Глава II. «Оценка, анализ и диагностика финансового состояния зао «Ремонтно-механический завод» (2012-2013годы):

2.1 Балансовые стоимостные показатели предприятия зао «ремонтно-механический завод».

1

2

Финансовое состояние предприятия

3

4

Комплексная оценка эффективности предприятия

Кредито-способность

предприятия

Инвестицион-ная привлека-тельность

предприятия

5

Таблица 3.

Аналитический (уплотненный) баланс предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД»

Код стр.	Активы (имущество) предприятия	Обозначение		2012 база				2013 факт				Индекс роста
				состав, тыс. руб.		структура, проценты		состав, тыс. руб.		структура, проценты
1	2	3		4		5		6		7		8 = (6 : 4)
I	Внеоборотные активы	А1130		145272		56,4		144992		50,0		0,998
1130	Основные средства
1132	в т.ч. незавершенное строительство	(А1132)		(3091 )		(1,2)		(4631)		(1,6)		(1,498)
1140	Доходные вложения	А1140		-		-		-		-		-
1150	Финансовые вложения	А1150		791		0,3		876		0,3		1,107
1100	Итого по разделу I	А1100		146063		58,3%		145868		51,7%		0,999
II	Оборотные активы			58716		23,4		80711		41,0		1,374
1210	Запасы - всего	А1210
	в т.ч. производственные	А1211		(47176)		(18,3)		(59903)		(20,7)		(1,269)
1220	НДС по ТМЦ (запасам)	А1220		3494		1,3		2156		0,7		0,617
1230	Дебиторская задолженность	А1230		42246		16,4		52550		18,1		1,244
1240	Финансовые вложения	А1240		77		0,03		886		0,3		11,506
1250	Денежные средства	А1250		32		0,01		28		0,009		0,875
1260	Прочие средства	А1260		-		-		91		0,03		-
1200	Итого по разделу II	А1200		104565		41,7%		136422		48,3%		1,305
Всего совокупные активы (валюта баланса)			А1600		250628		100%		282290		100%		1,126

Таблица 4.

Стоимостные показатели, характеризующие имущество предприятия (тыс. руб.) ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД»

Балансовые стоимостные показатели	Обозначения	Формула	2012 база	2013 факт			Индекс роста
				состав	структура, проценты
1	2	3	4	5	6	7 = (5 : 4)
Недвижимое имущество		(А1130+А1140)	145272	144992	50,0	0,998
Имущество производ-ственного назначения	ИПН	(А1130 + А1211)*	192448	204895	70,8	1,065
«Неденежные» оборотные средства	НОС		1	1	0,0004	1
Дебиторские задолженности с НДС		(А1220+А1230)	45740	54706	18,9	1,196
Активы, отвлеченные из оборота предприятия		[А1140+(А1150+А1240)]	868	1762	0,6	2,030
Работающие активы	РАКТ	[А1600 – (А1140+А1150+А1240)]	256730	287658	99,4	1,120
Высоколиквидные активы		(А1240+А1250)	109	914	0,3	8,385
Собственные оборотные средства	СОС	(А1200-П1500)	-22209	-41410	14,7	1,865
Итого имущество предприятия (актив)	АК	А1600 (валюта баланса)	250628	282290	100%	1,126

* Производственные запасы( А₁₂₁₁) включают стоимость сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов и комплектующих изделий.

Таблица 6.

Аналитический (агрегированный) баланс предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД»

Раздел	Код стр.	Пассив (финансовые ресурсы)	Обозна-чение		2012 база					2013 факт					Индекс роста
					состав, тыс. руб.		структура, проценты		состав, тыс. руб.		.структура, проценты
1	2	3	4		5		6		7		8		9 = (7 : 5)
III. Собственный капитал	1310	Уставный капитал	П1310		7912		2,8		7219		2,5		1,000
	1340	Переоценка внеоборотных активов	П1340		-		-		-		-		-
	1350	Добавочный капитал (без переоценки)	П1350		4434		1,7		4337		1,5		0,978
	1360	Резервный капитал	П1360		361		0,1		361		0,1		1,000
	1370	Нераспределенная прибыль	П1370		75431		29,3		86893		30,0		1,152
	1300	Итого собственный капитал	П1300		87445		34,9%		98810		35,0%		1,129
IV. Долгосрочные обязательства	1410	Заемные банковские средства (долгосрочные кредиты)	П1410		35527		14,2		4574		1,6		0,129
		Прочие долгосрочные пассивы			882		0,4		1074		0,4		1,218
	1400	Итого долгосрочные пассивы	П1400		36709		14,6 %		5648		2,0 %		0,154
V. Краткосрочные обязательства	1510	Заемные банковские средства (краткосрочные займы)	П1510		87151		33,8		124306		42,9		1,426
	1520	Кредиторская задолженность предприятия	П1520		38712		15,0		52451		18,1		1,355
	1530 1540 1550	Прочие краткосрочные пассивы			881		0,4		1075		0,4		1,220
	1500	Итого краткосрочные пассивы	П1500		126774		50,6 %		177832		62,9 %		1,403
Всего пассивов (валюта баланса)				П1700		250628		100%		282290		100%		1,126

Таблица 7.

