Сажина, Чибриков Экономическая теория (2е изд)

инструменты, оборудование и пр. В большинстве случаев инвести­ ции превышают по объему амортизацию, поскольку предприятие стремится не просто сохранять прежний уровень производства, а расширять и модернизировать его. Если из величины совокупных (валовых) инвестиций вычесть величину замещающих инвестиций (равных амортизационному обесценению капитала), то получим категорию, называемую чистыми инвестициями:

Чистые инвестиции = Валовые инвестиции — Амортизация; Чистые инвестиции = Валовые инвестиции — Замещающие инвестиции.

Инвестиции могут быть классифицированы по разным призна­ кам. Различают частные и государственные инвестиции, что опре­ деляется тем, кто именно является инвестором: частное лицо (част­ ная фирма) или государство.

Инвестиции различаются и в зависимости от национальной при­ надлежности инвестора. Так, применительно к российской эконо­ мике можно говорить о внутренних инвестициях российских произ­ водителей и государства, об иностранных инвестициях на россий­ ском рынке, а также о российских инвестициях, осуществляемых за

рубежом.

Важное значение имеет отраслевая (производственная) струк­ тура инвестиций, характеризующая распределение ресурсов по раз­ ным видам производств и отраслей. В этом случае инвестиции пред­ приятия могут быть как сконцентрированными в одной области, так и диверсифицированными, т.е. охватывать широкий спектр от­ раслей.

Воспроизводственная структура инвестиций показывает соотно­ шение между валовыми и чистыми капиталовложениями, новым строительством и реконструкцией, перевооружением производства.

Технологическая структура инвестиций включает пассивные и активные элементы. К пассивным элементам относятся расходы на строительство новых производственных зданий, коммуникаций, дорог и пр. Активные инвестиции предполагают приобретение всех видов оборудования.

Важной структурной характеристикой инвестиций является со­

отношение между незавершенным и завершенным строительством.

Чем ниже доля/'незавершенки" во всем объеме инвестиций, тем эффективнее используются инвестиционные средства.

Строго говоря, к инвестициям относятся только вложения в фи­ зические элементы капитала. Вместе с тем в литературе и в обыден­ ном сознании укоренилось понятие инвестиций в ценные бумаги. Подобное словосочетание не имеет экономического смысла, по­ скольку ценные бумаги rte являются капиталом как таковым, они не принимают непосредственного участия в процессе производства товаров и услуг. Ценные бумаги служат лишь своеобразным "титу­ лом" собственности на капитал, что дало К.Марксу основание на­ звать их фиктивным капиталом. При всей экономической бессмыс-

301

лице выражения "инвестиции в ценные бумаги" в силу его распро­ страненности экономисты ввели специальный термин "финансо­ вые инвестиции". Финансовые инвестиции означают вложение средств в акции, облигации, различного рода сертификаты, боны и пр. Их следует отличать от реальных инвестиций, которые предпо­ лагают или образование нового капитала, или чистые прибавления к существующим капиталам.

При анализе инвестиций возникает вопрос об источниках их финансирования. Увеличение размеров капитала в первую очередь достигается за счет самофинансирования, т.е. собственных средств предприятия (прибыль, амортизационный фонд). Самофинансиро­ вание обеспечивает в среднем до 60—70% всех инвестиций. Помимо собственных средств могут быть привлечены и заемные средства. Большую роль при этом играют кредиты: банковские, государствен­ ные, иностранные. Часть средств для инвестиций может быть со­ брана посредством выпуска акций и облигаций.

2. Движение инвестиционных ресурсов предприятия: кругооборот капитала

Элементы капитала, необходимые для организации производ­ ства и осуществления инвестиций, называются капитальными или инвестиционными ресурсами (товарами). Инвестиционные ресурсы приобретаются предпринимателем на рынке факторов производства.

