Тема 16. Центральный банк Российской Федерации

Цели деятельности Центрального банка РФ	Цели деятельности коммерческих банков
защита и обеспечение устойчивости рубля	Получение прибыли
развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации
обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы

Цели деятельности Центрального банка РФ и коммерческих банков

Основные функции центральных банков

Денежно-кредитная политика – важнейшая функция любого центрального банка

Операции Центрального банка РФ

	Операции Центрального банка РФ
Пассивные		Активные
эмиссия банкнот вклады коммерческих банков хранение обязательных резервов коммерческих банков вклады государства		учетно-ссудные операции банковские инвестиции операции с золотом и иностранной валютой

ПЛАН ЗАНЯТИЯ

1. Структура банковской системы России, роль и место Центрального банка РФ в банковской системе.

2. Центральный банк РФ: правовое положение, организационная структура; взаимодействие с органами власти.

3. Функции Банка России.

4. Баланс Центрального банка РФ и его структура.

5. Регулирование банковской деятельности (лицензирование; установление обязательных экономических нормативов…).

6. Денежно-кредитная политика: понятие, цели и направления, инструменты.

7. Денежно-кредитная политика Банка России.

8. Денежные реформы: сущность, виды. Денежные реформы в России в ХХ веке.

ОСНОВНЫЕ ПОНЯТИЯ

Центральный банк РФ, активные операции ЦБ РФ, пассивные операции ЦБ РФ, денежно-кредитная политика, временной лаг ДКП, ставка рефинансирования, операции на открытом рынке, норма обязательных резервов, обязательные резервы, избыточные резервы, кредитная рестрикция, кредитная экспансия, девальвация, ревальвация, дефляция, деноминация, нуллификация.

КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ

1. Охарактеризуйте историю становления центрального банка как института современной экономики.

2. Охарактеризуйте учреждение Госбанка России и объясните его роль в экономике дореволюционной России.

3. Охарактеризуйте Госбанк СССР и его функции.

4. Охарактеризуйте учреждение Центрального банка РФ и развитие банковской системы России.

5. Охарактеризуйте взаимоотношения Банка России и органов государственной власти. Объясните принцип независимости деятельности Центробанка.

6. Раскройте функции Центрального банка РФ.

7. Объясните назначение Центрального банка РФ в экономике.

8. Объясните, как осуществляется кредитование Центральным банком РФ коммерческих банков.

9. Объясните реализацию контрольной функции Центрального банка РФ.

10. Назовите цели деятельности Банка России.

11. Охарактеризуйте особенности построения баланса Центрального банка.

12. Охарактеризуйте основные направления денежно-кредитной политики.

13. Назовите стратегические, тактические и операционные цели денежно-кредитной политики.

14. Назовите реформы ХХ века в России.

15. Объясните, что означает подотчетность Банка России Государственной Думе.

16. Объясните принципиальное отличие экономического и административного воздействия Центрального банка РФ на деятельность кредитных организаций.

ВОПРОСЫ для дискуссии

1. Какова взаимосвязь экономической, финансовой и денежно-кредитной политики?

2. Для чего созданы резервные фонды банкнот и монет?

3. Механизм воздействия Центрального банка РФ на экономику через механизм действия банковского мультипликатора.

4. Почему у коммерческих банков наличные деньги записаны в активе баланса, а у Центрального банка РФ – в пассиве?

5. Для чего Центральный банк РФ устанавливает экономические нормативы, обязательные для исполнения коммерческими банками?

6. В чем проявляется независимость Центрального банка РФ и почему независимость является ключевым условием его эффективной деятельности?

ЗАДАЧИ

Задача 1.

На основании данных составьте балансовый отчет Центрального банка страны: /млрд. ден. ед./. Золотые сертификаты 10; другие обязательства и собственный капитал 5; ценные бумаги 70; банкноты, выпущенные в обращение 90; резервы коммерческих банков 30; другие активы 10; депозиты казначейства 5; ссуды коммерческим банкам 10; золотовалютные резервы 30.

Задача 2.

Банк России предоставляет кредит на аукционной основе. На аукцион выставлены ресурсы стоимостью 120 млрд. руб.; заявки банков, принятые к аукциону приведены в таблице:

Банки	Сумма заявки, млрд. руб.	Предложенные процентные ставки
А	20	8
Б	80	6
В	50	7,5
Г	31	7,8
Д	10	6,5
Е	40	7,3
Ж	15	7,9
З	25	6,7

Объясните, какие заявки будут удовлетворены, при каких условиях банки могут участвовать в аукционе?

