Банковское дело

2.3. Банк России как орган контроля и регулирования...	101

законами определены статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации и деятельности ЦБР, структура банковской системы России, ее функции, порядок и виды деятельности коммерческих банков, а также изложены методы регулирования и контроля работы коммерческих банков для обеспечения сбалансированности совокупного спроса и предложения.

Центральный банк РФ — главный банк государства. Он не зависим от распорядительных и исполнительных органов власти. ЦБР — экономически самостоятельное учреждение. Статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации деятельности Банка России определяются Конституцией Российской Федерации и другими федеральными законами. Он подотчетен только Федеральному Собранию Российской Федерации. Задача ЦБР заключается в том, чтобы методами экономического и административного воздействия в процессе проведения денежно%кредитной политики способствовать укреплению и развитию экономики России.

Основные функции ЦБР: эмиссия банкнот, организация платежно% расчетных отношений, регулирование деятельности кредитных институтов путем формирования денежно%кредитной политики и рефинансирования кредитно%банковских институтов, осуществление валютной политики, а также исполнение функций финансового агента правительства.

Внастоящее время ЦБР обладает исключительным правом на выпуск

вобращение наличных денег, который осуществляется в процессе кредитования коммерческих банков, государственного бюджета, покупки ценных бумаг в иностранной валюте.

Денежно%кредитная политика ЦБР является составной частью государственного регулирования экономики. Она включает в себя совокупность мероприятий, направленных на изменение денежной массы

вобращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей денежного обращения и кредита (совокупного денежного оборота).

При проведении денежно%кредитной политики ЦБР использует прямые и косвенные меры воздействия в единой системе.

Одна из основных мер влияния на денежно%кредитную политику заключается в установлении минимальных резервных требований и выражается в формировании Фонда обязательного резервирования. Этот метод относится к косвенным методам регулирования денежного обращения. Минимальные резервы — это обязательная норма депозитов

вЦБ, определяемая как процент от общей суммы привлеченных коммерческим банком средств, устанавливаемая в законодательном порядке.

1022. Центральные банки. Сущность, функции и роль...

ВРоссии формирование минимальных банковских резервов началось в 1991 г.; тогда была установлена единая норма в 2% без дифференциации по видам вкладов. В 1992 г. одна из антиинфляционных мер выразилась в том, что нормы обязательных резервов были резко увеличены. Они были установлены в следующих размерах: по обязательствам банка, которые он должен удовлетворить сразу по требованию клиента, — 20%; по вкладам, которые могли быть затребованы клиентом после истечения определенного срока, — 15%.

Внастоящее время норма отчисления в Фонд обязательного резервирования от всех видов привлечения составляет 3,5%. Расчет минимальных резервных требований осуществляется в течение месяца за каждый день, т.е. на месячной основе. В предстоящем периоде эта ставка может быть повышена до 4,5%.

Другим косвенным инструментом влияния на денежно%кредитную политику стало регулирование официальной учетной ставки ЦБР. Учетная ставка используется ЦБР в операциях с коммерческими банками по учету краткосрочных государственных облигаций, коммерческих векселей и других ценных бумаг, отвечающих требованиям ЦБР. Таким образом, ЦБР определяет стоимость привлечения кредитных ресурсов коммерческих банков. Уровень официальной учетной ставки ориентировочно определяет рыночные ставки по банковским кредитам. Влияние ставок рефинансирования, устанавливаемых ЦБР, распространяется на всю экономику России.

ЦБР использует процентную политику для воздействия на рыночные процентные ставки в целях укрепления рубля. На протяжении 1991—1997 гг. учетная ставка неоднократно пересматривалась в диапазоне 10—210% годовых в зависимости от экономической ситуации в стране. В течение 1997—2005 гг. учетная ставка постоянно изменялась. Сегодня она составляет 9% годовых.

Еще одним методом регулирования объемов кредитных ресурсов являются операции на открытом рынке.

Возможность проведения операций на открытом рынке непосредственно после принятия решения ЦБР и в произвольных объемах делает этот метод регулирования удобным для изъятия избыточной массы из обращения.

