Белокрылова Теория переходной экономики

февраля 1994 г. суммы беспошлинного ввоза с 5 до 2 тыс. долл., а в 1996 г. - до 1 тыс. долл. и особенно финансовый кризис 1998г. снизили на 45% объем товарооборота у «челноков». Такая мера существенно подорвала челночный бизнес и бизнес связанных с ним комплиментарных услуг - ту- ристических. В настоящее время сумма оборотного капитала составляет в сфере мелкотоварного сектора 10 тыс. долл., каждая поездка приносит прибыли до 100 %. Однако насыщенность потребительских рынков, уве- личение времени оборота капитала, снижение доходов населения приводят к залеживанию товара.

Таким образом, социально-экономическая структура накопления в

переходной экономике соответствует формирующейся структуре форм собственности, но имеет особенности в тех или иных отраслях бизнеса.

Анализ социально-экономической структуры накопления в переход- ной экономике показывает, что в настоящее время наблюдаются сущест- венные изменения в структуре стратегических и текущих источников ин- вестиций. К традиционным источникам инвестиций (амортизационный фонд, собственные фонды накопления предприятия, кредиты, централизо- ванные капитальные вложения) добавились новые - облигационные займы, поступления средств от акционеров, иностранный капитал, субсидии и другие привлеченные средства.

Переход к рынку качественно изменил и расширил структуру источ- ников накопления и состав инвесторов; кроме банков появился так назы- ваемый массовый инвестор - граждане и юридические лица, имеющие ин- вестиционные ресурсы. Их институциональное оформление позволяет оп- ределить структуру инвесторов в переходной экономике следующим обра- зом:

−банки;

−инвестиционные паевые фонды;

−государственные и частные лизинговые компании;

−интенсивные фонды;

−страховые кампании;

−федеральный и местные бюджеты;

−собственные средства предприятий.

Таким образом, источниками инвестиций в российской экономике

являются сбережения экономических субъектов - собственные и заемные (физических или юридических лиц). Однако финансовые средства пред- ставляют собой, как уже отмечалось, лишь потенциальные инвестиции. Под инвестициями понимается «вновь созданный капитал, предназначен- ный для использования в производстве»118. В структуру инвестиционных товаров входят здания, сооружения, машины, оборудование и др. средства производства. В российской экономике пока преобладают чисто финансо-

118 Лэйард Р. Макроэкономика. М., 1994. С. 63.

131

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

вые спекуляции, однако к инвестиционным накоплениям не относится приобретение финансовых активов, акций, облигаций и т. п. В макроэко- номике инвестиции означают покупку вновь созданного капитала, а не широко распространенный в настоящее время в России обмен уже сущест- вующими активами.

К инвестициям относится также изменение запасов товаров в эконо- мике, нарастающее в связи с сужающимся спросом населения и находя- щихся в близком к состоянию банкротства производителей. Так, если запас непроданных «Жигулей» возрастает, то это означает рост инвестиций «Ав- товаза» или его посредников. Если же запасы сокращаются, то это означа- ет отрицательные инвестиции. Однако растущие в России инвестиции в запасы непродаваемых товаров представляют собой замороженные инве- стиции. Достижение высокой эффективности инвестирования в переход-

ной экономике основывается на реализации следующих базовых принци- пов инвестирования 119:

-предельной эффективности инвестирования, требующей прекраще- ния инвестирования при достижении равенства предельного продукта до- полнительной единицы вкладываемого капитала предельным его издерж- кам в связи со снижением эффекта (прибыльности) каждой последующей единицы вложений, МРК = МСК;

-принципа «замазки», показывающего, что инвестирование подобно работе с замазкой: свобода принятия решений сменяется все большей не- свободой;

-сочетания материальных и денежных оценок эффективности инве- стиций,

-адаптационных издержек, которые измеряются выпуском, потерян- ным от реорганизации производства и переподготовки кадров, когда новое оборудование установлено, но его надо переналадить под изменившийся спрос;

-принципа мультипликатора, в соответствии с которым эффект от инвестирования в целом в экономике выше, чем увеличение производства

вданной отрасли, поскольку изменения в генерирующей отрасли через мультипликатор инвестиций сказываются на всех взаимосвязанных отрас- лях;

-Q - принципа, отражающего зависимость между оценкой на фондо- вой бирже и реальной восстановительной стоимостью актива:

119 Экономика и бизнес / Под. ред. В. Д. Камаева. М., 1993. С. 150 -155.

