41. Вексельный оборот. Факторинговые операции. Лизинговые операции. Трастовые операции.

Вексель — ценная бумага, удостоверяющая безусловное денежное обязательство векселедателя уплатить при наступлении срока определенную сумму денег владельцу векселя (векселедержателю). Вексель бывает: простой и переводной (Закон РФ «О переводном и простом векселе» от 11 марта 1997 г. № 48-ФЗ).

Вексель имеет ряд существенных особенностей:

• абстрактность, т. е. отсутствие каких-либо объяснений по поводу возникновения денежного долга.

• Возникнув как результат определенной сделки, вексель от нее обособляется и существует как самостоятельный документ, а обещание заплатить дается векселедателем не одному-единственному определенному лицу, но всем его законным владельцам;

• бесспорность, т. е. обязательность оплаты в точном соответствии сданным векселем;

• обращаемость, т. е. вексель посредством передаточной надписи может обращаться среди неограниченного количества клиентов;

• монетарность, т. е. предметом вексельного обязательства могут быть только деньги;

• право протеста, позволяющее векселедержателю, в случае, если должник не оплачивает вексель, совершить протест, т. е. на следующий день после истечения даты платежа официально удостоверить факт отказа от оплаты в нотариальной конторе по месту нахождения плательщика. Затем вексель представляется в арбитражный суд;

• солидарная ответственность, состоящая в том, что при своевременном совершении протеста векселедержатель имеет право предъявить иск ко всем лицам, связанным с обращением этого векселя, и к каждому из них в отдельности.

Виды векселей достаточно разнообразны и различаются в зависимости от эмитентов, срока платежа, порядка владения и др.

В зависимости от субъекта, производящего выплату вексельной суммы, векселя делят на простые и переводные:

Простой (соло-вексель) — обязательство должника уплатить определенную сумму денег в установленный срок получателю денег или по его приказу любому другому лицу, предъявившему вексель к оплате. Простой вексель выписывает сам плательщик (должник).

Переводной вексель (тратта) выписывается и подписывается кредитором (трассантом) и представляет собой приказ кредитора (трассанта) должнику (трассату) уплатить в указанный срок определенную сумму денег третьему лицу (ремитенту — первому держателю векселя) или предъявителю. По переводному векселю должник превращается в плательщика.

По принципу эмитента различают векселя государственные и частные:

Государственные векселя — это долговые обязательства, выпускаемые Правительством страны при посредничестве Центрального банка России и Министерства финансов РФ. Муниципальные векселя выпускаются администрациями субъектов Федерации и администрациями на местах.

К частным векселям относятся векселя, эмитируемые корпорациями, финансовыми группами, коммерческими банками. Банковские векселя выпускают банки (как правило, с дисконтом). Корпоративные векселя используются для оформления кредитных обязательств и выпускаются хозяйствующими субъектами.

По порядку владения различают: именные векселя и векселя на предъявителя.

В зависимости от получаемого дохода векселя делятся на:

дисконтные — предполагают дисконт (разницу между ценой приобретения и ценой погашения (номиналом) векселя);

процентные — предполагают получение процента.

В зависимости от территории, на которой обращаются векселя, их можно разделить на

локальные, которые могут обращаться только на определенной территории; национальные, которые обращаются на территории государства; международные. Можно выделить также отечественные и иностранные векселя.

По гарантированное оплаты векселя делят на авалированные (гарантированные) и неавалированные (негарантированные). Гарантированные векселя снабжены отметкой о вексельном поручительстве, гарантией банков и кредитных учреждений — авалем.

По отношению к собственности различают векселя выданные (собственные векселя) и векселя полученные (чужие).

По возможности передачи векселя другому лицу: индоссируемые и неиндоссируемые. Вексель может быть передан из одних рук в другие при помощи передаточной надписи. Такая надпись называется индоссаментом, она не требует нотариального заверения. Посредством индоссамента вексель может циркулировать среди неограниченного круга лиц, выполняя функции наличных денег. Индоссамент бывает специальным и бланковым. На специальном указывается конкретное лицо, которому передается вексель; бланковый — на предъявителя, оформляется подписью векселедержателя. К векселю может прилагаться добавочный лист — аллонж для передаточных записей.