ВРоссии под операциями на открытом рынке подразумевается купля%продажа ЦБР государственных ценных бумаг, прежде всего облигаций и других обязательств. Эмитентом ценных бумаг является Правительство РФ в лице Минфина России. ЦБР играет роль главного дилера и агента по обслуживанию государственного долга.

Операции с ценными бумагами позволяют: осуществить через ЦБР временное заимствование у коммерческих структур, коммерческих

2.3. Банк России как орган контроля и регулирования...	103

банков и населения временно свободных денег для Правительства РФ; сократить инфляционное финансирование дефицита государственного бюджета; использовать государственные ценные бумаги для проведения ЦБР кредитной политики и на ее основе регулировать общую массу денег в обращении, а также повысить надежность коммерческих банков, формирующих свои активы путем приобретения ценных бумаг, гарантированных государством.

ЦБР является проводником валютной политики, которая предусматривает комплекс мероприятий, направленных на укрепление внешнеэкономических позиций страны. Цель валютной политики Банка России — проведение валютного регулирования и валютного контроля, формирование официальных валютных резервов и управление ими, регулирование валютного курса, а также осуществление международного валютного сотрудничества России.

Методы валютного регулирования ЦБР представлены на рис. 2.3. Инструментами валютной политики являются валютные интервен-

циии,втойилиинойстепени,многиеинструментыденежно%кредитного регулирования (дисконтная политика, операции на открытом рынке, установление резервных требований к банкам и др.).

До 1992 г. в России валютные операции были монополией государства. Вся поступающая в страну валюта в обязательном порядке продавалась Внешэкономбанку. В 1991 г. в составе Госбанка СССР

был создан Центр проведения межбанковских валютных операций. В 1992 г. 30 ведущих коммерческих банков и ЦБР учредили Московскую межбанковскую валютную биржу (ММВБ). На бирже регулярно устанавливается курс рубля по отношению к доллару США. Биржевой курс рубля стал наиболее точным индикатором динамики макроэкономических процессов и инструментом воздействия на них. Учитывая роль валютного курса и его влияние на денежное обращение в стране, ЦБР осуществляет валютное регулирование, организует валютный контроль, публикует курс рубля по отношению к иностранным валютам и регламентирует порядок расчетов с иностранными государствами.

Эффективной системой валютного регулирования является валютная интервенция. Суть ее состоит в том, что ЦБР вмешивается в операции на валютном рынке с целью воздействовать на курс рубля путем купли или продажи иностранной валюты. С переходом к свободному определению курса рубля на бирже его курс начал снижаться. Однако ЦБР благодаря валютной интервенции обеспечил плавное изменение курса рубля и тем самым предотвратил развал денежной системы страны.

ЦБР предпринимает ряд административных мер, позволяющих регулировать валютный курс в направлении, которое способствует укреплению денежного обращения. К таким мерам, в частности, относятся:

Определяет сферу и порядок обращения в РФ иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте

		Устанавливает правила проведения резидентами
Издает нормативные акты,		и нерезидентами в РФ операций с иностранной
обязательные для исполнения		валютой и ценными бумагами в иностранной
в РФ резидентами		валюте, а также правила проведения
и нерезидентами		нерезидентами в РФ операций с валютой РФ
		и ценными бумагами

Проводит все виды			ЦБР является основным
			органом валютного регулирования
валютных операций
			и валютного контроля

Готовит и публикует статистику валютных операций РФ по принятым международным стандартам

Устанавливает порядок обязательного перевода, ввоза и пересылки в Россию иностранной валюты и ценных бумаг

виностранной валюте, принадлежащих резидентам, а также случаи и условия открытия резидентами счетов

виностранной валюте в банках

за пределами России

Устанавливает единые формы учета, отчетности, документации и статистики валютных операций, в том числе уполномоченными банками, а также порядок и сроки их представления