132

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

Биржевая стоимость воспроизводимых материальных активов

Q =

Текущие издержки замещения (покупки) этих активов

Восстановительная (внутренняя) стоимость активов фирмы показы- вает издержки возмещения оборудования в данный момент с учетом изно- са для данного способа применения ресурсов. Рыночная (внешняя) стои- мость зависит от уровня фактической и ожидаемой прибыли, сопостави- мой с доходностью других фирм. Если Q-индекс Тобина > I, то инвестиро- вание выгодно. Для расчета эффективности инвестирования необходимы следующие данные:

-срок окупаемости,

-контрольный год,

-процент дохода или метод «инвестора»,

-расчет внутренней нормы окупаемости,

-простая норма прибыли,

-компаудинг (расширение),

-дисконтирование (метод приведения будущих доходов к чистой те- кущей стоимости).

Перспективы развития новых форм хозяйствования определяются их способностью к самовоспроизводству, т. е. к расширению производства, инвестированию. Очевидно, что развитие предпринимательства будет осуществляться на расширенной основе лишь при условии воспроизводст- ва себя предпринимателями как реальных собственников, предполагающе- го, прежде всего, воспроизводство их собственности - имущества и не- движимости (земли, строений). Развитие этих процессов на расширенной основе предполагает осуществление инвестиций в собственное производ- ство. Однако инвестиционные ресурсы не могут быть накоплены хозяйст- вующим предпринимателем в условиях высоких темпов инфляции и не- стабильности экономической и политической системы.

Необходимо совершенствование системы налогообложения пред- принимательства, сокращение налогового прессинга. В условиях же пол-

ного отсутствия финансовых средств для каждодневного поддержания производства товаропроизводители обращаются к наиболее распростра- ненному источнику первоначального накопления - торговле.

КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ.

1.Что понимается под капиталом в широком и узком смысле слова?

2.Почему кривая предложения заемных средств имеет вид загибаю- щейся в обратном направлении кривой?

3.Каковы основные тенденции, складывающиеся в сфере инвестирова- ния в переходной экономике?

133

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

4.Каковы пути выхода из инвестиционного кризиса?

5.Назовите основные принципы инвестирования.

СПИСОК РЕКОМЕНДУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ.

1.Белокрылова О.С. Методические указания по изучению инвестици- онной политики в курсе теории переходной экономики. Ростов-на-

Дону, 1996.

2.Борисов Е.Ф. Экономическая теория. М., 1997. Гл.15. Пар.3.

3.Курс переходной экономики. /Под ред. Абалкина А.И. М., 1997. Раз-

дел 4, 7.2.

4.Основы теории переходной экономики /Под ред. Киселевой Е.А., Чепурина М.Н. Киров, 1996. Гл.10.

5.Экономика переходного периода /Под ред. Радаева В.В., Бузгалина А.В. МГУ, 1995.Гл.10. Пар.5.

ТЕМА 8. Аграрные отношения и аграрная реформа в переходной экономике

План:

Введение 1.Механизм функционирования земельного рынка.

2.Сущность и направления аграрной реформы в России.

3.Характеристика современного сельского хозяйства России

4.Институциональные основы реструктурирования агросферы.

5.Уровень и перспективы государственной поддержки сельского хозяй-

ства в переходной экономике. Заключение.

Программная аннотация.

Рынок земельных ресурсов и земельная рента. Нормативная цена земли.

