ГОДОВОЙ ОТЧЕТ

30 БАНКА РОССИИ I. Экономическое и финансовое положение России

ЗА 2014 ГОД

I.3.2. Некредитные финансовые организации

В 2014 году количество лицензий некредитных финансовых организаций (далее – НФО) сократилось на 305 лицензий, или на 7,5%, и на 1.01.2015 составило 4084 лицензии. Количество НФО, осуществляющих деятельность на основе внесения сведений в реестр1, увеличилось по сравнению с 2013 годом на 349, или на 8,8%, и составило 4299 НФО на 1.01.2015.

Субъекты страхового дела. В едином государственном реестре субъектов страхового дела на 1.01.2015 было зарегистрировано 567 субъектов страхового дела: 404 страховые организации, 12 обществ взаимного страхования и 151 страховой брокер. За 2014 год количество страховых организаций сократилось на 16 единиц, страховых брокеров – на 14 единиц.

Совокупный объем активов страховщиков на 31.12.2014 составил 1539,1 млрд руб­лей (на 31.12.2013  –  1316,8 млрд руб­лей). Концентрация российского страхового рынка остается стабильно высокой. На 31.12.2014 количество страховых организаций, контролирующих 80% совокупных активов, составило 57 (на 31.12.2013  –  65). Отношение совокупных активов страховых организаций к ВВП на 31.12.2014 составило 2,2% (на 31.12.2013  – 2,0%). Совокупный размер капитала страховщиков на 31.12.2014 составил 387,5 млрд рублей­ (на 31.12.2013  –  364,0 млрд рублей),­ общий объем страховых резервов – 897,4 млрд руб­ лей (на 31.12.2013  –  731,3 млрд руб­лей). Чистая прибыль страховщиков за 2014 год составила 51,3 млрд рублей­ (за 2013 год  –  32,0 млрд рублей)­ .

Совокупный объем страховых премий страховщиков в 2014 году возрос на 8,5% по сравнению с 2013 годом и составил 987,8 млрд руб­ лей. Доля двадцати крупнейших страховщиков по собранным за 2014 год премиям составила 72,6% (за 2013 год – 71,4%), доля ста крупнейших – 93,7% (за 2013 год – 94,6%). Объем выплат страховщиков увеличился на 11,4%, составив по итогам 2014 года 472,3 млрд руб­лей. Коэффициент выплат за 2014 год составил 47,8%, что на 1,3 процентного пункта выше значения за 2013 год, в том числе: по страхованию средств наземного транспорта, кроме железнодорожного транспорта, – 78,6% (увеличение на 5,3 процентного пункта), по добровольному медицинскому страхованию – 76,7% (уменьшение на 1,7 процентного пункта), по обязательному страхованию автогражданской ответственности (далее – ОСАГО) владельцев транспортных средств – 59,8% (увеличение на 2,1 процентного пункта), по страхованию имущества – 53,4% (увеличение на 2,1 процентного пункта).

Позитивной тенденцией 2014 года стал интенсивный рост сегмента накопительного и инвестиционного страхования жизни – потенциального источника долгосрочных инвестиций в экономику. Рынок страхования жизни остается одним из немногих сегментов страхового рынка, ­демонстрирующих устойчивый рост. Совокупный объем страховых премий по страхованию жизни в 2014 году составил 108,5 млрд рублей,­ доля

1На основании данных государственного реестра микрофинансовых организаций, государственного реестра жилищных накопительных кооперативов, государственного реестра саморегулируемых организаций микрофинансовых организаций.

I. Экономическое и финансовое положение России

сегмента на рынке страхования за год увеличилась на 1,7 процентного пункта и достигла 11%. По сравнению с 2013 годом объем страховых премий по страхованию жизни в 2014 году увеличился на 27,9%. Объем выплат составил 14,2 млрд рублей­.