Устанавливает общие правила выдачи лицензий банкам и иным кредитным

учреждениям на осуществление валютных операций и выдает такие лицензии

...роль и функции Сущность, .банки Центральные .2 104

Рис. 2.3. Регулирование ЦБР валютных операций коммерческих банков

2.3. Банк России как орган контроля и регулирования...	105

решение об обязательной продаже части экспортной выручки;

ограничение операций коммерческих банков по купле%продаже валюты на валютном рынке;

разработка ЦБР совместно с Государственным таможенным комитетом РФ системы методов экономического и административного воздействия на клиентов банков, несвоевременно отчитывающихся по приходу грузов, купленных за валюту;

установление в 1996—1998 гг. верхнего и нижнего пределов колебания курса рубля при операциях на валютном рынке — «валютного коридора», который позволил ЦБР обеспечить равномерную и предсказуемую динамику валютного курса, увязанную

с другими макроэкономическими показателями, в том числе с темпами инфляции и процессом сближения уровня внутренних цен с уровнем мировых цен.

После кризиса 1998 г. валютный курс вновь устанавливается по результатам торгов.

Большое внимание ЦБР уделяет регулированию обращения наличной валюты. В России запрещается использование иностранной валюты в розничной торговле. В то же время коммерческие банки имеют право открывать обменные пункты для совершения официальных операций

синостранной валютой.

Вначале 1995 г. Правительство РФ и ЦБР приняли совместное заявление об экономической политике. В нем декларировалось, что Правительство РФ и ЦБР будут и впредь способствовать развитию рынка иностранной валюты, сохраняя при этом систему единого валютного курса.

Внастоящее время Правительством РФ объявлен курс на достижение полной конвертируемости рубля. Первым шагом в этом направлении была отмена обязательной продажи валютной выручки.

Еще одной составной частью валютной политики следует считать формирование официальных валютных резервов и управление ими.

Валютные резервы ЦБР состоят из золота, официальных запасов иностранной валюты, находящихся на счетах ЦБР, а также в банках за рубежом либо вложенных в иностранные ценные бумаги. Они используются для проведения международных расчетов и обеспечивают стабильность национальной валюты.

Вцелях поддержания валютных резервов на приемлемом уровне ЦБР управляет ими.

Контроль над деятельностью банков проводится для обеспечения их устойчивости и поддержания стабильности на финансовом рынке посредством предотвращения системных рисков.

106	2. Центральные банки. Сущность, функции и роль...

Контроль ЦБР предусматривает целостный и непрерывный надзор за работой банка в соответствии с действующим законодательством и инструкциями.

Осуществляя функции надзора и контроля над деятельностью коммерческих банков, ЦБР выполняет и другие задачи: выдает лицензии на банковскую деятельность, проверяет отчетность, представляемую банками, проводит ревизии на местах и контролирует соблюдение банками норм банковских операций.

Формы прямого регулирования деятельности коммерческих банков в России представлены на рис. 2.4.

Контроль за деятельностью банков

Методы

Выдача лицензий

Банковский надзор

Дистанционный

Межбанковский

Инспекторские

надзор (мониторинг)

надзор

проверки на местах

Цель

Раннее распознава-

Анализ

Результат – составление

ние состояния КБ

собственного рейтинга

банков для принятия

необходимых мер

регулирования

Рис. 2.4. Формы и методы контроля над деятельностью банков со стороны ЦБР

Таким образом, можно четко обозначить и перечислить все функции, которые выполняет Банк России:

•во взаимодействии с Правительством РФ разрабатывает и проводит единую государственную денежно%кредитную политику;

•принимает решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их;

•является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования;

2.3. Банк России как орган контроля и регулирования...	107

•регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями в соответствии с федеральными законами;

•устанавливает:

— правила осуществления расчетов в Российской Федерации,

— правила проведения банковских операций,

— правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы РФ,

— порядок и условия осуществления валютными биржами деятельности по организации проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты, осуществляет выдачу, приостановление и отзыв разрешений валютным биржам на организацию проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты,

— официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю,

— порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами;

•осуществляет:

— монопольно эмиссию наличных денег и организует наличное денежное обращение,

— эффективное управление золотовалютными резервами,

— надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп (далее — банковский надзор),

