MonografiaOxana_tanya
.pdfТаблиця А3 КЛАСИФІКАЦІЯ ТА ПОРЯДОК РОЗРАХУНКУ ПОКАЗНИКІВ ОЦІНКИ
ЛІКВІДНОСТІ, ПЛАТОСПРОМОЖНОСТІ ТА КРЕДИТОСПРОМОЖНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
|
Показник |
Порядок розрахунку або джерело одержання вихідних |
||||||||
|
|
|
|
даних |
||||||
|
|
|
|
|
||||||
|
Величина власних оборотних |
|
[Власний капітал] +[Довгострокові зобов'язання] - |
|||||||
1 |
|
[Основні засоби та вкладення, або поточні активи] - |
||||||||
коштів (капітал, що функціонує) |
|
|||||||||
|
|
|
|
[Поточні зобов'язання] |
||||||
|
|
|
|
|
||||||
2 |
Маневреність власних оборотних |
|
|
|
Грошові засоби |
|
||||
коштів |
|
|
|
Капітал, що функціонує |
||||||
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3 |
Коефіцієнт покриття поточний |
|
|
|
Поточні активи |
|
||||
|
|
|
Поточні зобов'язання |
|||||||
|
|
|
|
|
||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
[Грошові засоби та їх еквіваленти] + |
||||||
4 |
Коефіцієнт покриття загальний |
|
|
|
[Дебіторська заборгованість] |
|
||||
|
|
|
|
Короткострокові позикові кошти |
||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
5 |
Коефіцієнт швидкої ліквідності |
|
|
Грошові засоби та їх еквіваленти |
|
|||||
|
|
|
Поточні зобов'язання |
|||||||
|
|
|
|
|
||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
6 |
Коефіцієнт абсолютної |
|
|
|
Грошові засоби |
|
||||
ліквідності (платоспроможність) |
|
|
|
Поточні зобов'язання |
||||||
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
7 |
Частка оборотних коштів у |
|
|
|
Поточні активи |
|
||||
активах |
|
|
Усього господарських коштів (нетто) |
|||||||
|
|
|
||||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
8 |
Частка виробничих запасів у |
|
|
|
Запаси та витрати |
|
||||
поточних активах |
|
|
|
Поточні активи |
||||||
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
9 |
Частка власних оборотних |
|
|
|
Власні оборотні кошти |
|
||||
коштів у покритті запасів |
|
|
|
Запаси та витрати |
||||||
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
10 |
Коефіцієнт покриття запасів |
|
|
|
Стабільні джерела покриття |
|
||||
|
|
|
Запаси та витрати |
|||||||
|
|
|
|
|
||||||
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
[Гроші] + [Ринкові цінні папери] + |
||||||
11 |
Коефіцієнт критичної оцінки |
|
|
|
[Дебіторська заборгованість] |
|
||||
|
|
|
|
|
Поточні пасиви |
|||||
|
|
|
|
|
|
|
||||
12 |
Період інкасації дебіторської |
|
|
|
Дебіторська заборгованість |
|
||||
заборгованості |
|
[Продаж у кредит] : [Кількість днів у періоді] |
||||||||
|
|
|||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||
13 |
Тривалість кредиторської |
|
|
|
Кредиторська заборгованість |
|
||||
заборгованості |
|
|
[Закупівлі] : [Кількість днів у періоді] |
|||||||
|
|
|
||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
191
Закінчення табл. А3
|
Показник |
|
Порядок розрахунку або джерело одержання |
||||
|
|
|
вихідних даних |
||||
|
|
|
|
||||
|
Співвідношення довгострокових |
|
|
Довгострокові пасиви |
|
||
14 |
зобов’язань кредиторам та |
|
|
||||
|
[Зобов’язання перед акціонерами] + |
||||||
|
довгострокових джерел |
|
|||||
|
|
|
[Довгострокові пасиви] |
||||
|
фінансування |
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
15 |
Коефіцієнт поточної заборгованості |
|
|
Поточні пасиви |
|
||
акціонерам |
|
Зобов’язання перед акціонерами |
|||||
|
|
||||||
|
|
|
|
|
|
||
16 |
