинтересованной стороной с его разрешения. Такая передача права использования осуществляется в виде лицензионного соглашения.

Лицензией называется разрешение на использование технического достижения или другого нематериального ресурса на протяжении определенного срока за соответствующее вознаграждение. Лицензионное соглашение — это договор, на основании которого владелец изобретения, полезной модели, промышленного образца и др. (лицензиар) передает другой стороне (лицензиату) лицензию на использование в определенных пределах своих прав на патенты, «ноу-хау», товарные знаки и т. п.

Передача права собственности может быть оговорена различными условиями относительно срока и объема использования, полноты передаваемой информации и др. В соответствии с этим существует несколько видов лицензий.

В зависимости от основания для разрешения на использование объекта лицензии их подразделяют на добровольные и принудительные. По добровольной лицензии лицензиар передает лицензиату разрешение использовать объект права на основании договора, в

104

котором регламентируются обязательства каждой стороны, объем использования, срок, размеры и порядок выплаты вознаграждения. Принудительная лицензия выдается на основании решения компетентного государственного органа против воли правовладельца. В этом случае размеры вознаграждения устанавливает этот государственный орган. На практике принудительные лицензии выдают очень редко.

По признаку объема прав на использование различают обычные, исключительные и полные лицензии. Обычная лицензия оставляет лицензиару право личной эксплуатации технического решения и возможность заключать аналогичные лицензионные соглашения с другими лицензиатами. Исключительная лицензия передает лицензиату права исключительного пользования объектом лицензии, но сохраняет за лицензиаром право самостоятельного пользования техническим решением. Полная лицензия предусматривает переход от лицензиара к лицензиату всех прав вытекающих из патента. Вследствие такого соглашения лицензиар сам лишается права пользования объектом лицензии на протяжении указанного в договоре срока.

В соответствии с характером объекта, передаваемого по договору, принято выделять патентные и беспатентные лицензии. Вполне очевидно, что объектом патентной лицензии является техническое достижение, защищенное патентом. В этом случае условия лицензионного соглашения относительно объема прав и срока действия определяются правилами, регулирующими эксплуатацию патента. Однако в настоящее время все более распространенными становятся так называемые беспатентные лицензии, объектом которых являются не защищенные патентами технические достижения, «ноу-хау», производственный опыт и др.

Лицензионные соглашения могут предусматривать комплексную передачу нескольких патентов и связанных с ними «ноу-хау». Такое соглашение включает, как правило, предоставление лицензиаром инженерно-консультационных услуг, касающихся организации лицензионного производства, а также сопроводительных поставок сырья, оборудования, комплектующих изделий. При этом лицензионное соглашение все чаще содержит обязательство лицензиара предоставлять лицензиату информацию относительно совершенствования лицензионной технологии в течение срока действия соглашения.

За пользование объектом лицензионного соглашения лицензиат определенным образом вознаграждает лицензиара. На практике применяют несколько видов расчетов за лицензии. Наиболее распространенными являются либо периодические отчисления на протяжении действия лицензионного соглашения, либо одноразовые выплаты. Периодические отчисления (роялти) устанавливаются в виде финансовых ставок к объему чистой продажи, к себестоимости производства или в расчете на единицу лицензионной продукции. Одноразовая выплата (вознаграждение) за право пользования объектом лицензионного соглашения называется паушальным платежом, являющимся, по существу, фактической ценой лицензии, поскольку он не зависит от объемов производства или сбыта лицензионной продукции.

Расчеты за приобретение лицензии могут также производиться путем передачи лицензиару части ценных бумаг (акций, облигаций) лицензиата. Имеет место и такой вид расчетов, как встречная передача технической документации, т. е. взаимный обмен лицензиями, технологическими знаниями, опытом. На практике часто встречаются

105

различные комбинации упомянутых форм вознаграждения (например, при реализации франчайзинговых соглашений).

6.3. Оценка стоимости и амортизация нематериальных активов

Цели и особенности оценки нематериальных активов. В практике предпринимательской деятельности все чаще возникают проблемы, связанные с оценкой стоимости нематериальных активов. Такая оценка, в частности, необходима при следующих обстоятельствах:

—приватизация или отчуждение государством нематериальных активов;

—включение объектов интеллектуальной собственности в уставный капитал;

—определение доли имущества в уставном капитале при реструктуризации предприятия (организации);

—оценка и переоценка нематериальных активов с целью полного учета всех активов предприятия;

—приобретение (покупка, продажа) прав на объекты интеллектуальной собственности;

—подготовка финансовой отчетности предприятия;

—оценка стоимости залога за получение кредита;

—определение убытков от нарушения прав на объекты интеллектуальной собственности;

— организация франчайзинга и т. п.

