- •Вопрос 1. Cущность стратегического менеджмента
- •Вопрос 2. Школа дизайна
- •Вопрос 3. Школа планирования
- •Вопрос 4. Школа позиционирования
- •Вопрос 5. Школа предпринимательства
- •Вопрос 6. Когнитивная школа
- •Вопрос 7. Школа обучения
- •Вопрос 8. Школа власти
- •Вопрос 9. Школа культуры
- •Вопрос 10. Школа внешней среды
- •Вопрос 11. Школа конфигурации
- •Вопрос 12. Маркетинговый подход к управлению и Вклад маркетинга в стратегический менеджмент
- •Вопрос 13. Этапы стратегического менеджмента
- •Вопрос 14. Особенности стратегического менеджмента
- •Вопрос 15. Эффективность стратегического менеджмента
- •Вопрос 16. Понятие миссии фирмы
- •Вопрос 17. Процесс создания миссии
- •Вопрос 18. Понятие стратегических целей
- •2.3.1. Понятие цели
- •4 Слайд
- •6 Слайд
- •Вопрос 19. Процесс установления целей. Требования к целям
- •Вопрос 20. Совокупность целей фирмы и их приоритеты
- •Значимость целей для американских компаний
- •Вопрос 21. Понятие стратегии
- •Вопрос 22. Стратегическая единица и бизнес-портфель предприятия
- •Вопрос 23. Типы стратегий: корпоративная, деловая и функциональная
- •Вопрос 24. Основные этапы стратегического менеджмента
- •Вопрос 25. Пэст-анализ
- •26. Отраслевой и конкурентный анализ
- •Стратегическая важность ключевых экономических характеристик отрасли
- •Вопрос 27. Анализ конкурентных сил Портера
- •Вопрос 28. Оценка конкурентных позиций компании
- •Вопрос 29. Ключевые факторы успеха
- •Вопрос 30. Анализ микроокружения
- •Характеристика поставщиков
- •Характеристика потребителей (клиентов)
- •Характеристика основных конкурентов
- •Анализ налоговых отношений
- •Вопрос 31. Факторы внутренней среды фирмы и их оценка
- •Вопрос 32. Понятие нематериальных активов
- •Вопрос 33. Swot-анализ
- •Факторы, учитываемые в swot-анализе
- •34) Ключевые характеристики эффективной стратегии:
- •35) Базовые стратегии
- •36) Стратегии достижения конкурентных преимуществ
- •37) Стратегии поведения в конкурентной среде
- •38) Отраслевые стратегии
- •39) Портфельные стратегии
- •40) Функциональные стратегии развития предприятия
- •42) Процесс портфельного анализа
- •43) Матрица бкг (матрица bcg). Матрица Бостонской консультативной группы
- •44) Модифицированная матрица бкг
- •45) Матрица МакКинси
- •46. Матрица adl/lc
- •47) Матрица Ансоффа
- •48) Стратегические альтернативы
- •49) Подходы к формированию стратегических альтернатив
- •50. Анализ эффективности вероятных портфелей стратегий
- •51) Сущность стратегического планирования и его варианты
- •53) Стратегический план и его структура
- •55. Стратегический контроль
42) Процесс портфельного анализа
Портфельный анализ – это инструмент сравнительного анализа стратегических бизнес единиц компании для определения их относительной приоритетности при распределении инвестиционных ресурсов. Портфельный анализ является важным этапом разработки маркетинговой стратегии.
Суть портфельного анализа заключается в том, что компания рассматривается как совокупность стратегических бизнес-единиц, каждая из которых относительно самостоятельна. Цель портфельного анализа – согласование стратегий и наиболее эффективное использование имеющихся инвестиционных ресурсов с точки зрения достижения устойчивого положения компании в целом и роста финансовых результатов.
