3.2.Типи грошових систем і їхня еволюція

Грошові системи розвинутих країн формувалися в XVI – XVII ст. Поступово моделі цих систем реформувалися відповідно до змін у товарно-грошових відносинах, що було зв'язано зі становленням і розвитком капіталістичного товарного господарства.

Основними типами грошових систем, що склалися в залежності від форм функціонування грошей, варто вважати:

Системи металевого обігу, у яких використовуються тільки металеві гроші:

- система «рівнобіжної» валюти;

- система «подвійної» валюти;

- система «кульгаючої» валюти;

- система монометалізму.

Системи звертання кредитних і паперових грошей: золото вилучається зі звертання і заміняютьсябанкнотами, депозитними грішми, казначейськими грішми

I. Системи металевого обігу.

Металеві грошові системи виникли в епоху первісного нагромадження капіталу (XVI-XVII ст.ст.), історично існували у формах біметалізму і монометалізму. Вони проіснували до середини 30-х років XX-го сторіччя і були ліквідовані в результаті світової кризи капіталізму в1929-1933р.

У залежності від металу, що був прийнятий як загальний еквівалент і база грошового обігу, грошові системи розподіляються на біметалічні і монометалічні.

Зупинимося на основних етапах розвитку металевих грошових систем.

Біметалізм. Біметалізм виник і існував на ранніх ступінях розвитку ринкового господарства. Він був широко розповсюджений у XVI – XVII століттях, а в ряді країн Західної Європи й у XIX ст.

Біметалізм – грошова система, при якій вартісним еквівалентом є срібло і золото в монетарній формі

Споконвічно ця грошова система мала деякі переваги перед іншими системами, що полягає в тім, що створювала умови для забезпечення потреби грошового обігу в повноцінних грошах. Тим часом, рівнобіжне існування двох грошових металів об'єктивно приводило до функціонування двох мір вартості і відповідно двох систем цін. Протиріччя, що виникли в співвідношенні між золотою і срібною валютами, вимагало державного регулювання цього процесу. У залежності від специфіки біметалізм існував у наступних видах: - система «рівнобіжної» валюти; система «подвійної» валюти; система „кульгаючої ” валюти.

Першої, найбільш ефективною формою біметалізму була система «рівнобіжної» валюти, що характеризувалася тим, що співвідношення між золотими і срібними монетами однакового номіналу встановлюється стихійно з ринковою ціною металу. Однак, оскільки ринкові зміни співвідношення валют піддаються постійним коливанням цін, в організації грошового обігу виникли істотні технічні труднощі. Ліквідуючи ці труднощі держава створила систему «подвійної» валюти. Суть цієї системи характеризується введенням законодавчого співвідношення золотих і срібних монет. Оскільки рівень цін одного виду металу перераховувався в іншій установленою державою співвідношенням, ця система упорядкувала ціноутворення. Однак, через якийсь час і в цій системі проявилися недоліки: ринкове співвідношення між сріблом і золотом часто не збігалося з офіційним.

Причиною цьому послужили:

По-перше, різні вартісні співвідношення між золотими і срібними монетами, установлювані державою;

по-друге, неоднакові умови видобутку шляхетних металів (золота і срібла)

Різновидом «подвійної» валюти стала система «кульгаючої» валюти, при якій срібні монети перетворилися в знак золота. Однак, використання двох металів, як грошей, суперечило природі загального еквівалента. З розвитком капіталізму потрібні були стійкі гроші, тому біметалізм поступається місцем монометалізму.

Монометалізм. Історія знає три види монометалізму – мідний, срібний і золотий.

Монометалізм – грошова система, при якій роль загального еквівалента грає один який-небудь метал. При цьому в грошовому обігу паралельно функціонують монети з даного металу і грошові знаки, розмінні на нього

Найбільш важливе значення належало золотому монометалізму, що як тип грошової системи склався спершу у Великобританії (1816 р.), а потім в інших країнах.

У залежності від характеру розміну знаків вартості на золото існувало три типи золотого монометалізму: золотомонетний стандарт, золотозлитковий стандарт і золотодевізний стандарт.

Золотомонетний стандарт характеризувався такими рисами:

- вільне карбування золотих монет;

- вільний розмін паперових грошових знаків на золоті монети;

- вільний рух золота між країнами

Золотомонетний стандарт вважається класичною формою монометалізму; він являє собою найбільш стабільну, саморегульовану грошову систему, що відповідає вимогам капіталізму вільної конкуренції

Завдяки своїм позитивним якостям, золотомонетний стандарт сприяв розвиткові кредитної і грошової систем, міжнародній торгівлі і вивезенню капіталу.

Перша світова війна (1914-1918 р.) привела до ліквідації золотомонетного стандарту у всіх країнах, що брали участь у війні, крім США. Замість довоєнного золотомонетного стандарту були введені нові форми золотого монометалізму: золотозлитковий стандарт і золотодевізний стандарт.

Золотозлитковий стандарт- грошова система, при якій банкноти підлягали розмінові на золото тільки в злитках з певними обмеженнями. Такий стандарт був уведений: в Англії - 1925 р.; в Франції – 1928 р., у Японії – 1930 р.