Специфику нематериальных активов как не овеществленной части имущества предприятия отражают особенности их оценки. Сложность стоимостной оценки нематериальных активов предприятий обусловлена: 1) разнообразием объектов интеллектуальной собственности, каждый из которых является оригинальным; 2) различными способами их проявления и формами практического использования на предприятии; 3) вероятностным характерам полученных результатов стоимостной оценки.

Используемые на практике подходы к оценке стоимости нематериальных активов ориентированы преимущественно на международные стандарты оценки имущества (МСО). Эти стандарты были разработаны Международным комитетом по стандартам оценки имущества (TIAVSC) и введены в действие с 1994 года.

Оценка стоимости нематериальных активов проводится в определенной последовательности и включает такие этапы:

1)обследование нематериальных активов;

2)правовая экспертиза;

3)определение типа стоимости и выбор соответствующего метода (методов) оценки стоимости;

4)формирование информационной базы для проведения оценки;

5)расчет стоимости нематериальных активов по выбранному методу;

6)подготовка отчета об оценке.

На этапе обследования нематериальных активов необходимо проверить наличие материальных носителей, являющихся объектами учета.

106

Такими носителями могут быть письменное и (или) изобразительное описание, чертежи, схемы, образцы продукции, дискеты, винчестеры ЭВМ, аудио- и видеокассеты, CDROM и другие носители объектов интеллектуальной собственности.

На этапе правовой экспертизы необходимо идентифицировать права на объекты интеллектуальной собственности, т. е. удостовериться в наличии документов, подтверждающих законное владение имущественными правами (патенты, свидетельства, лицензионные договоры, договоры заказа на создание объектов интеллектуальной собственности, контракты или авторские лицензионные договоры и т. п.).

На третьем этапе в зависимости от цели, правовой ситуации, других факторов необходимо выяснить тип стоимости. В отечественной практике оценки нематериальных активов используются в основном два типа стоимости: инвентарная и рыночная. Инвентарная применяется для инвентаризации, бухгалтерского учета и постановки имущества на баланс предприятия, а рыночная — для определения размеров платежей за коммерческое использование имущества. Методы оценки стоимости определяются типом стоимости, а также тем, для чего такая оценка производится и как планируется использовать ее результаты.

На четвертом этапе в зависимости от типа стоимости и принятого метода осуществляется формирование соответствующей информационной базы для проведения оценки. Перечень необходимой информации, в частности, включает:

•характеристики объектов интеллектуальной собственности или товаров, изготовленных с использованием таких объектов (технические, потребительские, эксплуатационные и экологические показатели), при необходимости в сравнении с аналогичными или конкурирующими;

•источники получения прибыли от использования объектов интеллектуальной собственности (увеличение объемов реализации конкретных видов или всей продукции, изготовленной с использованием объектов интеллектуальной собственности; повышение цены в зависимости от качества продукции; экономия в производстве при использовании объектов интеллектуальной собственности; выручка от продажи (переуступки) имущественных прав, продажи лицензий и т. п.);

•описание рынка объектов интеллектуальной собственности (отрасли и направления применения объектов интеллектуальной собственности по функциональным признакам и (или) способам применения, география сбыта, емкость рынка и др.);

•расчеты затрат, связанных с приобретением прав и использованием объектов интеллектуальной собственности (на приобретение имущественных прав; на использование в производстве и организации выпуска товаров; на правовую и другие виды охраны; на страхование рисков осуществления проектов с использованием объектов интеллектуальной собственности и др.);

•расчеты себестоимости и цены единицы товара с использованием объектов интеллектуальной собственности;

•описание рисков, связанных с приобретением прав и использованием объектов интеллектуальной собственности;

•расчеты чистой прибыли от использования объектов интеллектуальной собственности.

107

Отчет (акт) об оценке стоимости нематериальных активов — это официальный документ, который составляется в установленном порядке по результатам оценки и содержит:

•введение, в котором излагается цель оценки, основание для проведения оценки, сведения об оценщике, дата оценки;

•описание объектов интеллектуальной собственности, сведения об их правовой охране, сроках, регионах и сферах действия прав;

•характеристику видов стоимости конкретных объектов интеллектуальной собственности;

•обоснование метода оценки;

•анализ собранной информации со ссылкой на источники ее получения;

•полный расчет оценки стоимости нематериальных активов, а также ограничения относительно полученного результата;

•другие необходимые для оценки сведения.

