Анализ ликвидности предприятия

Активы	Значения		Пассивы	Значения		Недостаток
	На нач. года	На кон. года		На нач. года	На кон. года	На нач. года	На кон. года
1	2	3	4	5	6	7 (2-5)	8 (3-6)
А	7	16	П	204	194	-197	-178
А	237	476	П	128	243	109	233
А	82	2	П	---	---	82	2

Вывод: На начало года наблюдался недостаток по I группе, следовательно, предприятие испытывало проблемы с расчётами в ближайшие 3 месяца, на конец года – недостаток по III группе, следовательно, были проблемы с расчетами 6-12 месяцев.

Таблица 2.15.

Расчёт коэффициентов ликвидности

Коэффициент	Значения		Изменение	Нормативное значение
	На нач. года	На кон. года
К	0,97	1,13	0,16	>=2
К	0,73	1,13	0,40	>=1,5
К	0,02	0,04	0,02	0,2< K<0,7
К	0,56	0,81	0,25	>=1
К	0,92	0,98	0,06	---

Вывод: 1) Коэффициент текущей ликвидности на начало года равен 0,97, на конец года 1,13, что ниже нормативного значения. Следовательно, краткосрочные обязательства не покроются текущими активами. Изменение составило 0,16.

2) Коэффициент промежуточного покрытия на начало года равен 0,73, на конец года 1,13, что ниже нормативного значения. Изменение составило 0,40. Следовательно, реализация активов не покроет краткосрочные обязательства.

3) Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года равен 0,02, на конец года 0,04. Изменение составило 0,02. Значения не находятся в пределах нормативного значения.

4) Общий показатель ликвидности на начало года равен 0,56, на конец года 0,81, что ниже нормативного значения. Изменение составило 0,25. Следовательно, предприятие и на начало года, и на конец года не ликвидно.

5) Доля оборотных активов в валюте баланса на начало года равна 0,92, на конец года 0,98. Следовательно, доля оборотных активов в валюте баланса за отчётный период увеличилась на 0,06.

Таблица 2.16.

Определение типа финансовой устойчивости

Показатели	Значения
	На нач. года	На кон. года
Запасы	82	2
СОС	-6	57
КФ	-6	57
ВИ	-6	57
Ф	-88	55
Ф	-88	55
Ф	-88	55
S(ф)	{0; 0; 0}	{1; 1; 1}

Вывод: На начало 2006 года S(ф) = {0; 0; 0} - кризисное финансовое состояние. У предприятия сформированы запасы не только за счёт общей величины источников, но и за счёт кредиторской задолженности. Учитывая, что запасы являются наименее ликвидной частью оборотных активов предприятия, оно не может во время и полностью расплатиться по счетам кредиторов. На конец 2006 года S(ф) = {1; 1; 1} – абсолютная финансовая устойчивость, т.е. у предприятия все запасы формируются за счет собственных средств, при этом часть собственных средств может быть направлена на оставшиеся элементы собственного капитала.

Таблица 2.17.