Співвідношення грошових потоків та |
|
|
Усі грошові потоки |
|
||
заборгованості кредиторам |
|
|
Усі пасиви |
||||
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Співвідношення вхідних грошових |
|
|
Вхідні грошові потоки |
|
||
17 |
потоків та довгострокових |
|
|
||||
|
|
Довгострокові пасиви |
|||||
|
зобов’язань кредиторам |
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
18 |
Коефіцієнт незалежності (автономії) |
|
|
Власні кошти |
|
||
|
|
Майно підприємства |
|||||
|
|
|
|
||||
|
|
|
|
|
|||
19 |
Коефіцієнт співвідношення |
|
|
Позикові кошти |
|
||
позикових та власних коштів |
|
|
Власні кошти |
||||
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|||
20 |
Співвідношення нерозподіленого |
|
|
Нерозподілений прибуток |
|
||
прибутку до всієї суми активів |
|
|
Уся сума активів |
||||
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|||
21 |
Оборотність матеріальних запасів |
|
|
Реалізація |
|
||
|
|
Матеріальні активи |
|||||
|
|
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
192
Таблиця А4 КЛАСИФІКАЦІЯ ТА ПОРЯДОК РОЗРАХУНКУ ПОКАЗНИКІВ
ОЦІНКИ ФІНАНСОВОЇ СТІЙКОСТІ ТА СТАБІЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
|
Показник |
|
|
Порядок розрахунку або джерело одержання |
||||||||
|
|
|
|
|
вихідних даних |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
1 |
Коефіцієнт незалежності (автономії) |
|
|
|
|
Власні кошти |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Майно підприємства |
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2 |
Коефіцієнт співвідношення |
|
|
|
|
Позикові кошти |
|
|
|
|
|
|
позикових та власних коштів |
|
|
|
|
Власні кошти |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
|
[Довгострокові кредити] + [Довгострокові |
||||||||
3 |
Коефіцієнт довгострокового |
|
|
|
|
позики] |
|
|
|
|
|
|
залученого капіталу |
|
|
[Власні кошти] + [Довгострокові кредити]+ |
|||||||||
|
|
|
||||||||||
|
|
|
|
|
|
[Довгострокові позики] |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
|
[Власні кошти] + [Довгострокові кредити ]+ |
||||||||
4 |
Коефіцієнт маневреності власних |
|
|
[Довгострокові позики] – [Необоротні активи] |
|
|||||||
коштів |
|
|
[Власні кошти] + [Довгострокові кредити ]+ |
|||||||||
|
|
|
||||||||||
|
|
|
|
|
|
[Довгострокові позики] |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
Коефіцієнт реальної вартості |
|
|
|
[Вартість основних засобів] + [Сума |
|||||||
|
|
|
|
|
накопиченої амортизації] |
|
|
|
|
|
||
5 |
основних засобів у майні |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
Вартість майна підприємства за підсумком |
||||||||||
|
підприємства |
|
|
|||||||||
|
|
|
|
|
нетто-балансу |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
6 |
Коефіцієнт концентрації власного |
|
|
|
|
Власний капітал |
|
|
|
|
|
|
капіталу |
|
|
|
|
Активи |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
7 |
Коефіцієнт фінансової залежності |
|
|
|
|
Активи |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Власний капітал |
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
8 |
Коефіцієнт концентрації залученого |
|
|
|
|
Залучений капітал |
|
|
|
|
|
|
капіталу |
|
|
|
|
Усього господарських коштів |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Коефіцієнт довгострокового |
|
|
|
|
Довгострокові зобов’язання |
|
|
|
|
|
|
9 |
|
|
[Довгострокові зобов’язання]+ [Власний |
|||||||||
залучення позикових коштів |
|
|