Методы оценки стоимости нематериальных активов. Для определения стоимости отдельных объектов интеллектуальной собственности и нематериальных активов в целом (как и в процессе оценки другого имущества предприятия) в соответствии с международными стандартами оценки используют три основных подхода: затратный, прибыльный (доходный), рыночный. В пределах каждого из выделенных подходов, в свою очередь, можно указать несколько конкретных методов оценки стоимости нематериальных активов.

Очень распространенным на практике является затратный подход, сущность которого состоит в расчете затрат на воспроизводство нематериальных активов. В соответствии с методом начальных затрат стоимость нематериальных активов определяется по данным бухгалтерской отчетности предприятия за несколько последних лет. При этом внимание обращается на величину таких затрат и срок создания активов. Реализация метода начальных затрат предусматривает такой порядок расчета:

•выявляются все фактические затраты, связанные с созданием, приобретением или внедрением объекта интеллектуальной собственности;

•затраты корректируются (уточняются) в соответствии с величиной индекса цен на день оценки;

•определяется начисленная величина амортизации объекта интеллектуальной собственности;

•стоимость объекта интеллектуальной собственности определяется как разница между величиной уточненных затрат и начисленной амортизацией.

Идея метода стоимости замещения состоит в том, что максимальная стоимость нематериального актива определяется минимальной ценой, которую необходимо заплатить за приобретение актива аналогичной полезности или потребительной стоимости.

Наиболее приемлемым способом расчета стоимости уникальных нематериальных активов является метод восстановительной стоимости. Восстановительная стоимость актива определяется как сумма затрат, необходимых для создания новой точной копии оцениваемого актива. Обычно расчеты таких затрат должны базироваться на современных ценах на сырье, материалы, комплектующие изделия и на среднеотраслевой стоимости рабочей силы соответствующей квалификации.

108

Прибыльный (доходный) метод выходит из допущения, что экономическая ценность конкретного актива сегодня обусловливается размером доходов, которые надеются получить от его использования в будущем. Иначе говоря, стоимость объекта может быть определена как его способность давать прибыль в будущем. Прибыльный подход реализуется с помощью методов:

капитализации прибыли, дисконтирования будущих денежных потоков.

Процедура оценки стоимости нематериального актива по методу капитализации прибыли состоит из таких этапов:

•выявление источников и размеров чистой прибыли, приносимой соответствующим активом;

•определение ставки капитализации чистой прибыли;

•расчет стоимости актива делением чистой прибыли на ставку капитализации. Реализация метода дисконтирования будущих денежных потоков предусматривает:

•оценку будущих денежных потоков, состоящих из чистой прибыли от использования объекта интеллектуальной собственности и величины амортизации этого объекта;

•определение ставки дисконтирования;

•расчет суммарной текущей стоимости будущей прибыли;

•сложение полученного результата и стоимости объекта интеллектуальной собственности, приведенной к текущему периоду.

Рыночный подход к оценке стоимости нематериальных активов реализуется с помощью метода сравнительного анализа продажи и метода освобождения от роялти.

Метод сравнительного анализа продажи предусматривает сравнение оцениваемого объекта интеллектуальной собственности со стоимостью аналогичных объектов, реализованных на рынке. При использовании метода сравнительного анализа продажи:

•собирают информацию относительно соглашений по реализации аналогичных объектов интеллектуальной собственности;

•определяют перечень показателей, по которым сравнивают объекты интеллектуальной собственности;

•корректируют фактические цены соглашений относительно объектов интеллектуальной собственности с учетом значений показателей сравнения;

•определяют стоимость объекта интеллектуальной собственности на основе скорректированных фактических данных по реальным соглашениям.

Стоимость актива по методу освобождения от роялти определяется на основании условного предположения, что вся используемая предприятием интеллектуальная собственность ему не принадлежит. Тогда часть своей выручки предприятие должно было бы выплачивать в виде вознаграждения (роялти) собственникам этой интеллектуальной собственности. На самом же деле эту часть выручки предприятие оставляет у себя. Ее и считают дополнительной прибылью, создаваемой данным нематериальным активом. Стоимость денежных потоков, сформированных на основании этой прибыли, принимают за рыночную стоимость оцениваемого актива.