Общая сумма страховых премий по ОСАГО за 2014 год составила 150,9 млрд рублей­. Прирост по сравнению с аналогичным периодом 2013 года составил 11,9%. Несмотря на увеличение тарифов в октябре 2014 года, заметного ускорения роста взносов по ОСАГО не произошло (увеличение на 11,9% в 2014 году по сравнению с 2013 годом). Снижение продаж новых легковых и легких коммерческих автомобилей на 10,3% по итогам 2014 года оказало существенное воздействие на замедление роста объема сборов по страхованию средств наземного транспорта.

Ключевой проблемой рынка в 2014 году стала растущая убыточность автострахования. Комбинированный коэффициент убыточности (без учета управленческих расходов) по страхованию средств наземного транспорта (кроме средств железнодорожного транспорта) за год увеличился на 6,3 процентного пункта и достиг 99,9% за январь-сентябрь 2014 года; по ОСАГО владельцев автотранспортных средств – увеличился на 5,1 процентного пункта и составил 92,0%. При этом в отдельных регионах рост убыточности значительно опережал средние по рынку значения.

Негосударственные пенсионные фонды (НПФ). В едином государственном реестре НПФ на 31.12.2014 в Российской Федерации зарегистрировано 120 НПФ, 90 из которых осуществляли деятельность по обязательному пенсионному страхованию. С начала 2014 года количество НПФ не изменилось.

Суммарный объем активов НПФ на 31.12.2014 составил 2187,3 млрд рублей­ (3,1% к ВВП), при этом в 18 НПФ было сконцентрировано 80% активов действующих НПФ.

В 2014 году основные изменения на рынке пенсионных накоплений были связаны с прохождением НПФ процедуры акционирования, вступлением­ фондов в систему гарантирования пенсионных накоплений, а также ужесточением требований к кредитным организациям, на счетах которых могут размещаться средства пенсионных накоплений. Также был продлен мораторий на перечисление средств пенсионных накоплений в НПФ. За 2014 год 47 НПФ завершили процедуру реорганизации. В результате повышения требований к объему собственных средств акционируемых НПФ суммарно размер собственных средств и имущества для осуществления уставной деятельности НПФ за 2014 год увеличился на 12,3%, до 143,2 млрд рублей­ (за 2013 год прирост составил 16,0%).

Обязательства по основному виду деятельности НПФ2 за 2014 год увеличились на 5,8% и на 31.12.2014 составили 2029,0 млрд руб­лей, отношение собственных средств (капитала) к обязательствам по основному виду деятельности НПФ увеличилось с 6,7 до 7,1%. Чистая прибыль за 2014 год составила 59,8 млрд рублей,­ по сравнению с данными за 2013 год ее объем сократился на 35,1%.

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ БАНКА РОССИИ 31

ЗА 2014 ГОД

2Обязательства по основному виду деятельности НПФ – совокупная величина пенсионных резервов и пенсионных накоплений в распоряжении НПФ.

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 32 БАНКА РОССИИ

ЗА 2014 ГОД

I. Экономическое и финансовое положение России

Сумма пенсионных накоплений в НПФ3 по данным на 31.12.2014 составила 1132,8 млрд рублей­ (прирост за 2014 год – на 4,1%, за 2013 год – на 62,6%).

Основная часть этих средств была размещена в корпоративные облигации – 39,1% (445,1 млрд руб­лей), в денежные средства на текущих счетах и в депозитах – 34,0% (386,6 млрд руб­лей) и в ипотечные ценные бумаги – 7,3% (83,0 млрд рублей)­ . За 2014 год заметно изменилась структура инвестирования средств пенсионных накоплений НПФ: сокращение доли вложений в денежные средства на текущих счетах и в депозитах (на 6,8 процентного пункта, или на 59,6 млрд руб­лей) сопровождалось увеличением доли вложений в корпоративные облигации (на 2,9 процентного пункта, или на 48,6 млрд рублей)­ и в ипотечные ценные бумаги (на 4,6 процентного пункта, или на 53,3 млрд рублей)­ .