Для наиболее эффективного распределения инвестиционных ресурсов между стратегическими бизнес-единицами, необходимо оценить потенциальную рентабельность, риски и стратегические перспективы развития каждой из них. В общем случае портфельный анализ построен на правиле, что чем выше потенциал развития бизнес-единицы (рост продаж и прибыли) и чем ниже риски – тем выгоднее для компании в целом инвестирование в развитие этой бизнес-единицы. Инвестиционные ресурсы при этом могут быть как внешние, так и внутренние (прибыль других бизнес-единиц).
Наиболее распространенным методами портфельного анализа являются матричные методы. Матрицы для портфельного анализа обычно являются двумерными таблицами, где по осям откладываются пограничные значения рассматриваемых факторов. Квадранты образуются пересечением пограничных значений обоих факторов. Попадание бизнес-единиц в тот или иной квадрант означает применимость к ним типовых стратегических рекомендаций.
Наиболее известные матрицы для портфельного анализа:
Матрица БКГ (Матрица Бостонской консультативной группы) – Анализ темпов роста и доли рынка
Матрица GE/McKinsey – Анализ сравнительной привлекательности рынка и конкурентоспособности бизнеса
Матрица Shell - Анализ привлекательности ресурсоемкой отрасли в зависимости от конкурентоспособности
Матрица Ансофа - Анализ стратегии по отношению к рынкам и продуктам
Матрица ADL(артур д литтл) - Анализ жизненного цикла отрасли и относительного положения на рынке
Этапы портфельного анализа
• Определение стратегических бизнес-единиц компании.
• Выбор матричного метода анализа.
• Сбор необходимой для построения матрицы информации.
• Построение выбранных матриц портфельного анализа.
• На базе типовых рекомендаций выбранного метода матричного анализа разрабатываются общие стратегии для бизнес-единиц.
43) Матрица бкг (матрица bcg). Матрица Бостонской консультативной группы
В основе матрицы Бостонской консультационной группы (БКГ) лежит модель жизненного цикла товара, в соответствии с которой товар в своем развитии проходит четыре стадии: выход на рынок (товар-«проблема»), рост (товар-«звезда»), зрелость (товар-«дойная корова») и спад (товар-«собака»). При этом денежные потоки и прибыль предприятия также меняются: отрицательная прибыль сменяется ее ростом и затем постепенным снижением.
В ходе использования матрицы БКГ бизнес-единицы фирмы классифицируются по показателям относительной доли рынка (ОДР) и темпов роста отраслевого рынка. Показатель ОДР определяется как доля рынка бизнес-единицы, деленная на долю рынка крупнейшего конкурента.
Вторая переменная темп роста отраслевого рынка (ТРР) основана на прогнозах продаж продукции отрасли и определении стадии жизненного цикла отрасли. В отраслях с высоким темпом роста необходимы существенные вложения в исследования и разработку новой продукции, в рекламу, чтобы попытаться достичь доминирующего положения на рынке и, соответственно, положительных денежных потоков.
Графически матрица БКГ представлена на рис. 4.1.
Рис. 4.1. Матрица Бостонской консультационной группы
Значение переменной ОДР, равное единице, отделяет продукты рыночные лидеры от последователей. Что касается второй переменной, то обычно темпы роста отрасли 10% и более рассматриваются как высокие. Можно также использовать в качестве базового уровня, разделяющего рынки с высокими и низкими темпами роста, темп роста валового национального продукта в натуральных показателях либо средневзвешенное значение темпов роста различных сегментов отраслевого рынка, в которых работает организация.
Каждый из квадрантов матрицы описывает существенно различные ситуации, требующие особого подхода с точки зрения финансирования и маркетинга или четыре группы рынков с разными стратегическими целями и финансовыми потребностями. Например, новые продукты чаще появляются в растущих отраслях и имеют статус товара-«проблемы». Такие продукты могут оказаться очень перспективными, но они нуждаются в существенной финансовой поддержке. В категорию товаров-«звезд» могут попасть как новые продукты, так и новые товарные марки продукции предприятия. Риск финансовых вложений в эту группу наиболее велик.
