Практичне заняття № 4

Тема 7 Операції банків у іноземній валюті

Мета заняття: закріпити основи та методи проведення банками операцій з купівлі-продажу іноземної валюти,.

План

1. Міжнародні розрахункові операції.

2. Форексні операції банка.

3. Валютний курс та валютна позиція банка.

Обладнання:

1.Завдання та методичні рекомендації по їх виконанню. 2.Контрольні завдання. 3.ЕКОМ.

Методичні рекомендації до практичного заняття

USD – американський долар ($); GBP – британський фунт (₤); CHF – швейцарський франк; RUR – російський рубль; UAH- українська гривня; ЕUR – євро (€).

При котируванні розрізняють базову валюту (база котирування) і валюту, яка котується (валюта котирування).

Базою є валюта, прийнята за одиницю.

Котируємая валюта показує ціну одиниці базової валюти. У діловій інформації використаються наступні позначення табл.3.11

Таблиця 3.11

	Базова	Котируєма
USD/RUR = 30,6036	USD	RUR

Історично склалося два види котирування іноземної валюти стосовно національного – прямий й непрямий.

При непрямому котируванні за одиницю прийнята національна валюта, курс якої виражається в певній кількості іноземних грошових одиниць.

При прямому котируванні курс одиниці іноземної валюти (база) виражається в національній валюті.

На валютному ринку банки використовують двох-сторонні валютні котирування:

BID - курс покупки базової валюти;

OFFER - курс продажу базової валюти.

Приклад 1.. Пряме котирування Нью-Йорк – Лондон табл. 3.12

Таблиця 3.12

GBP/USD	Bid	Offer
	1,6427	1,6437

Банк у Лондоні придбає базову валюту 1 фунт, заплативши 1.6427 дол., а продає, бажаючи одержати 1.6437 дол.

Приклад .2. Непряме котирування Нью-Йорк - Франкфурт табл. 3.13

Таблиця 3.13

USD/EUR	Bid	Offer
	0,7567	0,7572

За одиницю прийнята національна валюта США - долар. Банк у Германії придбає 1 дол., заплативши 07567 євро, а продає, бажаючи одержати 0,7572 шевро. Різниця між сторонами котирування - МАРЖА, забезпечує прибуток по операціях.

Крос - курс

Котирування валют звичайно базується на КРОС-КУРСІ - співвідношенні між двома валютами, що випливає з їхнього курсу до третьої валюти.

ПРИКЛАД 3

Знайти крос-курс EUR/CHF, якщо USD/CHF = 1,2810;

USD/EUR =. 0,7570

Висновок: Якщо долар США є базою котирування для обох валют, то для знаходження їхнього крос-курсу варто розділити доларові курси цих валют. (аналогічно, якщо долар є валютою котирування для обох валют).

При розрахунку крос - курсу для валют із прямим й непрямим котируванням до долара (долар є базою котирування тільки для однієї з валют), для розрахунку крос - курсу необхідно перемножити доларові курси двох котируємих валют.

ПРИКЛАД 4

Знайти крос-курс GBP/EUR, якщо GBP/USD = 1.5720 (за одиницю прийнятий не долар); USD/EUR = 0,7570 (за одиницю прийнятий долар).

Для розрахунку маржі при визначенні кросу-курсу використається наступний підхід.

Для котирувань валют, де долар прийнятий за базу котирування.

Розрахувати крос курс EUR/CHF, якщо дані вказані в табл. 3.14

Таблиця 3.14

	BID	OFFER
USD/CHF	1,2810	1,2820
USD/EUR	0,7567	0,7572
DEM/CHF

Для розрахунку кросу-курсу для валют із прямою й непрямим котируванням до долара використається наступне правило.

ПРИКЛАД 5