— самостоятельно или по поручению Правительства РФ все виды банковских операций и иных сделок, необходимых для выполнения функций Банка России,

— валютное регулирование и валютный контроль в соответствии

с законодательством РФ,

—обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ, если иное не установлено федеральными законами, посредством проведения расчетов по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагаются организация исполнения и исполнение бюджетов,

—иные функции в соответствии с федеральными законами;

•принимает участие в разработке прогноза платежного баланса РФ и организует составление платежного баланса РФ;

•проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денежно%кредитных, валютно%финансовых и ценовых отношений, публикует соответствующие материалы и статистические данные.

108	2. Центральные банки. Сущность, функции и роль...

Выводы

ЦБР интересуют в первую очередь состояние и устойчивость банковской системы страны. Он анализирует степень соблюдения банками экономиче% ских нормативов, периодичность отчислений в централизованные фонды и определяет эффективность государственного регулирования банковской деятельности.

Первые центральные банки возникли 300 лет назад (Шведский Риксбанк в 1668 г.), но повсеместное распространение и современное значение они приобрели только в последние десятилетия XX в.

ЦБ сегодня является ключевым элементом финансово%кредитной системы любого развитого государства. Он выступает проводником официальной денежно%кредитной политики. В свою очередь денежно%кредитная политика наряду с бюджетной составляет основу всего государственного регулирования экономики.

Высокая степень независимости ЦБ обусловлена его задачами, в особенности основной из них, которая в любой стране обычно определяется как поддержание денежно%кредитной и валютной стабильности в целях обеспечения антиинфляционного экономического роста. Принципиальное значение имеет четкое разграничение государственных финансов и банковской системы, т.е. ограничение возможности правительства пользоваться средствами ЦБ.

Денежно%кредитная политика государства, главным проводником которой, как правило, является ЦБ, должна в основном воздействовать на валютный курс, процентные ставки и на общий объем ликвидности банковской системы и, следовательно, экономики. Достижение этих целей позволяет добиться стабильности экономического роста, снизить уровень безработицы и инфляции.

Функция эмиссии банкнот является старейшей и одной из наиболее важных функций ЦБ.

Совокупный денежный оборот регулируется посредством различных мер. Основными инструментами денежно%кредитной политики ЦБ являются:

установление минимальных резервных требований;

регулирование официальной учетной ставки;

операции на открытом рынке.

Определение приоритетности инструментов денежно%кредитной политики всецело зависит от тех целей, которые решает ЦБ на том или ином этапе развития страны.

Изменение норм резервных требований — один из старейших и наиболее распространенных методов регулирования. Обязательные резервы размещаются на счетах в ЦБ и других кредитно%банковских учреждениях.

Официальная учетная ставка служит ориентиром для рыночных ставок по кредитам.

В результате проведения ЦБ операций на открытом рынке увеличивается (при продаже ценных бумаг) или уменьшается (при покупке ценных бумаг)

2.3. Банк России как органВыводыконтроля и регулирования...	109

объем собственных ресурсов коммерческих банков в отдельности и банковской системы в целом, что влечет за собой изменение стоимости кредита и, как следствие, спроса на деньги.

Наиболее широко распространены в зарубежных странах такие меры административного воздействия, как регулирование уровня процентных ставок коммерческих банков, объемов кредитов, направления портфельных инвестиций.

Рефинансирование ЦБ коммерческих банков, т.е. предоставление им заимствований в случаях, когда они испытывают временные финансовые трудности, — важное направление деятельности ЦБ.

ЦБ проводит валютную политику, которая включает в себя комплекс мероприятий, направленных на укрепление внешнеэкономических позиций страны.

Регулирование кредитно%банковских институтов — это система мер, посредством которых государство через ЦБ обеспечивает стабильное и безопасное функционирование банков, предотвращает дестабилизирующие процессы в банковском секторе.

Контроль над работой банков осуществляется для того, чтобы обеспечить устойчивость отдельных банков, и предусматривает целостный и непрерывный надзор за работой каждого банка в соответствии с действующим законодательством и инструкциями.

