Тема 8: Аналіз фінансової стійкості підприємства

Обсяг – 6 год.

Мета: Вивчити економічний зміст і порядок оцінки фінансових результатів діяльності підприємства, вивчити методику оцінювання операційного та фінансового левериджу, навчитись визначати фінансову рівновагу між активами і пасивами підприємства та проводити оцінку ринкової та фінансової стійкості підприємства.

Зміст самостійної роботи

І. Вивчити та законспектувати наступні питання:

1. Поняття, значення і завдання аналізу фінансового стану підприємства і його фінансової діяльності

2. Оцінювання операційного левериджу і запасу фінансової стійкості

3. Аналіз фінансової рівноваги між активами і пасивами. Оцінювання ФСП за функціональною ознакою

4. Оцінка запасу фінансової стійкості (зони безпечності) підприємства

5. Аналіз ринкової та фінансової стійкості

ІІ. Розв’язати задачі:

Задача 1.

Розрахувати показники фінансової стійкості підприємства на основі даних додатку А. А саме:

- коефіцієнт маневрування;

- коефіцієнт долі власного капіталу в оборотних активах;

- коефіцієнт реальної вартості основних засобів;

- коефіцієнт накопичення амортизації;

- коефіцієнт автономії;

- коефіцієнт фінансової стійкості.

Задача 2.

Розрахувати фінансові коефіцієнти, які характеризують фінансову стійкість підприємства (згідно даних наведених в додатках).

Показники	На початок року	На кінець року	Абсолютне відхилення, (+,-)	Відносне відхилення, %
1. Коефіцієнт концентрації власного капіталу
2. Коефіцієнт фінансової залежності
3. Коефіцієнт маневреності власного капіталу
4. Коефіцієнт структури довгострокових вкладень
5. Коефіцієнт співвідношення позичкових та власних коштів
6. Коефіцієнт довгострокового залучення позикових коштів
7. Коефіцієнт концентрації позичкового капіталу
8. Коефіцієнт структури позичкового капіталу

Задача 3.

Обсяг виробництва у точці беззбитковості складає 45 тис. грн. Сума витрат постійних – 4,5 тис. грн. Який обсяг реалізації продукції необхідно запланувати для одержання 6 тис. грн. чистого прибутку (врахувати, що ставка податку на прибуток 25%)? Оцінити запас фінансової міцності.

Задача 4.

Підприємство виготовляє запчастини до автомобілів – масляні фільтри – і реалізує їх по 10 у.о. за фільтр. Змінні витрати на одиницю продукції – 3,6 у.о. Квартальний обсяг продажу – 250 тис. шт. Постійні витрати підприємства становлять 975 у. о. Поріг рентабельність перейдено. Надходить комерційна пропозиція продати додатково 20 тис. фільтрів по 5,25 у. о. Виконання цього замовлення пов’язано зі зростанням змінних витрат на 72 тис. у. о. Постійні витрати не змінюються. Чи варто прийняти пропозицію?