Раздел IV. Планы практических занятий 185

Занятие № 1. Тема «финансовые вычисления» 185

1.1. Основные понятия 185

1.2. Кредитование 185

Задача 11. 186

Задача 12. 186

1.3. Дисконтирование 187

1.4. Эффективная ставка 187

1.5. Непрерывная ставка (сила роста) и непрерывный дисконт 188

Занятие № 2. Тема «потоки платежей» 189

2.1. Однонаправленные потоки платежей 189

2.2. Финансовая рента (аннуитет) 189

2.3. Двусторонние потоки платежей. 189

2.4.Эффективная ставка операции 190

Занятие № 3. Тема «финансовые вычисления по ценным бумагам» 191

Оценка облигаций с нулевым купоном 191

Занятие № 4. Тема «оценка эффективности инвестиционного проекта» 192

Занятие № 5. Тема «финансовый риск» 193

3.2. Неравенство Чебышева 193

3.3. Хеджирование 193

Занятие № 6. Тема «портфель ценных бумаг». 194

«построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных вложениях» 194

Раздел V. Словарь основных понятий 196

Раздел VI. Примерные темы курсовых работ 203

Раздел VII. Примерный перечень вопросов к итоговой аттестации 205

Раздел I.

Выписка из образовательного стандарта

Инвестиции

Экономическая сущность и виды инвестиций. Инвестиционный процесс. Финансовые институты. Финансовые рынки. Участники инвестиционного процесса. Типы инвесторов. Экономическая сущность, значение и цели инвестирования. Понятие инвестиционного проекта, содержание, классификация, фазы развития. Критерии и методы оценки инвестиционных проектов. Состоятельность проектов. Критические точки и анализ чувствительности. Бюджетная эффективность и социальные результаты реализации инвестиционных проектов. Инвестиционные качества ценных бумаг. Формы рейтинговой оценки. Доходность и риск в оценке эффективности инвестиций в ценные бумаги. Понятие инвестиционного портфеля. Типы портфеля, принципы и этапы формирования. Доход и риск по портфелю. Модели формирования портфеля инвестиций. Оптимальный портфель. Стратегия управления портфелем. Инвестиции, осуществляемые в форме капитальных вложений: объекты и субъекты, права, обязанности и ответственность. Формы и методы государственного регулирования инвестиционной деятельности, осуществляемой в форме капитальных вложений. Государственные гарантии и защита капитальных вложений. Организация подрядных отношений в строительстве. Источники финансирования капитальных вложений. Собственные, привлеченные и заемные средства. Условия предоставления бюджетных ассигнований. Иностранные инвестиции. Режим функционирования иностранного капитала в России. Бюджетное финансирование, самофинансирование, акционирование. Методы долгового финансирования. Внешние финансовые рынки. Долгосрочное кредитование. Лизинг, виды и преимущества. Проектное финансирование. Венчурное финансирование. Ипотечное кредитование.

Рынок ценных бумаг

Рынок ценных бумаг как альтернативный источник финансирования экономики. Понятие ценной бумаги. История появления ценных бумаг. Классические виды ценных бумаг и их характеристика (акции, частные облигации, государственные ценные бумаги). Производные ценные бумаги и их характеристика (конвертируемые акции и облигации, варранты, опционы и фьючерсы). Финансовые инструменты на рынке ценных бумаг (векселя, депозитные, сберегательные, инвестиционные сертификаты, секъюритизация частных долгов). Международные ценные бумаги (евроноты, еврооблигации, евроакции). Рынок ценных бумаг и его структура (западная модель). Первичный рынок ценных бумаг и его характеристика. Методы размещения ценных бумаг. Участники первичного внебиржевого рынка ценных бумаг. Вторичный биржевой рынок ценных бумаг (фондовая биржа). Организационная структура и функции фондовой бирже. Основные операции и сделки бирже. Биржевая информация (биржевые индексы и их характеристика). Участники вторичного рынка. Брокерские компании (организации, функции, механизм операций). Торговая регистрация, сопоставление и расчетный процесс. Механизмы принятия решений на рынке ценных бумаг (фундаментальный и технический анализ). Эмиссия ценных бумаг. Инвестиционная деятельность кредитно-финансовых институтов на рынке ценных бумаг (западная и российская модели) – банков, страховых компаний, инвестиционных компаний, пенсионных фондов и прочих институтов. Рынок ценных бумаг Российской Федерации.