Свойства облигации:

• конечный срок погашения;

• строго фиксированный процент по ней;

• преимущество перед акциями в выплате процентов (по сравнению с уплатой дивидендов) и в удовлетворении других обязательств (например, при ликвидации общества).

Цена облигации:

1. Номинальная цена служит базой при необходимых пересчетах и при начислении процентов.

2. По выкупной цене осуществляется выкуп облигаций по истечении срока займа.

3. По рыночной цене происходит купля-продажа облигаций, она зависит от условий самого займа и ситуации, складывающейся на фондовом рынке.

Классификация:

1. По характеру эмитентов:

• облигации государственных займов;

• федеральных органов исполнительной власти;

• местных органов власти;

• предприятий.

2. По способу владения:

• именные

• на предъявителя.

3. По способу выплаты дохода:

• деньгами;

• ценными бумагами;

• товарами.

4. Исходя из срока:

• краткосрочные;

• среднесрочные;

• долгосрочные

5. По форме выплаты дохода:

• с фиксированной купонной ставкой;

• с плавающей купонной ставкой;

• бескупонные.

6. По методу обеспечения:

• с закладными;

• без закладных.

Финансовые вложения у инвестора принимаются к учету в сумме фактических затрат. Погашение (выкуп) облигаций осуществляется по номинальной стоимости.

При нахождении облигаций у инвестора в бухгалтерском учете отражаются следующие операции:

• по получению процентов за весь купонный период по купонным облигациям;

• по списанию (доначислению) разницы между покупной и номинальной стоимостью.

Учет: счет 58 субсчет 2 Долговые ценные бумаги

Приобретены облигации	58.2	76
Доход по купонным облигациям, причитающийся к получению	76	91.1
Списание превышения покупной стоимости над номинальной	76 (на сумму причитающегося к получению дохода)	58.2 (на часть разницы между покупной и номинальной) 91.1 (на разницу между суммами отнесенными на счета 76 и 58)
Доначисление суммы превышения номинальной стоимости над покупной	76 (на сумму причитающегося к получению дохода) 58.2 (на часть разницы между покупной и номинальной стоимостью)	91 (на общую сумму, отнесенную на счета 76 и 58.2)

Вексель – это вид ценных бумаг, удостоверяющий ничем не обусловленное обязательство векселедателя выплатить по наступлении предусмотренного векселем срока полученные взаймы денежные суммы.

Классификации векселей.

1. По эмитенту различают:

• казначейские векселя, выпускаемые правительством;

• частные, эмитируемые корпорациями, финансовыми группами и коммерческими банками;

• муниципальные – выпускаемые администрацией городов, областей.

2. По обслуживаемым сделкам:

• финансовые, отражающие отношения займа денег векселедателем у векселедержателя за определенное вознаграждение;

• товарные (коммерческие), используемые во взаимоотношениях покупателя и продавца в реальных сделках с поставкой продукции.

3. В зависимости от субъекта, производящего оплату:

• Простой (соло) вексель выписывается покупателем поставщику, здесь участвуют только два лица.

• Переводной вексель (тратта) – письменный документ, содержащий безусловный приказ векселедателя плательщику уплатить определенную сумму в определенный срок и в определенном месте векселедержателю или по его приказу другому лицу. Т.е. векселедатель обязует оплатить вексель третье лицо, а сам становится гарантом платежа.

Приобретение векселя	58.2	51
Погашен вексель	51	58.2
Начислены проценты по векселю	76	91.1
Получены проценты по векселю	51	76