2.2 Розрахунок суми кредиту за складною відсотковою ставкою. Інструктивно-методичний матеріал.

Складний відсоток - сума доходу, що нараховується в кожнім інтервалі, що не виплачується, а приєднується до основної суми капіталу й у наступному платіжному періоді сама приносить доход.

Формула розрахунку складних відсотків така:

FV = PV (1+ і)ⁿ

Приклад 2.

Припустимо, Ви маєте позику у розмірі 10000 гривень терміном 5 років, на котрі банк нараховує 12% річних. Яку суму Ви повинні сплатити кредитору у кінці 5 року? Скористаємося даною формулою:

FV = 10000 х (1 + 0,12) 5 = 17623,42 гривень

Завдання. Визначити суму кредиту, яку повинен сплатити боржник кредитору за відповідний термін користування позичковими коштами під складні відсотки (Дані для розрахунку наведені у додатку 3).

3. Розрахунок суми кредиту з урахуванням рівня інфляції Інструктивно-методичний матеріал.

В період інфляції визначають номінальну та реальну відсоткові ставки. Номінальна відсоткова ставка – це рівень відсоткової ставки, який фактично склався на ринку позичкових ресурсів без урахування інфляції.

Реальна відсоткова ставка – це номінальна відсоткова ставка, скоригована на рівень інфляції.

Реальна процентна ставка (ір) розраховується за формулою (Модель Фішера):

Номінальна процентна ставка - Рівень інфляції

ір = —————————————————————————

1 + Рівень інфляції

Приклад. Припустимо, Ви маєте позику у розмірі 1000 гривень терміном 2 роки, на котрі банк нараховує 16% річних. Рівень інфляції склав 8% у рік. Яка буде реальна вартість Вашої позики?

Рішення.

визначення реальної процентної ставки: ір = (0,16 - 0,08) / 1,08 = 0,074

визначення майбутньої вартості кредиту: FVреал = 1000 * (1,074) 2 = 1153,63 грн.

Для порівняння: FVноминал = 1000 * (1,16) 2 = 1345,60 грн.

Завдання. Визначити суму кредиту, яку повинен сплатити боржник кредитору за відповідний термін користування позичковими коштами під складні відсотки з урахуванням рівня інфляції (Дані для розрахунку наведені у додатку 3).

4. Складання графіку погашення кредиту

Важливою складовою частиною кредитної угоди є графік погашення позички. Він складається позичальником і узгод­жується з кредитором.

Методику складання графіку розглянемо на прикладі, за умови надання кредиту у розмірі 100 тис. грн. під 10% річних і терміном погашення 8 років. У кредитній угоді обговоре­но робити погашення позички один раз на рік однаковими частинами. Скласти графік погашення кредиту.

Таблиця 2.3

Графік погашення кредиту

Термін погашення кредиту, півріччя	Сума основного боргу на початок періоду, грн.	Сума відсотків за даний період, грн.	Сума виплати боргу, грн.	Сума погашення основного боргу, грн.
1	2	3	4	5
1	100000	5000	15472	10472
2	89528	4476	15472	10996
3	78532	3927	15472	11545
4	66987	3349	15472	12123
5	54864	2743	15472	12729
6	42135	2107	15472	13365
7	28770	1439	15472	14033
8	14737	737	15472	14735
Разом		23776	123776	100000

За результатами проведеного аналізу банківських операцій зробити відповідні висновки.