Нематериальные активы предприятия подлежат амортизации. Норму амортизационных отчислений устанавливает предприятие (организация) в зависимости от срока использования отдельного вида нематериальных активов. Относительно нематериальных активов, где

109

невозможно установить период их использования, норма амортизации определяется в расчете на 10 лет, т. е. 10 % в год.

Тема 7. ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА

7.1.Общая характеристика и нормирование

7.2.Эффективность использования

7.1.Общая характеристика и нормирование

Понятие и структура. На предприятиях имеют место текущие затраты финансовых (денежных) средств, которые в процессе хозяйствования вовлекаются в определенный кругооборот (проходят денежную, производственную и товарную стадии). На первой стадии кругооборота средства расходуются на приобретение сырья, материалов и других ресурсов, т. е. переходят из денежной формы в материально-товарную, формируя определенные производственные запасы, затем вступают во вторую стадию — производственную. На этой стадии в процесс производства включаются рабочие, которые получают за выполненную работу заработную плату. Затем материально-товарные ценности материализуются в форме готовой продукции. На последней стадии кругооборота изготовленная продукция продается (реализуется) и предприятие получает соответствующую выручку (определенную сумму денег), которая должна не только полностью возместить ранее произведенные затраты, но и дать определенную прибыль.

Оборотные средства — это совокупность денежных средств предприятия, необходимых для формирования и обеспечения кругооборота производственных оборотных фондов и фондов обращения.

Формирование и регулирование отдельных элементов оборотных средств имеет свои особенности. С учетом этого выделяют оборотные средства в сферах производства и обращения, а также подразделение их на нормированные и ненормированные (рис. 7.1).

Определенное практическое значение имеют определение и оценка структуры оборотных средств. Они (средства) используются более эффективно тогда, когда большая их часть занята в сфере производства. Пребывание оборотных средств в сфере обращения является необходимым условием непрерывности процесса воспроизводства, однако эта часть средств предприятия не принимает непосредственного участия в создании стоимости изготовляемой продукции. На промышленных предприятиях Украины часть оборотных средств в сфере производства составляет 72 % (в том числе в производственных запасах и незавершенном производстве — 48 и 20 % соответственно), а в сфере обращения — 28 % (из них примерно 17 % — стоимость готовой продукции, а 6 % — денежные средства).

Нормирование. Необходимый размер денежных средств, вкладываемых в минимальные запасы товарно-материальных ценностей для обеспечения непрерывного процесса производства продукции, наилучшим образом определяется их нормированием (расчетом нормативов).

Оборотные средства в сфере производства (оборотные фонды)

Производственные запасы		Незавершенное производство		Полуфабрикаты собственного	изготовления		Расходы будущих периодов

Нормируемые оборотные

110

Оборотные средства			Оборотные средства в
			сфере	обращения
			(фонды обращения)

Остатки готовой продукции		Отгруженная продукция		Денежные средства на	расчетном счете		Дебиторская задолженность		Прочие оборотные средства

Ненормируемые оборотные

Рис. 7.1. Элементный состав оборотных средств предприятия

Известны три метода расчетов нормативов оборотных средств: аналитический, коэффициентный и прямого расчета. Аналитический (опытно-статистический) метод предусматривает тщательный анализ наличных товарно-материальных ценностей с последующим корректированием фактических запасов и исключением излишних. Коэффициентный метод состоит в уточнении действующих на начало расчетного периода нормативов оборотных средств в соответствии с изменениями в этом периоде показателей производства, влияющих на величину этих средств. Метод прямого расчета — это научно обоснованный расчет нормативов по каждому нормируемому элементу оборотных средств (производственным запасам, незавершенному производству, расходам будущих периодов, остаткам готовой продукции). В практике хозяйствования он и является основным, другие методы расчетов используются в большинстве случаев как вспомогательные.

Норматив оборотных средств в производственных запасах. По своему экономическому содержанию производственные запасы подразделяются на элементы, относящиеся к оборотным фондам (сырье, материалы, топливо), и элементы, которые тяготеют к основным фондам (запасные части для ремонта; инструменты, инвентарь и другие малоценные предметы). Методика определения норматива оборотных средств в упомянутых двух видах производственных запасов не одинакова.

Норматив оборотных средств в производственных запасах, относящихся к оборотным фондам, определяется умножением среднесуточного потребления материалов в стоимостном выражении на норму их запаса в днях.

Точность расчетов зависит от правильного определения необходимых запасов материальных ресурсов. На предприятиях существует несколько видов таких запасов: транспортный, подготовительный (технологический), текущий, резервный (страховой). В