Объем пенсионных резервов НПФ на 31.12.2014 составил 905,0 млрд рублей,­ из них 25,2% (228,1 млрд рублей)­ было инвестировано в корпоративные акции, 22,1% (199,6 млрд руб­лей) – в корпоративные облигации,19,4% (175,3 млрд рублей)­ – в денежные средства на текущих счетах и в депозитах, 15,8% (142,9 млрд руб­лей) – в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов. Структура размещения средств пенсионных резервов НПФ за 2014 год почти не изменилась: незначительно увеличились доли вложений в денежные средства на текущих счетах и в депозитах (на 2,3 процентного пункта, или на 32,2 млрд рублей),­

випотечные ценные бумаги (на 1,3 процентного пункта, или на 12,1 млрд рублей)­ и в иностранные ценные бумаги (на 1,1 процентного пункта, или на 11,5 млрд рублей)­ в основном за счет сокращения доли вложений в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов (на 2,7 процентного пункта, или на 11,7 млрд рублей)­ и в корпоративные акции (на 2,4 процентного пункта, или на 2,6 млрд рублей)­ .

Вструктуре средств пенсионных накоплений доля Пенсионного фонда Российской Федерации (далее – ПФР) на 31.12.2014 составила 63,1% (1 942,7 млрд рублей)­ . Основная часть этих средств была размещена

вгосударственные ценные бумаги – 44,7% (868,1 млрд рублей),­ корпоративные облигации – 32,4% (630,1 млрд рублей)­ и денежные средства – 15,0% (292,3 млрд руб­лей). В структуре инвестирования средств пенсионных накоплений ПФР за 2014 год сокращение доли вложений в денежные средства (на 2,5 процентного пункта, или на 42,0 млрд рублей)­ сопровождалось увеличением доли вложений в ипотечные ценные бумаги (на 1,1 процентного пункта, или на 22,0 млрд руб­лей) и в государственные ценные бумаги (на 0,7 процентного пункта, или на 30,7 млрд руб­лей).

Паевые инвестиционные фонды (ПИФы). За 2014 год количество сформированных ПИФов увеличилось на 2,9% и на 1.01.2015 составило 1534 ПИФа. Прирост количества ПИФов был обеспечен увеличением числа закрытых ПИФов на 10,1%, до 1075 фондов, в то время как ко-

3Используются данные Раздела 3 (Средства пенсионных накоплений, сформированные в негосударственном пенсионном фонде на начало и конец отчетного периода) Формы 1 (Отчет о формировании средств пенсионных накоплений).

I. Экономическое и финансовое положение России

личество открытых и интервальных ПИФов снизилось на 12,0%, до 403 фондов и на 1,8%, до 56 фондов соответственно.

Указанная динамика существенно не повлияла на структуру рынка ПИФов – на 1.01.2015 наибольший удельный вес в общем количестве ПИФов по прежнему составляли закрытые ПИФы (их доля увеличилась на 4,6 процентного пункта, до 70,1%). Доля открытых ПИФов за 2014 год сократилась на 4,4 процентного пункта, до 26,3%, доля интервальных ПИФов­ – на 0,2 процентного пункта, до 3,7%.

Совокупный чистый приток средств в ПИФы за 2014 год составил 65,6 млрд рублей­ (за 2013 год – 156,3 млрд рублей)­ .

В2014 году сохранился чистый приток инвестиций в закрытые ПИФы (за 2014 год приток составил 101,0 млрд рублей,­ за 2013 год – 138,3 млрд рублей)­ и чистый отток инвестиций из интервальных ПИФов (в 2014 году чистый отток средств составил 0,7 млрд рублей,­ в 2013 году – 0,8 млрд рублей)­ . Чистый приток средств в открытые ПИФы, составивший в 2013 году 18,7 млрд рублей,­ в 2014 году сменился на отток, который к концу года достиг 34,7 млрд рублей­.