В советской и российской экономической литературе инвести­ ционные ресурсы часто именуются производственными фондами предприятия. В "Капитале" К.Маркса производственные фонды ана­ лизируются как формы существования и движения промышленно­ го капитала. ^ ^- V"^

Все без исключения экономические школц^ пофыркивают, что капитал немыслим без движения, что это двиЗкен^носит своеоб­ разный циклический характер, что смысл и шри> "этого движения состоит в самовозрастании, т.е. получении прийыли. Наиболее пол­ но и последовательно движение капитала былр проанализировано К.Марксом. ^

Капитал осуществляет свое движение в двух сферах — произ­ водстве и обращении и включает три стадии: v :^. _

1-я стадия:

2-я стадия:

3-я стадия:

Рассмотрим подробнее каждую из них. Движение любого про\ мышленного капитала начинается непременно с денежной формы: деньги необходимы для закупки элементов капитала и рабочей силы.*, При этом деньги не расходуются окончательно, а авансируются, т.е. предприниматель ожидает, что вернет себе инвестируемую сум- ч

302

му и получит некоторую прибыль. Движение капитала происходит в сфере обращения, но при этом закладываются условия производ­ ства товаров и условия возрастания авансированной стоимости. На выходе из первой стадии денежный капитал превращается в эле­ менты производительного капитала.

Вторая стадия протекает в сфере производства. Здесь происходит соединение средств производства и наемной рабочей силы. Функ­ ция производительной формы капитала состоит в создании товар­ ной массы, стоимость которой больше стоимости использованных факторов производства.

При переходе из второй в третью стадию кругооборота капитал превращается из производительной в товарную форму. Третья ста­ дия сопряжена с реализацией товарной продукции и протекает в сфере обращения. При этом в итоге капитал вновь возвращается к первоначальной денежной форме, однако величина его возросла по сравнению с авансированной суммой. Функция товарной фор­ мы капитала — реализация не только товаров, но и заключенной в них стоимости, а также получение ожидаемой прибыли.

Движение капитала сопряжено с последовательной сменой фун­ кциональных форм: денежной, производительной и товарной, со­ ответствующих трем стадиям движения. При этом в конце третьей стадии промышленный капитал возвращается к своей первоначаль­ ной натуральной форме, т.е. движение принимает специфический вид кругооборрта:

...П... Т ' - Д ' .

Кругооборот капитала опосредует движение инвестиционных ре сурсов в их натуральной и стоимостной формах с целью возраста­ ния первоначально авансированной стоимости. Анализ кругооборота капитала позволяет конкретизировать определение промышленно­ го капитала. Промышленным называется капитал, последовательно

меняющий в ходе кругооборота три функциональные формы и вы­ полняющий соответствующие этим формам функции.

Во избежание перерывов в движении предприниматель должен постоянно держать одну часть капитала в виде денежного резерва, вторую часть в виде элементов действующего производства, третью часть в виде товарной продукции, проходящей на рынке процесс реализации. Поэтому промышленный капитал не только поочеред­ но меняет функциональные формы, но и существует одновремен­ но во всех трех. При этом каждая форма капитала совершает соб­ ственный кругооборот, что может быть представлено в следующих формулах:

303

3. Оборот капитала. Основной и оборотный капитал

Предприниматель осуществляет инвестирование и запускает ка­ питал в производство не ради однократного получения прибыли, а в целях непрерывного приращения капитальной стоимости. Это ста­ новится возможным благодаря самой форме движения производ­ ственных фондов — форме кругооборота. Кругооборот капитала за­ вершается в той же натуральной форме, что и начался, а следова­ тельно, можно вновь и вновь его повторять.

Кругооборот промышленного капитала (производственных фондов), рассматриваемый как непрерывно повторяемый процесс, обра­ зует его оборот. Оборот капитала предполагает, что весь авансиро­ ванный капитал возрастет по стоимости и вернется в первоначаль­ ной натуральной форме. *^

Время, в течение которого совершается ^от-процесс, называ­ ется временем оборота капитала. Время оборот^-завйсит от специ­ фики отрасли вложения капитала. В тяжелей индустрии капитал оборачивается, как правило, медленнее, чей в^Ьгкой промыш­ ленности. Для каждого предпринимателя небезразлично, как скоро капитал совершит свой оборот. В целях сокращения времени оборо­ та принимаются меры по рациональной организации производствен­ ного процесса, позволяющей исключить простои. Большую роль играют технологические нововведения, позволяющие ускорить та­ кие производственные процессы, как сушка^древесины, покраска

исушка изделий, катализация химических реакции и*пр. Сокраще­ ние времени оборота также зависит от оперативности материаль­ но-технического снабжения, времени транспортировки продукции

искорости ее реализации на рынке.