Стоимостные показатели, характеризующие финансовые ресурсы предприятия (тыс. руб.) ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД»

Балансовые стоимостные показатели	Обозначения	Формула	2012 база состав	2013 факт		Индекс роста
				состав	структура, проценты
1	2	3	4	5	6	7 = (5 : 4)
Перманентный капитал	ПК	(П1300+П1410)	129972	103384	36,6	0,795
Займы и кредиты		(П1410+П1510)	122678	128880	45,7	1,051
Процентные выплаты		d (П1410+П1510)	2028,5	20620,8	7,3	10,166
Стоимость чистых активов	ЧАК	[П1300 – (П1410+П1510)]	-35233	-30070	-10,7	0,853
Реальные инвестиции в основной капитал		(П1370+П1410)	10958	91467	32,4	0,824
Привлеченные источники		(П1400+П1500)	163483	183480	64,9	1,122
Совокупные вложения в имущество предприятия	СВАП	(П1370+П1410+П1510)	198109	215773	76,4	1,089
Чистый оборотный капитал	ЧОК	[(П1300+П1410) – А1100]	-16091	-42484	-15,0	2,640
Чистый коммерческий кредит	ЧКК	(П1520-А1230)	-3534	-99	-0,04	0,028
«Нормальные» источники финансирования запасов		(ЧОК + ЧКК + П1510)	67526	81723	28,9	1,210
Итого: финансовые ресурсы (пассив)	К	П1700 (валюта баланса)	250628	282290	100%	1,126

Предприятие сформировало достаточно производственной мощности, что позволило за счет мобилизации резервов увеличить производственную программу и обеспечить рост годовой выручки.

Динамика запасов хорошо согласовывается с динамикой доходов.

Таблица 8.

Специфика формирования активов предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД» (2013 факт)

Наименование	Код стр.	Статика		Динамика, %
		Состав, млн. руб.	Структура, проценты		Темпы прироста, (±)
Основные средства	А1130	144992	51,5%		0,998
Запасы	А1210	80711	28,6%		1,374
Дебиторская задолженность	А1230	52550	18,6%		1,244
Итого активы	А1600	282290	100%		1,126

Примечание: Таблица 8 включает три самых крупных актива предприятия, расположенных по мере убывания их балансовой стоимости.

Доминирующим источником выступает краткосрочные банковские заимствования, которые перекрывают текущие активы, то есть предприятие способно генерировать чистый оборот капитализации.

Краткосрочные банковские заимствования в 2,4 раза превышают кредиторскую задолженность, что характерно для предприятий генерировать в значительных размерах текущую финансовую ликвидность.

Таблица 9.

Специфика формирования пассивов предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД» (2013факт)

Наименование	Код стр.	Статика			Динамика, %
		Состав, млн. руб.	Структура, проценты	Темпы прироста, (±)
Заемные банковские средства	П1510	124306	44,0%	1,426
Нераспределенная прибыль	П1370	86893	30,8%	1,152
Кредиторская задолженность	П1520	52451	18,6%	1,355
Итого пассивы	П1700	282290	100%	1,126

Примечание: Таблица 9 включает три самых крупных пассива предприятия, расположенных по мере убывания их балансовой (рыночной) стоимости.

Данная таблица подтверждает специфику формирования актива и пассива в контексте доминирующих элементов имущественных и финансовых ресурсов.

Таблица 10.

Структурно-динамический анализ активов и пассивов.