Товары-«звезды» это рыночные лидеры, находящиеся, как правило, на пике своего продуктового цикла, но для них требуются существенные инвестиции для обеспечения высоких темпов роста, чтобы воспользоваться опытной кривой. Когда темп роста рынка замедляется, товары-«звезды» становятся «дойными коровами». Это продукты, или бизнес-единицы, занимающие лидирующие позиции на рынке с низким темпом роста. Их привлекательность объясняется тем, что они не требуют больших инвестиций и обеспечивают значительные положительные денежные потоки, основанные на опытной кривой. Такие бизнес-единицы не только окупают себя, но и обеспечивают фонды для инвестирования в новые проекты, от которых зависит будущий рост фирмы.
Товары-«собаки» это продукты, которые имеют низкую долю рынка и не имеют возможностей роста, так как находятся в непривлекательных отраслях. Чистые денежные потоки у таких бизнес-единиц нулевые или отрицательные. Если нет особых обстоятельств (например, данный продукт является дополняющим для товара-«дойной коровы» или «звезды»), то от этих бизнес-единиц следует избавляться. Однако иногда корпорации сохраняют в своей номенклатуре такие продукты, если они относятся к «зрелым» отраслям. Емкие рынки «зрелых» отраслей в определенной степени защищены от резких колебаний спроса и крупных, нововведений, в корне меняющих предпочтения потребителей, что позволяет поддерживать конкурентоспособность продукции даже в условиях малой доли рынка. Таким образом, желаемая последовательность развития продуктов следующая (рис. 4.2).
Рис. 4.2. Желаемая последовательность развития продуктов
Реализация такой последовательности зависит от усилий, направленных на достижение сбалансированного портфеля, которое предполагает в том числе решительный отказ от неперспективных продуктов. В идеале сбалансированный номенклатурный портфель фирмы должен включать 23 товара-«коровы», 12 «звезды», несколько «проблем» в качестве задела на будущее и, возможно, небольшое число товаров-«собак». Типичный несбалансированный портфель имеет, как правило, один товар-«корову», много «собак», несколько «проблем», но не имеет товаров-«звезд», способных занять место «собак». Избыток стареющих товаров («собак») указывает на опасность спада, даже если текущие результаты деятельности предприятия относительно хорошие. Избыток новых товаров может привести к финансовым затруднениям.
В результате анализа с использованием матрицы БКГ возможны следующие стратегии:
развитие товара-«проблемы» до уровня «звезды»;
осуществление инвестиций в рост «звезды»;
поддержание прибыльности «дойных коров» и инвестиции в другие подразделения;
ликвидация подразделения или «сбор урожая».
Основная критика подхода Бостонской консультационной группы сводится к следующему:
в матрице используются только два показателя: рост рынка и относительная доля рынка, не рассматриваются многие другие факторы роста;
позиция стратегической единицы бизнеса существенно зависит от определения границ и масштабов рынка;
на практике не всегда ясно, как рост рынка / доли рынка влияет на прибыльность бизнеса (это возможно только в отраслях массового производства);
игнорируется взаимозависимость хозяйственных единиц;
игнорируется определенная цикличность развития товарных рынков.
Следует отметить, что в реальной жизни взаимосвязи факторов и возможные стратегии развития гораздо сложнее. Вместе с тем матрица БКГ может использоваться в качестве методического подхода при определении денежных потоков внутри фирмы.
Последующие исследования показали, что высокоприбыльный портфель фирмы может быть несбалансированным с точки зрения внутрифирменного перераспределения денежных потоков и, наоборот, прекрасно сбалансированный портфель может оказаться низкоприбыльным или даже убыточным. Кроме того, западная практика конкурентной борьбы показала, что одностороннее следование стратегии доминирования на рынке и снижения издержек может иметь катастрофические последствия для фирмы. Считается, что в новых реалиях успеха добиваются те фирмы, которые сумели вовремя распознать тенденции развития рынка и приспособиться к новым условиям деятельности путем создания уникальных конкурентных преимуществ.