ЦБ выдает банковскую лицензию юридическим лицам на проведение банковских операций. Лицензирование становится средством, с помощью которого ЦБР определяет возможности создаваемых кредитных институтов, позволяющие им осуществлять банковскую деятельность.

Важный этап надзорной деятельности — дистанционный (документарный) надзор, т.е. проверка отчетности, которую представляют банки. Постоянный контроль за отчетностью позволяет органам надзора заранее выявить проблемы, которые могут вызвать риск неплатежеспособности банков, их банкротство.

Статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации и деятельности ЦБР, структура банковской системы России и ее функции, а также виды деятельности коммерческих банков и методы регулирования и контроля их работы, позволяющие обеспечить сбалансированность совокупного спроса и предложения, определены Федеральными законами «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и «О банках и банковской деятельности».

Эмиссия наличных денег (банкнот и монеты), организация их обращения и изъятие из обращения на территории Российской Федерации осуществляются исключительно Банком России. Официальная денежная единица (валюта) России — рубль. Один рубль состоит из 100 копеек.

Банкноты и монета Банка России — единственное законное средство наличного платежа на территории страны.

Банк России утверждает номиналы и образцы новых денежных знаков. Описание новых денежных знаков публикуется в средствах массовой инфор-

мации. Решение в порядке предварительного информирования направляется в Государственную Думу и Правительство РФ.

В целях организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации на Банк России возлагаются следующие функции:

1102. Центральные банки. Сущность, функции и роль...

•прогнозирование и организация производства, перевозка и хранение банкнот и монеты Банка России, создание их резервных фондов;

•установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;

•установление признаков платежеспособности банкнот и монеты Банка России, порядка уничтожения банкнот и монеты Банка России, а также замены поврежденных банкнот и монеты;

•определение порядка ведения кассовых операций.

Банк России проводит мониторинг состояния наличного денежного оборота, проходящего через кассы банков, изменения его структуры, осуществляет анализ купюрного состава наличной денежной массы, находящейся в обращении, адекватности его потребности в платежном обороте. Банк России принимает меры для своевременного и полного удовлетворения потребностей экономики

инаселения в наличных деньгах, отслеживая срок службы наличных денежных знаков различных номиналов, производя расчеты потребности в наличных деньгах в разрезе купюр по регионам, составляя планы изготовления банкнот

имонеты, организовывая их производство на предприятиях «Гознака» и распределение по регионам. Банк России ведет регулярный выпуск в обращение памятных монет из серебра, золота и медно%никелевых сплавов.

Всоответствии с Федеральным законом «О Центральном банке Россий% ской Федерации (Банке России)» Банк России наряду с кредитными организациями может осуществлять банковские операции по обслуживанию органов государственной власти и местного самоуправления, их организаций, государственных внебюджетных фондов, воинских частей, военнослужащих, служащих Банка России, а также иных лиц в случаях, предусмотренных федеральными законами. Кроме того, Банк России также вправе обслуживать клиентов, не являющихся кредитными организациями, в регионах, где отсутствуют кредитные организации.

Функции ЦБР по регулированию денежно%кредитной политики государства

иинструменты, позволяющие ЦБР осуществлять данное регулирование, практически совпадают с описанными выше функциями и методами деятельности центральных банков.

Косвенными инструментами денежно%кредитной политики ЦБР являются: установление минимальных требований формирования фонда обязательного резервирования, регулирование официальной учетной ставки и операции на открытом рынке. Официальная учетная ставка служит ориентиром для рыночных ставок по кредитам. Операции с ценными бумагами на открытом рынке позволяют: осуществлять для Правительства РФ через ЦБР заимствование временно свободных денег у коммерческих структур, коммерческих банков и населения (путем продажи им гарантированных государством ценных бумаг) и таким образом регулировать общую массу денег в обращении, а также повышать ликвидность активов коммерческих банков.

Инструментами валютной политики ЦБР являются валютные интервенции

ив определенной степени многие способы денежно%кредитного регулирования, применяемые для операций в валюте России. Регулирование валютного