||||||||||
|
|
|
|
|
капітал] |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
10 |
Коефіцієнт структури залученого |
|
|
|
|
Довгострокові зобов’язання |
|
|
|
|
|
|
капіталу |
|
|
|
|
Залучений капітал |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
11 |
Показник заборгованості кредиторам |
|
|
Заборгованість кредиторам |
|
х 100% |
||||||
|
|
|
|
Усього активів |
||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
12 |
Показник заборгованості акціонерам |
|
|
Усього заборгованість акціонерам |
|
х 100% |
||||||
|
|
|
|
Усього активів |
||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
193
Таблиця А5
КЛАСИФІКАЦІЯ ТА ПОРЯДОК РОЗРАХУНКУ ПОКАЗНИКІВ ОЦІНКИ РЕНТАБЕЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
|
Показник |
|
Порядок розрахунку або джерело одержання |
|
|
|
вихідних даних |
||
|
|
|
||
|
|
|
Чистий прибуток від операційної діяльності |
|
1 |
Рентабельність продажу |
|
(товарів, робіт, послуг) |
|
|
|
|
Виручка від реалізації |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Чистий прибуток від операційної діяльності |
|
2 |
Рентабельність основної діяльності |
|
(товарів, робіт, послуг) |
|
|
|
|
Витрати на виробництво продукції |
|
|
|
|
|
|
3 |
Рентабельність основного капіталу |
|
Чистий прибуток |
|
|
Середня величина основного капіталу |
|||
|
|
|
||
|
|
|
|
|
4 |
Рентабельність власного капіталу |
|
Чистий прибуток |
|
|
Середня величина власного капіталу |
|||
|
|
|
||
|
|
|
|
|
5 |
Період окупності власного капіталу |
|
Чистий прибуток |
|
|
Середня величина власного капіталу |
|||
|
|
|
||
|
|
|
|
|
6 |
Рентабельність усього капіталу |
|
Прибуток від звичайної діяльності |
|
підприємства |
|
Увесь капітал підприємства |
||
|
|
|||
|
|
|
|
|
7 |
Рентабельність перманентного |
|
Прибуток від звичайної діяльності |
|
капіталу |
|
Перманентний (змінний капітал) |
||
|
|
|||
|
|
|
|
|
194
Таблиця А6
КЛАСИФІКАЦІЯ ТА ПОРЯДОК РОЗРАХУНКУ ПОКАЗНИКІВ ОЦІНКИ ДІЛОВОЇ АКТИВНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
|
Показник |
|
Порядок розрахунку або джерело одержання |
||
|
|
вихідних даних |
|||
|
|
|
|||
1 |
Загальна оборотність капіталу |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
|
Підсумок балансу |
||||
|
|
|
|||
|
|
|
|
||
2 |
Оборотність мобільних коштів |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
|
Підсумок II та III розділу активу балансу |
||||
|
|
|
|||
|
|
|
|
||
3 |
Оборотність матеріальність |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
оборотних коштів |
|
Підсумок II розділу активу балансу |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
4 |
Оборотність готової продукції |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
|
Готова продукція |
||||
|
|
|
|||
|
|
|
|
||
5 |
Оборотність дебіторської |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
оборотності |
|
Дебіторська заборгованість |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
6 |
Середній строк обороту дебіторської |
|
360 Дебіторська заборгованість |
|
|
заборгованості |
|
Виручка від реалізації продукції |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
7 |
Оборотність кредиторської |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
оборотності |
|
Кредиторська заборгованість |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
8 |
Середній строк обороту |
|
360 Кредиторська заборгованість |
|
|
кредиторської заборгованості |
|
