6.2 Плановый баланс предприятия - магазина «Колосок»

Таблица .6.3 - Плановый баланс предприятия

Актив		Пассив
1. Основные средства	40000	1. Уставной фонд	32420
2. Запасы	31061.6	2.Заемные средства	50000
3.Денежные средства	8678
4.Затраты будущих периодов	2680.4
Всего	82420	Всего	82420

6.3 Финансовые коэффициенты предприятия

Финансовое состояние предприятия можно оценить с помощью таких финансовых показателей:

1. Ликвидности;

2. Платежеспособности;

3. Рентабельности.

Ликвидность – это способность предприятия выполнять свои краткосрочные обязательства (погашение кредита). Основные показатели ликвидности.

Платежеспособность – это способность предприятия выполнять свои долгосрочные обязательства при наступлении срока платежей.

Рентабельность – это показатель, который характеризует уровень эффективности роботы предприятия. Различают:

1. Коэффициент валовой прибыли:

К_вп = ВП*100 / П, %

где: ВП – валовая прибыль;

П – объем продажи

К_вп¹ = 224630,75*100/746176,25 =30,1%

К_вп² = 271741*100/861210 = 31.55 %

К_вп³ = 301020,5*100/929702,5 = 32.38 %

2. Коэффициент операционной прибыли:

К_оп = ОП *100 / П, %

где: ОП – операционная прибыль, грн.

К_оп¹ = 137546.47*100/746179,25 = 18.4 %

К_оп² = 184656*100/861210 = 21,44 %

К_оп³ = 213935,5*100/929702,5 = 23,01 %

3. Коэффициент чистой прибыли:

К_чп = ЧП *100 / П, %

где: ЧП – чистая прибыль

К_чп¹ = 72898.05*100 /746179,25 = 9.7 %

К_чп² = 99083,79*100 /861210 = 11.5 %

К_чп³ = 117664,53*100 /929702,5 = 12,65 %

Сравним среднеотраслевые коэффициенты со среднеотраслевыми, которые представлены в таблице 6.4

Таблица 6.4 –Среднеотраслевое значения отдельных финансовых коэффициентов,%

Показатели	Сфера бизнеса – розничная торговля
1. Коэффициент валовой прибыли	40-50
2. Коэффициент операционной прибыли	15-20
3. Коэффициент чистой прибыли	2-10

Точка безубыточности

Точку безубыточности можно определить как аналитическим, так и графическим методами. Объем реализации Q^* в натуральном выражении, при котором достигается безубыточная деятельность предприятия, определяется по формуле:

Q^* = ПЗ/(Ц – З_пер),

где ПЗ – постоянные затраты на весь объем реализации, грн.

Ц – цена единицы прокукции, грн.

З_пер – переменные затраты на единицу продукции, грн.

Q^* = 87084,28/(3,81-2,66) = 75912 ед.

Для стоимостной оценки точки безубыточности используется понятие «граница рентабельности», которая определяется таким способом:

Г_р = Ц * Q^*, грн

Г_р = 3,81 * 75912 = 289276,9 грн.

Запас финансовой мощности определяется по такой формуле:

З_фм = В_пл – Г_р, грн.

З_фм = 746179,25 – 289276,9 = 456902,4

или в относительных единицах

З_фм = [(В_пл – Г_р) / В_пл] * 100, %

где В_пл – запланированный объем продаж, грн.

З_фм = [(746179,25 – 289276,9 ) / 746179,25] * 100 = 61,2 %

Графический анализ безубыточности осуществляется с помощью построения графика выручки от реализации (рис. 1).

Рис1 – Определение точки безубыточности графическим методом.

Экономическая эффективность капиталовложений в реализацию предпринимательской идеи определяется показателями:

1. Чистый приведенный доход (ЧПД):

, грн.

где ГП₁, ГП₂, ГП₃ – ожидаемые денежные потоки в каждом из лет периода реализации предпринимательской идеи Т, грн. ;

К - одноразовые капитальные вложения в реализацию предпринимательского проекта, грн.;

R - ставка дисконта.

грн.

Денежный поток - это сумма чистого дохода ПП и амортизационных отчислений.

Ставка дисконта (R) - это процентная ставка, которая характеризует норму прибыли, на которую ежегодно рассчитывает инвестор. Как ставка дисконтирования может быть принятая средняя кредитная или депозитная ставка доходности инвестиций с учетом риска и нормы инфляции.

Решение о приемлемости предпринимательского проекта может быть положительным только тогда, когда ЧПД > 0 (40107,46 грн.)

2. Период окупаемости инвестиций:

, лет

Где ГП_сред. - среднегодовая величина денежного потока за определенный период Т, грн.

, лет