Если сравнить время оборота капитала с некоторой условно при­

нятой единицей, например с годом, то получим представлений^
количестве оборотов, совершаемых капиталом за год. Этот показа­
тель будет характеризовать скорость оборота капитала. Так, ecjfp
время оборота капитала составляет 4 месяца, то скорость оборота ~
3 оборота в год.	v

304

Разные элементы производственных фондов совершают свой обо­ рот неодинаково. С этой точки зрения производительный капитал подразделяется на основной и оборотный (основные и оборотные фонды).

Основной капитал. Материально-вещественными носителями ос­ новного капитала являются, как правило, средства труда: произ­ водственные здания, машины, оборудование. Средства труда уча­ ствуют в процессе производства целиком, но переносят свою сто­ имость на продукт по частям по мере физического износа. Этим определяются особенности оборота основных фондов. В ходе оборо­ та происходит как бы раздвоение их стоимости. Одна часть, пере­ несенная на продукт, поступает в процесс обращения, завершает кругооборот и возвращается к предпринимателю в денежной фор­ ме после реализации товара. Накапливаясь, эта часть стоимости образует фонд возмещения основного капитала, или амортизаци­ онный фонд.

Другая часть существует в форме остаточной стоимости средств труда, продолжающих функционировать в процессе производства. По мере износа и амортизации остаточная стоимость будет сокра­ щаться, а фонд возмещения — расти. Оборот основного капитала завершится, когда все части его стоимости пройдут свой кругообо­ рот и вернутся к предпринимателю в денежной форме, что даст

• возможность приобрести новое оборудование, построить новый завод взамен изношенных старых. Другими словами, все части капитала вернутся к своей первоначальной натуральной форме и совершат полный оборот по стоимости.

Обострившаяся в условиях HTP конкуренция вынуждает пред­ принимателей обновлять основные фонды прежде, чем завершится срок их физического износа. Возрастающая угроза морального ста­ рения оборудования обусловила распространение практики уско­ ренной амортизации, позволяющей за 3—5 лет формировать фонд возмещения основного капитала. Это становится возможным бла­ годаря тому, что в амортизационный фонд отчисляются не только части стоимости основного капитала, реально перенесенные на продукт в связи с физическим износом, но и некоторая доля при­ были. Подобная практика позволяет уменьшить налогооблагаемые размеры прибыли, избежать риска морального старения и обесце­ нения основного капитала, сформировать значительные ресурсы самофинансирования, необходимые для дальнейшего развития и модернизации производства. Во многих странах практика ускорен­ ной амортизации поощряется государством в целях обновления ос­ новных производственных фондов.

В России в 90-е годы наблюдается интенсивное старение основ­ ных фондов. Коэффициент износа основных фондов (в % общей их стоимости) в промышленности вырос с 36% в 80-е годы до 48,5% в 1995 г. По многим отраслям коэффициент износа в 1996 г. был еще выше: в нефтеперерабатывающей промышленности — 63%, в

305

химической и нефтехимической — 59,7, в топливной промышлен­ ности — 52,6%. Средний возраст производственного оборудования в промышленности составил в 1970 г. 8,42 года, а в 1996 г. — уже 14,9 года. В 1996 г. 64,3% оборудования было в возрасте более 10 лет против 30% в 1970 г. Что касается оборудования в возрастее до 5 лет, его доля в 1996 г. составила всего 8,7%, тогда как в 1970 г. она равнялась 40,8%.