Виручка від реалізації продукції |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
9 |
Фондовіддача основних засобів та |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
інших необоротних активів |
|
Підсумок I розділу активу балансу |
|||
|
|
||||
|
|
|
|
||
10 |
Оборотність власного капіталу |
|
Виручка від реалізації продукції |
|
|
|
Підсумок I розділу пасиву балансу |
||||
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
195
Таблиця А7 НОРМАТИВНІ ЗНАЧЕННЯ ОСНОВНИХ ПОКАЗНИКІВ
ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА
|
Показник |
Нормативні значення |
|
|
показника |
||
|
|
||
1 |
Коефіцієнт співвідношення залучення |
< 1 |
|
і власних коштів |
|||
2 |
Коефіцієнт маневреності власних коштів |
> 0.3 |
|
3 |
Коефіцієнт реальної вартості основних |
> 0.3 |
|
коштів у вартості майна підприємств |
|||
4 |
Коефіцієнт абсолютної ліквідності |
> 0.2 |
|
5 |
Проміжний коефіцієнт покриття |
> 0.7 |
|
6 |
Загальний коефіцієнт покриття |
> 1 |
|
7 |
Коефіцієнт чистої виручки |
≥ нормальному рівню |
|
рентабельності |
|||
|
|
||
8 |
Коефіцієнт автономії |
≥ 0.5 |
|
9 |
Коефіцієнт забезпечення запасів і витрат |
> 0.6 – 0.8 |
|
власними коштами |
|||
10 |
Коефіцієнт майна виробничого |
≥ 0.5 |
|
призначення |
|||
11 |
Коефіцієнт поточної ліквідності |
< 2 |
|
12 |
Коефіцієнт маневреності капіталу, що |
0 – 1 |
|
функціонує |
|||
13 |
Коефіцієнт швидкої ліквідності |
>1 |
|
14 |
Коефіцієнт концентрації залученого |
< 0.5 |
|
капіталу |
|||
15 |
Коефіцієнт фінансової незалежності |
< 1 |
|
16 |
Коефіцієнт забезпечення поточних активів |
> 0.1 |
|
власними оборотними коштами |
|||
17 |
Коефіцієнт співвідношення матеріально- |
1 – 2 |
|
виробничих запасів з власними коштами |
|||
18 |
Коефіцієнт накопичення амортизації |
< 0.25 |
|
19 |
Співвідношення ліквідних і неліквідних |
1 : 1 |
|
активів коштів |
|||
20 |
Співвідношення дебіторської та |
> 2 |
|
кредиторської заборгованості |
|||
21 |
Коефіцієнт оперативної ліквідності |
> 1 |
196
Таблиця А8 МЕТА ФІНАНСОВОГО АНАЛІЗУ ЗАЛЕЖНО ВІД РІЗНИХ ПАРТНЕРСЬКИХ ГРУП [65, С. 10-11]
Основні |
Внесок |
Компенсація, |
Мета фінансового аналізу |
|
партнерські групи |
партнерської групи |
що вимагається |
||
|
||||
|
|
|
Фінансові результати та |
|
Власники |
Власний капітал |
Дивіденди |
фінансова стійкість |
|
|
|
|
підприємства |
|
|
|
|
|
|
Кредитори |
Позиковий капітал |
Відсотки |
Ліквідність |
|
(платоспроможність) |
||||
|
|
|
||
|
|
|
|
|
Керівники (адміністрація) |
Знання справи й вміння |
Оплата праці й частина |
Уся інформація, яка |
|
керувати |
прибутку понад оклад |
корисна для управління |
||
|
||||
|
|
|
|
|
|
Виконання робіт згідно з |
Зарплата, премії та |
Фінансові результати |
|
Персонал (службовці) |
підприємства та його |
|||
розподілом праці |
соціальні умови |
|||
|
ліквідність |
|||
|
|
|
||
|
|
|
|
|
Постачальники |
Поставки засобів і |
Договірна ціна |
Фінансовий стан, |
|
предметів праці |
ліквідність |
|||
|
|
|||
|
|
|
|
|
Покупці (клієнти) |
Збут продукції, товарів, |
Договірна ціна |
Фінансовий стан і стан |
|
робіт, послуг |
запасів готової продукції |
|||
|
|
|||
|
|
|
|
|
Податкова адміністрація |
Послуги держави |
Сплата податків повністю |
Фінансові результати |
|
та в установлений термін |
роботи підприємства |
|||
|
|
|||
|
|
|
|
Бібліографічні джерела
1 Классификация многомерных наблюдений/ С.А.Айвазян, З.И.Бежаева, О.В.Староверов. – М.: Статистика, 1974. – 240 с.