Всвязи со вступлением в силу с 1.07.2014 поправок в Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг», направленных на упрощение требований для признания лиц квалифицированными инвесторами, количество ПИФов для квалифицированных инвесторов увеличилось на 11,8% и к концу года достигло 708 фондов (количество ПИФов для неквалифицированных инвесторов сократилось на 3,7%, до 826 фондов).

Совокупная стоимость чистых активов (далее – СЧА) ПИФов за 2014 год увеличилась на 13,8% и к концу года достигла 2123,7 млрд рублей­.

Стоимость активов ПИФов за 2014 год увеличилась на 14,2%, до 2408,9 млрд рублей­ (3,4% к ВВП), при этом на 208 ПИФов приходилось 80% активов сформированных ПИФов. Наибольший удельный вес

вструктуре активов ПИФов занимали вложения в недвижимость и ипотечные ценные бумаги (44,0% от совокупных активов ПИФов) и в обыкновенные и привилегированные акции (16,7%).

В2014 году совокупные активы ПИФов увеличились за счет прироста вложений: в векселя российских хозяйственных обществ – в 5,6 раза (до 65,5 млрд рублей),­ в уставные (складочные) капиталы организаций – в 1,5 раза (до 208,3 млрд рублей),­ в иностранные ценные бумаги –

в1,3 раза (до 77,4 млрд рублей)­ . При этом фонды в 1,2 раза сократили вложения в банковские депозиты (до 73,3 млрд рублей)­ .

Средневзвешенная доходность ПИФов (изменение стоимости пая, далее – доходность) за 2014 год составила 7,1%, что существенно ниже уровня инфляции в 2014 году (11,4%). Между тем доходность различных категорий ПИФов варьировалась от -10,3% (для закрытых ПИФов художественных ценностей) до 66,5% (для интервальных ПИФов категории фонд фондов).

Акционерныеинвестиционныефонды(АИФы).Количество­АИФов, осуществляющих деятельность к концу 2014 года, составило четыре фон-

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ БАНКА РОССИИ 33

ЗА 2014 ГОД

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 34 БАНКА РОССИИ

ЗА 2014 ГОД

I. Экономическое и финансовое положение России

да (на 31.12.2013 действовало пять АИФов). СЧА АИФов за год сократилась на 12,0%, до 5,1 млрд рублей­.

Профессиональные участники рынка ценных бумаг. В течение 2014 года на российском финансовом рынке наблюдалась тенденция к уменьшению числа НФО, имеющих лицензии профессиональных участников рынка ценных бумаг4 (далее – профессиональных участников), – их количество сократилось с 1149 организаций на 1.01.2014 до 1079 организаций на 1.01.2015. Количество выданных лицензий на осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг на 1.01.2015 составило 2944 единицы. В отчетный период Банк России аннулировал 280 лицензий профессионального участника и 46 квалификационных аттестатов специалистов финансового рынка. Количество лицензий брокеров сократилось в 2014 году на 82 единицы и составило 803 лицензии, лицензий дилеров – на 70, до 817 лицензий, лицензий доверительных управляющих – на 76, до 706 лицензий, лицензий депозитариев – на 36, до 579 лицензий. Число лицензий регистраторов за отчетный период возросло на две, до 39 лицензий. В течение рассматриваемого периода снизилось количество инфраструктурных организаций – с 14 до 13 единиц. Количество действующих клиринговых организаций сократилось на одну, до пяти организаций, количество лицензий организаторов торговли (бирж) не изменилось – к концу отчетного периода функционировало восемь бирж.

В 2014 году продолжилась консолидация рынка брокерских услуг, наблюдающаяся с 2008 года ввиду ухода иностранных фондов с российского рынка и, как следствие, снижения рыночной ликвидности. Основной прирост торговых оборотов профессиональных участников рынка ценных бумаг в 2014 году пришелся на валютный и срочный сегменты рынка, что было обусловлено повышенным спросом на иностранную валюту на фоне удешевления рубля­.