№ п/п	Наименование	Идентификатор	2013факт		Приоритеты
			структура, проценты	индекс роста	статика	динамика
1	2	3	4	5	6	7
I	Внеоборотные активы	А1100	52,0	1,011	+
	Перманентный капитал	(П1300 + П1410)	38,9	1,404		+
II	Основные средства	А1120	50,0	0,998	+
	Реальные инвестиции в основной капитал	(П1370 + П1410)	34,8	1,427		+
III	Оборотные средства	А1200	39,9	1,106
	Краткосрочные пассивы	П1500	61,1	1,404	+	+
IV	Имущество производственного назначения	ИПН	70,8	1,065
	Совокупные вложения в активы	СВАП	77,0	1,087	+	+
V	Запасы	А1210	41,0	1,374	+	+
	Чистый коммерческий кредит	+ ЧКК	-0,03	0,028
VI	Дебиторская задолженность с НДС	(А1220 + А1230)	18,8	1,861	+	+
	Кредиторская задолженность	П1520	18,1	1,355
VII	Текущие финансовые потребности	+ ТФП	33,9	-1,219
	Чистый оборотный капитал	+ ЧОК	-13,9	2,099
	Банковские займы	П1510	42,9	1,426	+	+
Всего: валюта баланса		А1600; П1700	100%	282290

Таблица 12.

Динамический матричный баланс предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД» (±Δ А; ±Δ П)

ПАССИВ АКТИВ			(III + IV). Перманентный капитал							V. Краткосрочные пассивы				Баланс по активам, тыс.руб.
			Устав. капитал	Пере-оценка	Добавоч. капитал	Резервный капитал	Нераспр. прибыль	Долгоср. пассивы	Краткоср. займы		Кредит. задолжен.	Прочие кратк.
			П1310	П1340	П1350	П1360	П1370	П1400	П1510		П1520
I. Внеоборотные активы	Основные средства	А1130	-	-	+3	___	-283	-	-		-	-	-280
	Доходные вложения	А1140	-	-	-	___	-	-	-		-	-	-
	Финансовые вложения	А1150	-	-	-	___	+85	-	-		-	-	+85
	Итого по разделу I	А1110	-	-	+3	___	-198	-	-		-	-	-195
II. Оборотные активы	Запасы	А1210	-	-	-		+11660	-30761	+37155		+3971	-	+22025
	Дебиторская задолженность	(А1220 +А1230)	-	-	-	___	-	-	-		+8966	-	+8966
	Финансовые вложения	А1240	-	-	-	___	-	-	-		+802	+4	+809
	Денежные средства	А1250	-	-	-	___	-	-	-		-	-6	-6
	Прочие оборотные активы	А1260	-	-	-	___	-	-	-		-	+91	+91
	Итого по разделу II	А1200	-	-	-	-	+11660	-30761	+13739		+13739	+89	+31882
Баланс по пассивам, тыс.руб.			-	-	+3	-	+11,462	-30761	+37,155		+13739	+89	+31678

Динамический матричный баланс показывает, что предприятию не удается выполнить 3 правило финансирования, инвестирования, потому что у предприятия уменьшились долгосрочные обязательства (- 30760 тыс. руб.), что сопровождается увеличением дефицита чистого оборотного капитала.

Этот фактор негативно скажется на уровне финансового состояния предприятия.

Таблица 14.

Экономические и финансовые результаты предприятия ЗАО «РЕМОНТНО-МЕХАНИЧЕСКИЙ ЗАВОД»

(аналитические извлечения из формы №2).

млн.руб.

Финансовые показатели	Код. стр.		Обозна-чения		2012 база		2013 факт	Индекс роста
1	2		3		4		5	6
ВЫРУЧКА от продажи товаров (годовой доход предприятия)	2110				229392		300970	1,312
СЕБЕСТОИМОСТЬ ПРОДАЖ (производственная себестоимость)	2120				195850		250941	1,218
ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ	2100				33542		50029	1,491
ПОЛНАЯ (КОММЕРЧЕСКАЯ) СЕБЕСТОИМОСТЬ (2110-2200)					210826		271338	1,287
ПРИБЫЛЬ ОТ ПРОДАЖ (операционная прибыль)	2200				18566		29632	1,596
ПРИБЫЛЬ ДО НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ (балансовая прибыль)	2300				4006		14534	3,628
ТЕКУЩИЙ НАЛОГ НА ПРИБЫЛЬ и другие отложенные платежи			___		1364		3948	2,894
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ отчетного года	2460				2642		10586	4,007
СПРАВОЧНО
Коэффициент капитализации чистой прибыли		___		90%		100%		1,111
Годовые реинвестиции из нераспределенной прибыли			___		2378		10586	4,452
Годовая амортизация			___		11331		11309	1,000
Потенциал самофинансирова-ния предприятия	ПС		ПС		13973		21895	1,567
Банковский процент (стоимость или цена капитала)			d		16,0%		16,0%	1,013
Финансовые издержки по обслуживанию банковских заимствований			___		20749		22034	0,942

В 2013 году полная себестоимость выросла на 28,7%, а выручка на 31,2%, чем объясняется высокие темпы роста выручки, причем прибыль от продаж растет в 1,6 раза, а чистая прибыль в 4 раза.