Коэффициент обновления основных фондов (ввод новых фон­ дов, в % общей стоимости основных фондов) сократился с 6,0 в 1990 г. до 1,5 в 1996 г. Коэффициент выбытия (ликвидация основ­ ных фондов, в % общей их стоимости) составил в 1996 г. также 1,5. Это означает, что за счет новых фондов с трудом лишь поддержи­ вается прежний размер основных фондов страны*.

Оборотный капитал. Материально-вещественными носителями оборотного капитала являются, как правило, предметы труда (сы­ рье, материалы, топливо) и рабочая сила, функционирующие в процессе производства.

Предметы труда потребляются полностью по своей натуральной форме в ходе одного производственного цикла и полностью пере­ носят свою стоимость на готовый продукт. После реализации това­ ров стоимость предметов труда возвращается к предпринимателю в денежной форме при каждом кругообороте капитала. Далее проис­ ходит возмещение предметов труда по натуральной форме для обес­ печении следующего производственного цикла. Аналогично совер­ шают свой оборот и малоценные средства труда (мелкие инстру­ менты), полностью потребляемые в процессе одного кругооборота. Такие элементы средств труда также могут быть отнесены к обо­ ротному капиталу. ч_ "*". *

Рабочая сила в процессе производства не переносит своей сто­ имости на продукт ни сразу, ни постепенна. Она создает новую стоимость. Однако по характеру оборота п$рем|нн$1й капитал не отличается от оборотного капитала. Стоимость рабочей силы, вос­ произведенная в ходе одного производственного цикла, после реа­ лизации товара возвращается к предпринимателю в денежной фор­ ме и может использоваться для найма рабочей силы в следующем производственном цикле. ^

Необходимо отметить, что к производитещ>ному капиталу, как основному, так и оборотному, относятся только реально функцио­ нирующие в процессе производства вещественные его элементы и рабочая сила. Такое явление, как закупка впрок материалов, полу­ фабрикатов, комплектующих изделий, оборудования, не вписывав ется в практику рационального ведения хозяйства и ведет к омерт-, влению капитала и снижению скорости его оборота. Распростране­ ние контрактных связей, гарантирующих поставки с точностью До дня и часа, позволяет современному предприятию вести работу «с колес" при минимальном запасе сырья и материалов. \ч

* Российский статистический ежегодник. 1997. M., 1998. С. 339, 34O4

306

Б. ПОВЕДЕНИЕ АГЕНТОВ НА РЫНКЕ ФАКТОРОВ ПРОИЗВОДСТВА

Глава 17. ФАКТОРЫ ПРОИЗВОДСТВА

ИФАКТОРНЫЕ ДОХОДЫ

ЛЭволюция концепций факторов производства.

2.Труд и заработная плата.

3.Капитал и прибыль.

4.Земля и земельная рента.

5.Сочетание факторов производства.

1.Эволюция концепций факторов производства

Создание разнообразных благ, способных удовлетворять много­ численные потребности человека, предполагает производственную деятельность, в ходе которой преобразуется вещество природы. To9

что участвует в процессе производства и способствует созданию конечного продукта (услуги), носит название фактора производства или экономического ресурса.

В качестве фактора производства могут выступать земля, трак­ тор, экскаватор, гвозди, руда, нитки, хлопок, электроэнергия, фаб­ ричное здание, доменная печь и многое другое. Процесс производ­ ства невозможен и без такого важного фактора, как труд человека.

Абстрагируясь от многообразия натуральной формы факторов производства, можно их сгруппировать в укрупненные категории. Существует ряд научных классификаций, которые и будут рассмот­ рены далее.

Наиболее простым и очевидным является принятое в теории марксизма деление факторов производства на личностные и мате­ риально-вещественные. К личностным, разумеется, относятся люди с их знаниями, опытом, производственными навыками. Именно че­ ловек является инициатором, организатором и активным участни­ ком производственного процесса. Все остальные, а именно матери­ ально-вещественные ресурсы, чаще всего называются средствами производства, поскольку с их помощью человек производит инте­

ресующие его блага. В совокупности люди с их знаниями и опытом и

приводимые ими в движение средства производства составляют про изводительные силы общества.