Золотодевізний стандарт - грошова система, при якій банкноти розмінювалися не на золото в злитках, а на валюту тих країн, де був уведений золотозлитковий стандарт. Таку систему установило більшість країн світу, включаючи Німеччину (1924 р.), Австрію, Данію, Норвегію (1928 р.) і СРСР (1924 р.).

Нові форми золотого монометалізму не мали такої стабільності, як золотомонетний стандарт, тому що золото не виконувало функцій засобу обігу і засобу платежу.

Системи металевого обігу були саморегульованими, тому що грошові метали були в обігу і виконували усі функції грошей. Це відповідало початковому етапу розвитку ринкових відносин, коли для державного втручання не було об'єктивної потреби (або воно було мінімальним). Роль держави зводилася до законодавчого встановлення металевого змісту грошової одиниці і її ваги.

• державна монопольна емісія грошових знаків через Центральний банк і казначейство;

• скасування золотого забезпечення і розмін банкнот на золото;

• грошовий обіг обслуговують нерозмінні паперові гроші, що не мають власної вартості;

• реформування державою фінансової і валютної політики

Остаточний крах золотий монометалізм потерпів у результаті економічної кризи 1929-1933 р. і на зміну саморегульованим системам металевого звертання вводяться системи паперово-кредитних грошей, при яких чіткий порядок регулювання грошового обігу є обов'язковим.

П. Система обігу кредитних і паперових грошей. Із середини 30 років ХХ ст. у світі починає функціонувати система паперово-кредитних грошей, нерозмінних на золото. Ця система істотно відрізняється від золотомонетного стандарту.

- номінальна вартість кредитних грошей набагато перевищує їхню власну вартість;

- виникає необхідність розробки державою механізмів регулювання грошового обігу;

- сучасні гроші усе більше стають кредитними грішми, тому що вони зв'язані з господарським оборотом і є результатом руху капіталу;

- центральні банки регулюють активні і пасивні операції комерційних банків і спеціальних кредитно-фінансових інститутів

Зараз в усьому світі емісія грошових знаків цілком монополізована державою. Від її імені Центральні банки країн, емітуючи кредитні гроші, беруть на себе зобов'язання забезпечити стійкість грошових знаків.

У сучасних умовах емісія грошей носить кредитний характер: наявні і безготівкові гроші з'являються в обороті тільки в результаті проведення банками кредитних операцій

Центральні банки видають позички комерційним банкам, які у свою чергу під визначений відсоток, що забезпечує їм прибуток, надають кредити юридичним і фізичним особам. Гарантом повернення позичок служать активи комерційних підприємств. Грошова емісія також підкріплюється золотом, валютою, цінними паперами і товарами.

Кошти, які надаються урядам тільки на умовах кредитування.

Держава забезпечує постійний контроль за грошовим обігом і його елементами, а також пропорціями між наявним і безготівковим оборотом. На території країни допускається функціонування тільки національної валюти. Населення може вільно обмінювати національну валюту на валюту інших країн, але використовувати іноземну валюту дозволяється тільки за межами країни.

Державою здійснюється регламентація забезпеченості грошових знаків, зокрема установлюються види товарно-матеріальних цінностей, дорогоцінних металів, іноземної валюти, цінних паперів і т.д., що можуть служити забезпеченням грошової емісії. Крім того, держава встановлює структуру грошової маси в обороті. З одного боку, це досягається за допомогою встановлення пропорції між наявним і безготівковим оборотом, а з іншого боку – за допомогою визначення пропорцій між грошовими знаками різної купюрності в загальній грошовій масі.

У залежності від механізму здійснення емісії грошей виникають системи паперово-грошового обігу, в основі яких – використання засобів для покриття бюджетного дефіциту і системи кредитних грошей – для кредитування економіки.

Система кредитних і паперових грошей є регульованою і підрозділяється на неринкові і ринкові.

Неринкові грошові системихарактеризуються адміністративними методами регулювання грошового обігу і це виявляється в плануванні і лімітуванні позичок, видачі готівки і т.д. Такі грошові системи існували в колишніх соціалістичних країнах з адміністративно- командною економікою.

Ринкові грошові системине обтяжені твердими адміністративними догмами, вони трансформуються відповідно потребам загального економічного розвитку, що виявляється в адекватному співвідношенні курсу валют: регулюванні відсотка за кредит як ціни грошей, утворення механізму пропозиції грошей відповідно потребам грошового обігу.

У залежності від методів регулювання національної валютної системи, грошові системи можуть бути відкритими або закритими.

Відкриті грошові системимають мінімальні обмеження на здійснення валютних операцій у рамках своєї країни. Національна економіка країн з відкритими грошовими системами вільно з'єднується зі світовою, чому сприяє повна конвертованість валюти і широка лібералізація ринку.

Закриті грошові системивластиві країнам з неринковою економікою або країнам з недостатніми ринковими відносинами. Валюта в таких країнах не конвертується, високим є рівень валютних відносин, валютний курс формується штучно.