Структура аграрных отношений и направления их реформирования в переходной экономике. Условия создания и особенности становления аг- рарного рынка в РФ. Аграрная реформа: направления, этапы, модели.

Аграрный протекционизм: оценка степени открытости аграрного рынка России.

Экономико-правовые основы реструктурирования агросферы. Про- ект нового земельного Кодекса РФ.

Особенности аграрных преобразований в Ростовской области. Уровень и перспективы государственной поддержки сельского хо-

зяйства в переходной экономике.

Механизм реорганизации колхозов и совхозов. Особенности функ- ционирования коллективно-долевой собственности на землю. Внутрихо-

134

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

зяйственный экономический механизм в крупных сельскохозяйственных предприятиях.

Проблемы и перспективы развития фермерства в РФ. Становление зернового рынка. Земельный рынок: диагностика и перспективы.

ОПОРНЫЙ КОНСПЕКТ ЛЕКЦИИ

Введение

Аграрная реформа в России, пройдя ряд этапов, была остановлена отсутствием институциональной основы - земельного законодательства.

Цель лекции: определить условия, направления и результаты аграр- ной реформы в переходной экономике, способы государственной под- держки сельского хозяйства России и их эффективность.

1. Механизм функционирования земельного рынка

Землевладение - собственность на землю - признание права данного лица на определенный участок земли на исторически сложившихся осно- ваниях.

Землепользование - пользование землей в установленном обычаем или законом порядке. Землепользователь и собственник, зачастую, - раз- ные физические лица.

Особенности земли как фактора производства:

1.ограниченность (стабильность) предложения (исключение - Ни- дерланды) на макро- и микроуровне (по количеству и качеству),

2.невоспроизводимость - труд и капитал воспроизводимы,

3. неэластичность предложения земли, что обусловливает особенно- сти ценообразования в сельском хозяйстве,

4.неподвижность,

5.производность спроса на землю от спроса на сельскохозяйственную продукцию.

Вбольшинстве стран мира в сельском хозяйстве доминируют семей- ные фермы. Основную часть занятых в них составляют члены семьи и 1-2 постоянных работника, большая занятость временных работников осуще- ствляется только в периоды уборки.

Все экономические школы, анализировавшие земельную ренту (Смит, Рикардо, Маркс, Маршалл), исходят из неоднородности качества земельных участков, т.е. из того, что производительность земли как факто- ра производства будет различной в зависимости от плодородия и местопо- ложения.

135

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

MC
P	P
ATC
PE
2500	Q
а) лучший участок

	MC
ATC		P
2000	Q
б) средний участок

MC
ATC
1500	Q
в) худший участок

Рис. 36. Механизм образования дифференциальной ренты

В условиях совершенной конкуренции линия спроса на продукцию фермерских хозяйств будет горизонтальной. Имеем три равных по площа- ди участка, различающиеся по плодородию. На рис.36 на 1 участке плодо- родие самое высокое, т.е. большая урожайность при одинаковых затратах всех факторов на трех фермах.

Фермер 1 получит дифференциальную ренту, фермер 2, чьи средние издержки выше, получит меньшую величину ренты, фермер 3 возместит издержки. Если цена упадет, то он уйдет с рынка.

Получение дифференциальной (разностной) ренты устойчиво, т.к. количество плодородных участков ограничено.

Дифференциальная (экономическая) рента - это доход, полученный в результате использования ресурса с неэластичным предложением, более высокой производительности в ситуации ранжирования этих ресурсов. Зе- мельная рента - частный случай экономической ренты (рента – от фран- цузского «отданная»).

Земельная рента - это плата за использование земли и др. природных ресурсов, предложение которых строго ограничено. Предложение земли – это запас, рента - поток.

w	D
w1	рента	E	MPL1	=w1
	зарплата			PL
O
		L1		L

Рис. 37. Анализ ренты на основе концепции предельных продуктов

136

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

Владелец фермы нанимает дополнительных работников до тех пор, пока предельный продукт, создаваемый наемным работником, не сравня- ется с заработной платой. Площадь OW1EL1 - заработная плата всех сель- скохозяйственных работников, площадь W1DE - и есть земельная рента, определенная остаточным способом.