Задача 3.

Объем денежной массы в стране составил на конец года 202 млрд. руб. В начале года Центральный банк предоставил коммерческим банкам кредиты в размере 3 млрд. руб. и установил норму обязательного резервирования 10 %. Определите, каков будет объем денежной массы в стране.

Задача 4.

Выберите из числа предложенных активные и пассивные операции Центрального банка:

переучет векселей;

эмиссия банкнот;

покупка государственных облигаций;

прием вкладов банков;

покупка казначейских векселей;

прием вкладов населения;

покупка иностранной валюты;

прием вкладов предприятий;

прием вкладов государства.

ТЕСТЫ

1. Для банковского обслуживания воинских частей, учреждений Министерства обороны Российской Федерации, юридических лиц, обеспечивающих безопасность России, предназначены … учреждения Банка России:

1. полевые банки;

2. расчетно-кассовые центры (РКЦ);

3. приходные и расходные кассы.

2. Банк России подотчетен:

   1. Президенту Российской Федерации;

   2. Государственной Думе;

   3. Правительству Российской Федерации.

3. Основными целями деятельности Банка России являются:

   1. развитие и укрепление банковской системы;

   2. валютное регулирование;

   3. рефинансирование кредитных организаций;

   4. обеспечение устойчивости рубля;

   5. установление официальной учетной ставки;

   6. обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов.

4. Эмиссия наличных денег, организация их обращения и изъятия из обращения на территории Российской Федерации осуществляется:

   1. исключительно Банком России;

   2. исключительно Министерством финансов Российской Федерации;

   3. Банком России совместно с Министерством финансов Российской Федерации;

   4. Казначейством Российской Федерации.

5. Служащие Банка России помимо основной деятельности имеют право заниматься:

   1. преподавательской деятельностью;

   2. торгово-посреднической деятельностью;

   3. научно-исследовательской деятельностью;

   4. производственной деятельностью.

6. Уставный капитал и иное имущество Банка России является собственностью Банка России как юридического лица:

   1. федеральной собственностью;

   2. собственностью акционеров;

   3. частной собственностью.

7. Решения о выпуске банкнот нового образца, утверждение номиналов и образцов новых денежных знаков осуществляет:

   1. совет директоров;

   2. национальный банковский совет;

   3. Банк России;

   4. председатель Банка России.

8. Для получения кредита рефинансирования контрагент Центрального банка, помимо формальных юридических и организационных требований, должен удовлетворять следующим экономическим критериям:

1. иметь достаточное обеспечение по кредиту;

2. иметь преобладающую долю собственных средств в валюте баланса;

3. полностью выполнять резервные требования;

4. не иметь просроченной задолженности перед Банком России;

5. не иметь просроченной задолженности перед другими кредитными организациями;

6. не допускать ареста денег на счете в расчетном подразделении Банка России;

7. относиться к 1 или 2 категории надежности.

9. Воздействие Центрального банка РФ на экономику при выполнении им своих функций осуществляется через механизм:

   1. инвестиционного мультипликатора;

   2. кредитного мультипликатора;

   3. мультипликатора денежной массы.

10. Банк России осуществляет рефинансирование банков – резидентов в целях:

    1. поддержания и регулирования ликвидности банковской системы;

    2. повышения их прибыльности;

    3. увеличения объема кредитных операций;

    4. усиления контроля за деятельностью банков.

11. Инструментами денежно-кредитной политики Банка России являются:

    1. установление правил осуществление расчетов;

    2. эмиссия наличных денег;

    3. установление резервных требований;

    4. прямые количественные ограничения;

    5. регистрация эмиссии ценных бумаг.

12. Основной целью назначения уполномоченного представителя Банка России в кредитной организации, у которой отозвана лицензия, является:

    1. контроль за сохранностью имущества организации;

    2. защита интересов кредиторов (в т.ч. вкладчиков);

    3. информирование Банка России о нарушениях в кредитной организации.

13. Актив баланса Банка России содержит статью:

1. ценные бумаги;

2. наличные деньги в кассах;

3. наличные деньги в обращении;

4. кредиты, выданные Правительством Российской Федерации нерезидентам.

14. Пассив сводного баланса Банка России содержит статью:

1. «Наличные деньги в кассах»;

2. «Наличные деньги в обращении»;

3. «Драгоценные металлы»;

4. «Ценные бумаги правительства».