К. Маркс дает и более дробную классификацию факторов про­ изводства. Так, средства производства делятся им на предметы тру­ да и средства труда. Предметы труда — это то, на что направлен труд человека, что непосредственно преобразуется в конечный про­ дукт. К предметам труда относятся:

307

земля; первичные предметы труда, которые впервые подвергаются про­

изводственной обработке, например руда в шахте; сырье, или вторичные предметы труда, которые ранее подвер­

гались производственной обработке, например поступившая в до­ менную печь уже добытая и обогащенная руда.

Средства труда являются продолжением природных возможно­ стей человека и выступают в качестве посредника между ним и предметом труда. К средствам труда относятся:

земля (например, ее плодородная сила воздействует на зерно. Кроме того, земля дает любому производству место и сферу дей­ ствия);

орудия труда, или костно-мускульная система производства, не­ посредственно воздействующая на предмет труда и преобразующая его (например, машины, станки, инструменты);

сосудистая система производства, в. частности трубопроводы, цистерны, контейнеры, иные емкости;

общие условия производства, например транспортные пути, ком­ муникации, связь.

Несколько иную классификацию факторов производства пред­ лагали представители английской классической политической эко­ номии. А.Смит и Д.Рикардо исходили из наличия трех видов эконо­ мических ресурсов: труда, земли и капитала. При этом под землей они понимали все природные ресурсы: полезные ископаемые, леса, реки, моря и пр. Капитал трактовали как вещественное богатство, ранее произведенное человеком. К капиталу в первую очередь от­ носятся все орудия производства и сырье. „

На первый взгляд различие между классификациями, предло­ женными Смитом, Рикардо и Марксом, чисто формальное. У Сми­ та и Рикардо природные ресурсы обособлен*? отуиных материаль­ но-вещественных факторов производства. Од^ак^ири более глубо­ ком анализе выступает целый ряд принципиальных отличий.

Первое отличие касается трактовки капи^ла. Смит и Рикардо практически отождествляют капитал со средствами производства и находят проявления капитала везде, где только человек образует запасы, надеясь получить от них в будущем доход. Согласно теории Маркса, капитал существует лишь при определенных обществен­ но-исторических отношениях и не может быть отождествлен с ка­ кой-либо натурально-вещественной формой (см. подробнее пара­ граф 3 настоящей главы). Второе отличие связано с понятием "труд". Согласно К.Марксу, не труд является фактором производства, а рабочая сила, или способность к труду.

Рабочая сила есть совокупность нервных, умственных, физи­ ческих сил человека. В отличие от рабочей силы труд является фун­ кцией рабочей силы, реализованной способностью к труду. V Примечательно, что в своих ранних работах сам Маркс не дела^ различий между трудом и способностью трудиться. Однако в даль-

308

нейшем введение категории "рабочая сила" сыграло принципиаль­ ную роль в разработке теории прибавочной стоимости и обоснова­ нии капиталистической эксплуатации (см. подробнее параграф 2 настоящей главы).

Классификация факторов производства важна не сама по себе, а с точки зрения раскрытия роли этих факторов в процессе произ­ водства и распределения. Так, Маркс обосновывал, что все факто­ ры в равной степени важны для производства натурального про­ дукта. Однако они играют совершенно разную роль в процессе со­ здания стоимости. Только рабочая сила способна создавать новую стоимость. Средства производства могут лишь передать продукту ту стоимость, которой они обладают сами.

В отличие от Маркса Смит и Рикардо не различали процесс про­ изводства товаров в их натуральной форме и процесс создания сто­ имости товаров.

Что касается вопроса о распределении дохода общества, то, по теории марксизма, рабочая сила создает не только эквивалент сво­ ей собственной стоимости, лежащий в основе заработной платы, но и прибавочную стоимость, за счет которой формируются при­ быль и рента.