Размер собственных средств профессиональных участников рынка ценных бумаг – НФО (далее – профессиональные участники – НФО) за январь-сентябрь 2014 года5 сократился на 26,2%, до 158,3 млрд руб­лей.

Размер активов профессиональных участников – НФО за январь-сен- тябрь 2014 года сократился на 6,9% и на 30.09.2014 составил 776,4 млрд рублей­ (1,1% к ВВП), при этом на 60 организаций приходилось 80% активов всех профессиональных участников – НФО.

Отношение собственных средств к активам всех профессиональных участников – НФО, характеризующее уровень финансовой независимости, уменьшилось с 25,7% на 31.12.2013 до 20,4% на 30.09.2014.

Обязательства по основному виду деятельности профессиональных участников – НФО6 на 30.09.2014 по сравнению с 30.09.2013 сократились

4Статистика по лицензированию деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг представлена по кредитным и некредитным финансовым организациям.

5Здесь и далее представлены данные на 30.09.2014. Отчетность за 2014 год профессиональные участники рынка ценных бумаг обязаны направить в Банк России не позднее 25 апреля 2015 года, согласно приказу ФСФР от 6.12.2012 № 12-108 / пз-н.

6Обязательства по основному виду деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг – НФО – совокупная величина краткосрочных кредитов и займов.

I. Экономическое и финансовое положение России

на 27,4%, до 94,3 млрд рублей,­ чистая прибыль увеличилась на 11,1%, до153,5млрд рублей.

Участники рынка микрофинансирования. Количество микрофинансовых организаций (далее – МФО) в государственном реестре МФО за 2014 год возросло на 11%, до 4200 на 1.01.2015, кредитных потребительских кооперативов (далее – КПК) – сократилась на 2%, до 3545, на 1.01.2015 действовали 10 саморегулируемых организаций КПК, реестр жилищных накопительных кооперативов содержал 88 кооперативов. Количество ломбардов на 1.01.2015 составляло 8762 единицы.

По итогам января-сентября 2014 года портфель микрозаймов, выданных МФО, составил 51 млрд руб­лей. Из него 48% пришлось на микрозаймы физическим лицам (за исключением микрозаймов, выданных физическим лицам в объеме до 45 тыс. рублей­ на срок до 2 месяцев), 39% – на микрозаймы малому и среднему предпринимательству, 13% – на микрозаймы, выданные физическим лицам в объеме до 45 тыс. руб­ лей на срок до 2 месяцев.

Количество членов КПК на 30.09.2014 составило 1,1 млн человек. Совокупный портфель займов, выданных КПК, по состоянию на 30.09.2014 оценивается в 42,5 млрд рублей­.

По данным анализа ссудной задолженности7 на рынке микрофинансирования, по состоянию на 30.09.2014 годовой темп прироста просроченной задолженности значительно опережал рост портфеля микрозаймов: 57,7 и 21,2% соответственно.

В 2014 году Банк России впервые опубликовал среднерыночные значения полной стоимости кредитов на рынке микрофинансирования. В зависимости от категории потребительского займа они находятся в диапазоне от 30,1 до 651,3% (по данным за IV квартал 2014 года). Высокие ставки МФО отчасти объясняются необеспеченным характером микрозаймов, а также более высокой долей операционных издержек в расчете на один займ.

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ БАНКА РОССИИ 35

ЗА 2014 ГОД

7С 2014 года Банк России проводит ежеквартальное обследование ссудной задолженности на рынке микрофинансирования посредством анкетирования крупнейших участников рынка. В III квартале 2014 года в проекте приняли участие 80 частных и государственных микрофинансовых организаций, на которые приходится 46,5% рынка по объему ссудной задолженности.