Рента (экономическая рента), как экономическая категория, означает доход от какого-то фактора производства, предложение которого неэла- стично, что часто имеет место в нефтедобыче, сельском хозяйстве, уни- кальное человеческое дарование.

Квазирента - это доход, обусловленный более или менее продолжи- тельной ограниченностью предложения какого-то фактора производства.

В земельной ренте выделяют:

1.ренту, которую получают все собственники земли, независимо от ее качества, Маркс назвал ее абсолютной, а Чернышевский - праздной,

2.дифференциальную ренту DR1 – по качеству и местоположению и DR2 – обусловленную разной производительностью дополнительных вло- жений капитала в землю.

Предпосылки анализа абсолютной ренты: 1.производство продовольствия только как товара,

2.отделение земли как объекта хозяйствования от собственности на землю; предполагается, что все земли арендуются,

3.вся земля используется для производства основного продукта пи- тания,

4.все земли имеют одинаковое качество.

В условиях неэластичного предложения (кривая предложения земли параллельна оси ординат) пересечение кривой предложения с нисходящей кривой спроса в точке R0 означает, что площадь OQE0R0 - вся совокупная рента за всю используемую в обществе землю. Изменение спроса на пше- ницу повыситспрос на землю с D0 до D1, ренту с R0 до R1, а величину чис- той экономической (абсолютной) ренты до OQE1R1.

R			S
			E1
	R1		D1
	R0		E0
			D0

Q

Рис. 38. Изменение земельной ренты

Соответственно, при падении спроса на продовольствие дифферен- циальная и абсолютная рента уменьшатся. Цена земли и рента всецело за-

137

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

висят от спроса на сельскохозяйственную продукцию. Необходимость уп- латы ренты собственнику земли является ограничением для доступа к зем- ле и вложения капитала в землю. Это стало основой возникновения кон- цепций национализации земли, но нигде кроме СССР и Монголии этого не случилось.

В модели чистой экономической (абсолютной) ренты предполагается одинаковое качество земель. Но земли различаются по качеству и место- положению. Худшая земля дает владельцу лишь чистую экономическую (абсолютную) ренту D3, средняя D2 и лучшая D1 - еще и дифференциаль- ную ренту.

	Rdif	S
		D1
		D2
	R1	E1
		D3
		E2
	R2	E3
	0	Q (количе-
		ство земли)

Рис. 39. Определение дифференциальной ренты

Различают естественное и искусственное плодородие земли.

Внастоящее время фермеры используют не только собственные зем- ли. В США 2/3 используемой фермерами земли находится в их собствен- ности, остальную они аредуют.

Внеоклассической теории принцип установления ренты или аренд-

ной платы как равновесной цены услуг земли как фактора производства аналогичен процессу ценообразования на рынке других факторов.

Спрос на землю неоднороден, он включает в себя сельскохозяйст- венный и несельскохозяйственный спрос: D = Dсх +Dнесх. Кривая сель- скохозяйственного спроса на землю имеет отрицательный наклон, т.к. при

данном уровне технологии вовлечение земель в сельскохозяйственный оборот обусловливает переход от лучших земель к средним и худшим. Идею уменьшающегося плодородия высказал еще А. Серра (1613г.), обос- новали ее в качестве закона А Тюрго (1766г.) и Джеймс Андерсон (1775г.).

Вполитическую экономию он был введен Д. Рикардо (1772-1823гг.).

Кривая несельскохозяйственного спроса также имеет отрицательный

наклон, но связанный с местоположением не только в центре города, но и на окраинах. Совокупный спрос на землю определяется путем горизон- тального суммирования кривых сельскохозяйственного и несельскохозяй- ственного спроса.