15. Функции Банка России как кредитора последней инстанции для кредитных организаций означают:

1. контроль Банка России за правильностью предоставление кредитов кредитным организациям;

2. рефинансирование кредитных организаций;

3. кредитование банков-нерезидентов;

4. получение кредитов от международных валютно-кредитных организаций.

16. Купля-продажа Банком России иностранной валюты на валютном рынке для воздействия на курс рубля и суммарный спрос и предложение денег – это валютная:

1. позиция;

2. интервенция;

3. операция.

17. При продаже Банком России государственных ценных бумаг кредитным организациям денежная масса в обращении:

1. уменьшается;

2. увеличивается;

3. остается неизменной.

18. В настоящее время в России существуют другие виды платежных систем, альтернативные платежной системе Центробанка (да/нет).

20. Официальное соотношение между рублем и золотом или другими драгоценными металлами

1. устанавливается Банком России;

2. устанавливается Федеральным Казначейством;

3. устанавливается Министерством финансов России;

4. не устанавливается.

21. Статистический отчет обо всех международных сделках резидентов той или иной страны с нерезидентами за определенный период времени называется …

22. Какой из следующих активов является наиболее ликвидным:

а) средства на корреспондентском счете в Центробанке;

б) депозитные сертификаты;

в) краткосрочные кредиты.

23. Из скольких звеньев состоит современная банковская система России:

а) из одного;

б) из двух;

в) из трех;

г) из четырех.

ЗАДАНИЯ

Задание 1.

Заполните таблицу.

Становление и развитие банковской системы РФ

Временной период	Краткая характеристика экономической и банковской системы	Роль и функции Центрального банка РФ

Задание 2.

В соответствии с ФЗ «О Центральном банке РФ» распределите полномочия органов Банка России.

Полномочия	НБС	Совет дирек­торов	Предсе­датель Банка России
Действует от имени ЦБ РФ Утверждение порядка работы Совета Директоров Утверждение структуры ЦБ РФ Утверждение перечня должностей служащих ЦБ РФ Рассмотрение годового отчета ЦБ РФ Разработка во взаимодействии с правительством проекта основных направлений единой государственной ДКП Несет всю полноту ответственности за деятельность БР Рассмотрение проекта основных направлений единой государственной ДКП Рассмотрение вопросов совершенствования банковской системы России Решение вопросов, связанных с участием ЦБ РФ в капиталах кредитных организаций Установление правил проведения банковских операций, учета и отчетности для банковской системы РФ Утверждение правил бухгалтерского учета и отчетности для ЦБ РФ Утверждение годовой финансовой отчетности ЦБ РФ Определение аудиторской организации – аудитора годовой финансовой отчетности ЦБ РФ Подготовка анализа состояния экономики РФ Принятие решений о создании, реорганизации и ликвидации организаций ЦБ РФ Принятие решений об осуществлении выплат ЦБ РФ по вкладам физических лиц в признанных банкротами банках, не участвующих в системе обязательного страхования вкладов Председательствование на заседаниях Совета директоров

Задание 3.

Оцените независимость Центрального банка РФ и сопоставьте ее со странами с переходной экономикой.