2Прикладная статистика: классификация и снижение размерности/ С.А.Айвазян, В.М.Бухштабер, И.С.Енюков, Л.Д.Мешалкин. – М.: Финансы и статистика, 1989. – 607 с
3Айвазян С.А. Прикладная статистика и основы эконометрики/ С.А.Айвазян, В.С.Мхитарян. М.: ДИС, 1997. 128 с
4Андрущак Є. М. Діагностика банкрутства українських підприємств // Фінанси України. – 2004. – №9. – С. 118-124
5Артеменко В.Г. Финансовый анализ/ В.Г.Артеменко, М.В.Беллендир. – М.: ДИС, 1997. – 128 с
6Баканов М. И. Теория экономического анализа/ М.И.Баканов, А.Д.Шеремет. – М.: Финансы и статистика, 1995. – 288 с.
7Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 1998.
– 394 с.
8Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом. – М.: Финансы и статистика, 1995. – 258 с.
9Банкрутство і санація підприємства: теорія і практика кризового управління / Т.С. Клебанова, О.М. Бондар, О.В. Мозенков та ін.; За ред. Мозенкова. – Х.: ВЛ “ІГЖЕК”, 2003. – 272с
10Басовский Л.Е. Прогнозирование и планирование в условиях рынка. – М.: ИНФРА-М, 1999. – 194 с
11Бень Т.Г., Довбня С.Б. Інтегральна оцінка фінансового стану підприємства // Фінанси України. – 2002. – №6. – С. 53-60
12Благуш П. Факторный анализ с обобщениями. Пер. с чешск. – М.: Финансы и статистика, 1989. – 248 с.
13Бланк И.Д. Стратегия и тактика управления финансами. – К: Никацентр, 1996. – 317 с.
14Бланк И. А. Основы финансового менеджмента: В 2 т. – К.: Ника-Центр; Эльга, 1999. – 559 с.
15Борисова В.А. Методичні основи аналізу фінансового стану підприємств агропромислового виробництва // Фінанси України. – 2000. – №10. – С. 63-68
16Борисоглебская Л. Н., Кудина О.В. Экономикоматематическая модель для анализа финансовой устойчивости предприятия // Материалы международной конференции и Российской научной школы. «Системные проблемы качества, математического моделирования, информационных, электронных и лазерных технологий». Ч. 3. – М., 2002., С. 4346
17Борисоглебская Л.Н. Модель финансовой устойчивости АПК // Аграрная наука. – 2003. – №4. – С. 25-27
18Боровиков В. STATISTICA: искусство анализа данных на компьютере. Для профессионалов. – СПб.: Питер, 2001. – 656 с.
19Бригман Э. Основы финансового менеджмента. Пер с англ. – К.: Молодь, 1997. – 1000 с.
20Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс. В 2-х т./Пер. с англ. — СПб.: Экономическая школа,
1999. – 591с.
21Быкова Е.В. Показатели денежного потока в оценке финансовой устойчивости предприятия // Финансы. – 2001. – №1. – С.56-59
22Бэстенс Д.-Э.ван ден Берг В.-М., Вуд Д. Нейронные сети и финансовые рынки: принятие решений в торговых операциях.
–М.:ТВП, 1997. – 356 с.
23Великий Ю.М ., Проскура О.Ю Особливості кризового стану вітчизняних підприємств і методів його оцінки // Фінанси України. – 2002. – №10. – С. 29-34
24Вовк В.М., Левицька Г І. Математичне моделювання в управлінні фінансовою діяльністю підприємства // Фінанси України. – 2000. – №1. – С. 88-92
25Гаврилова Т.А. Базы знаний интеллектуальных систем/ Т.А.Гаврилова, В.Ф.Хорошевский. – СПб.: Питер, 2001. – 384 с.
26Герасименко С.С., Головач Н.А. Передбачення фінансового
стану підприємства при оцінці його здатності до продовження діяльності // Актуальні проблеми економіки. – 2003. – №4(22). – С. 2-4
27Глухов Г. Нейронные сети. Как решить задачу со всеми неизвестными // Украинская инвестиционная газета. – № 35
(256). – 2000. – С.14
28Горелик А.Л. Методы распознавания/ А.Л.Горелик, В.А.Скрипник. – М.: Высшая школа, 1984. – 128с.
29Гребельный В.И. Финансы предприятия. – Киев: Никацентр, 2000. – 207с.
30Гречков В. Практические вопросы рыночного сегментирования// Лаборатория рекламы, маркетинга и PR. – 2005. – №6(43). – С. 39-43