138

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

R
	Dсов
	Dнесельскохоз.
	Dсельскохоз.
0	Q
Рис. 40. Совокупный спрос на землю

S

R

	R1	E1
	R2	D1
		E2
		D2

Q1 Q

Рис. 41. Арендная плата как равновесная цена услуг земли

Точка Е - определяет равновесную цену услуг земли (прокатную) - арендную плату или ренту.

В соответствии с особенностью рынка земли (производность спроса на землю от спроса на сельскохозяйственную продукцию) при снижении спроса на продовольствие (на продукцию растениеводства (пшеницу), жи- вотноводства и т.д.) производный спрос на землю уменьшается (сдвиг кри- вой спроса влево), что обусловливает падение равновесной цены. Сельско- хозяйственный спрос на землю учитывает уровень плодородия и местопо- ложение земельных участков. Фермы, как правило, многотоварны, поэтому спрос на землю в агросфере носит комплексный характер.

Рынок продовольствия близок к совершенно конкурентному, т.к. на нем преобладают мелкие фермы. Государство не ограничивает права граж- дан на куплю-продажу земли, кроме стран, где преобладает аренда земли

(Бельгия, 68%).

Спрос на продовольствие неэластичен, он мало меняется при значи- тельном изменении цен. Это означает, что даже незначительное сокраще- ние предложения может вести к значительному росту цен на продовольст- вие и наоборот. Поэтому аграрная сфера существенно зависит от природ- ных условий. На спрос на продовольствие влияет также устойчивое со- кращение доли продовольствия в бюджете потребителя в связи с сокраще-

139

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com

нием расходов на продукты питания. Поэтому доля сельского хозяйства в НД сокращается. Это отражается и на спросе на землю.

Вотличие от сельскохозяйственного спроса несельскохозяйствен- ный устойчиво растет - строительство жилья, инфраструктуры, промыш- ленных предприятий, инфляционный спрос на землю. Он безразличен к плодородию, но чутко реагирует на местоположение.

Вотличие от прокатной цены земли - арендной платы - капитальная цена земли - цена купли-продажи земельных участков - определяется пу- тем капитализации ренты и зависит от:

1. размеров земельной ренты,

2. ставки банковского процента.

Цена земли рассчитывается как дисконтированная стоимость, но с учетом того, что при покупке земли доход в виде арендной платы будет выплачиваться собственнику земли в течение неопределенно продолжи- тельного времени. Собственник земли должен получить альтернативную стоимость - такую сумму денег, положив которую в банк, он будет полу- чать аналогичный ренте процент на вложенный капитал.

V = Rr *100% , где V – текущая цена земельного участка, R – ожидае-

мая арендная плата, r – норма капитализации (ставка банковского процен- та).

Эта формула основывается, как и цена купли-продажи капитального товара, на капитализации ренты (арендной платы) при условии, что число лет получения дохода стремится к бесконечности.

V =	åR j	. Если j стремится к бесконечности, то 1/(1+i)	j	стремится к
	(1+ i)j

0. Тогда предел Pr равен R/i.

Это теория. На практике цена земли зависит от множества других факторов. Например, спрос на землю резко возрастает в условиях инфля- ции.

Рента представляет собой только часть суммы, которую платит арен- датор, т.к. арендная плата включает амортизацию построек и сооружений на земельном участке и процент на вложенный капитал.

2. Сущность и направления аграрной реформы в России

Углубляющийся аграрный кризис в России не является результатом только становления рыночных отношений в аграрной сфере. Падение про- изводства сельскохозяйственной продукции в крупных коллективных хо- зяйствах, их тяжелое финансовое положение - результат 60-летнего гос- подства неэффективного в сельском хозяйстве крупного производства, держащегося лишь на массированной финансовой поддержке государства. Следует учесть, однако, что падение производства сельскохозяйственной

140

PDF created with pdfFactory trial version www.pdffactory.com