Иным было видение этой проблемы классиками английской по­ литэкономии. А. Смит полагал, что "всякий человек, который по­ лучает свой доход из источника, принадлежащего лично ему, дол­ жен получать его либо от своего труда, либо от своего капитала, либо от своей земли"*. Однако при этом он подчеркивал главен­ ствующий характер труда как источника богатства нации и основы стоимости товаров: "Труд определяет стоимость не только той час­ ти цены (товара), которая приходится на заработную плату, но и тех частей, которые приходятся на ренту и прибыль". Другими сло­ вами, "работнику не всегда принадлежит весь продукт его труда. В большинстве случаев он должен делить его с владельцем капита­ ла, который нанимает его". Также работник "должен отдавать зем­ левладельцу часть того, что собирает или производит его труд"**.

В начале XIX в. теории Смита и Рикардо были в значительной степени вульгаризированы. Особую известность приобрела теория производительности факторов производства французского эконо­ миста Ж.Б.Сэя. Теория Сэя не ограничивается выделением трех факторов производства. Он обосновывает тезис о том, что все фак­ торы в равной степени участвуют в процессе формирования сто­ имости и доходов в обществе. Следовательно, каждый фактор по­ лучает продукт своего труда в соответствии с его производительно­ стью.

Английские экономисты Дж.Милль и Мак-Куллох "расширили" триединую формулу Сэя. Они предложили распространить понятие

* Смит А Исследование о природе и причинах богатства народов // Антология экономической классики. T. 1. M.: Эконав, 1993. С. 122.

**Тамже. С. 120—121.

309

"труд" на функционирование машин и оборудования (труд капита­ ла), на биологические процессы роста сельскохозяйственных рас­ тений (труд природы). Из этой посылки делается логический вы­ вод, что каждый фактор производства получает доход в соответ­ ствии со своим "трудом".

Дальнейшее развитие теория факторов производства получила в трудах американского ученого Дж. Кларка. Кларк дополнил теорию Сэя теорией убывающей производительности факторов производ­ ства и на этой основе определил конкретную величину дохода, получаемого каждым фактором.

Согласно теории Кларка, каждый фактор обладает некоторой предельной производительностью, в соответствии с которой опре­ деляется его рыночная цена. Реализуя на рынке ресурсов принадле­ жащий ему фактор производства, каждый получает свой фактор­ ный доход в соответствии с предельной производительностью факто­ ра: рабочий получает за свой труд заработную плату, землевладелец — земельную ренту, собственник капитала — прибыль. Таким обра­ зом, в теории производительности факторов производства нет ме­ ста для эксплуатации. Распределение доходов осуществляется по­ средством рыночного ценообразования на факторы производства в соответствии с принципами эвкивалентного обмена.

Теория факторов производства, разработанная Сэем, получила широкое распространение в западной экономической мысли. В том или ином виде она присутствует во всех учебниках "Экономикс". Одно из важнейших современных дополнений к этой теории состо­ ит в том, что выделяется особый, четвертый фактор производства —

предпринимательские способности и навыки. ^r ., ~

Большое внимание этому фактору уделяету^в частности, извест­ ный американский экономист Дж.Гэлбрейт. QTporo певоря, пред­ принимательство можно трактовать как одн}Г из-разновидностей трудовой деятельности вообще. Однако выдейенйРёь предпринима­ тельских способностей в самостоятельную калорию' обусловлено той важной и доминирующей ролью, которую рграет сегодня пред­ принимательство в экономической жизни. .

Более того, сейчас все чаще говорят о необходимости выделе­ ния еще нескольких факторов, приобретших большое значение. Это в первую очередь информационный фактор, *Без которого немыс­ лимо современное производство, и, конечно, экологический фак­ тор, важность которого продиктована возросшим обратным влия­ нием производства на природу.

Следует обратить внимание, что ни в одной экономической кон­ цепции к экономическим ресурсам не отнесены деньги как тако­ вые, акции, облигации. Действительно, ни деньги, ни ценные бу­ маги не принимают непосредственного участия в создании какого'- либо продукта или услуги. Вместе с тем как в журналистике, так й в повседневной жизни обыденным стало отождествление денег и ценных бумаг с капиталом. Капитал же не менее традиционно гс-х

310