Оценка независимости Центрального банка на основе индекса Цукермана

Описание переменной	Оце­нка	Че­хия	Венг­рия	Поль­ша	Слова­кия	Слове­ния	Рос­сия
1	2	3	4	5	6	7	8
1. Кадровая автономия
1.1 Сроки и полномочия руководства Центробанка
От 8 лет	1,00	0,75	0,75	0,75	0,75	0,75
От 6 до 8 лет	0,75
5 лет	0,50
4 года	0,25
До 4 лет или назначение на произв. срок	0,00
1.2 Институт, назначающий управляющего Центробанком
Правление ЦБ	1,00	0,5	0,25	0,5	0,25	0,5
Совместно с советом ЦБ, Правительство и парламент	0,75
Парламент	0,50
Правительство	0,25
Член кабинета министров	0,00
1.3 Снятие управляющего ЦБ с должности
Нет возможности	1,00	0,83	0,83	0,83	0,83	1,00
Только по причинам не связанным с экономической политикой	0,83
По усмотрению совета ЦБ согласно законодательным нормам	0,67
По усмотрению парламента согласно законодательным нормам	0,50
По усмотрению парламента безо всяких ограничений	0,33
По усмотрению правительства согласно законодательным нормам	0,17
По усмотрению правительства безо всяких ограничений	0,00
1.4 Возможности исполнения управляющим ЦБ других функций в правительстве
Отсутствует	1,00	1,00	0,50	1,00	1,00	0,00
С разрешения правительства	0,50
Не оговариваются	0,00
2. Разработка ДКП
2.1 Институт, занятый разработкой ДКП
ЦБ	1,00	1,00	1,00	1,00	1,00	1,00
ЦБ после консультации с правительством	0,67
Правительство	0,33
Неопределенно	0,00
2.2 Институт, за которым стоит последнее слово в разрешении конфликта интересов
ЦБ	1,00	1,00	1,00	1,00	1,00	1,00
Правительство	0,80
Совместно совет ЦБ, Прав-во и парламент	0,60
Парламент	0,40
Неопределенно	0,00
2.3 Участие ЦБ в разработке налогово-бюджетной политики
Активное	1,00	0,00	1,00	1,00	0,00	0,00
Неопределенно	0,00
3. Приоритет целей ДКП
Ценовая стабильность является конечной целью и за ЦБ стоит последнее слово в разрешении конфликта интересов с правительством	1,00	0,6	0,6	0,8	0,6	0,6
Только ценовая стабильность	0,80
Ценовая стабильность и дополняющие ее цели, такие, как стабильность банк. системы	0,60
Ценовая стабильность потен­циально конфликтует с другими целями, такими, как полная занятость	0,40
В законодательстве конечная цель не заявлена	0,20
Ценовая стабильность отсутствует среди целей ЦБ	0,00
4. Ограничения на финансирование государственного бюджета
4.1 Ограничение выдачи кредитов правительству
Выдача прямых кредитов запрещена	1,00	н\д	0,67	1,00	н\д	0,67
Выдача прямых кредитов разрешена, но с жесткими ограничениями	0,67
Выдача прямых кредитов разрешена с мягкими ограничениями	0,33
Ограничения отсутствуют	0,00
4.2 Покупка ценных бумаг правительства
Запрещена	1,00	0,67	1,00	1,00	0,67	н\д
Разрешена, но с жесткими ограничениями	0,67
Разрешена с мягкими ограничениями	0,33
Ограничения отсутствуют	0,00
4.3 Условия финансирования
Устанавливаются ЦБ	1,00	1,00	0,67	н\д	1,00	0,67
Устанавливаются банковским законодательством	0,67
Устанавливаются по соглашению с правительством	0,33
Устанавливаются по решению правительства	0,00
4.4 Потенциальные получатели кредитов ЦБ
Центральное правительство	1,00	0,67	1,00	н\д	0,67	0,67
Все уровни исполнительной власти	0,67
Исполнит. власть и гос. предприятия	0,33
Государственный и частный сектор	0,00
4.5 Количественные ограничения по объему кредитов
Законодательно определены суммы в абсолютном выражении	1,00	0,33	0,33	н\д	0,33	0,33
Доля от капитала ЦБ	0,67
Доля от доходов бюджета	0,33
Доля от расходов бюджета	0,00
4.6 Ограничения по срокам кредита
До 6 месяцев	1,00	1,00	1,00	н\д	1,00	0,67
До 1 года	0,67
Более 1 года	0,33
Законодательно не оговорены	0,00
4.7 Ограничения по процентным ставкам
Ставка рефинансирования ЦБ	1,00	0,33	0,67	н\д	0,33	0,33
Рыночные процентные ставки	0,67
Законодательно не оговорены	0,33
Нулевая процентная ставка	0,00
4.8 Операции с ценными бумагами правительства на первичном рынке
Запрещены	1,00	0,00	1,00	н\д	0,00	0,00
Разрешены	0,00
Индекс Цукермана		0,652	0,744	0,893	0,636	0,577
Место страны (в порядке убывания степени независимости)

Задание 4.

Заполните таблицу, объясните.

Цели, направления и инструменты денежно-кредитной политики (дкп)

Цель дкп (конечная)	Цель дкп (проме­жуточная)	Направление дкп	Основные инструменты дкп
			ставка рефинан­сирования	норма обязательных резервов	операции на откры­том рынке
		Денежно кредитная … (политика дорогих денег)
		Денежно кредитная … (политика дешевых денег)

ТЕМЫ РЕФЕРАТОВ (ТЕЗИСОВ / ВЫСТУПЛЕНИЙ)

1. Особенности функционирования Федеральной резервной системы.

2. Методы и инструменты денежно-кредитной политики и особенности их применения при ограничительной и экспансионной денежно-кредитной политике.

СПИСОК РЕКОМЕНДУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ (ДОПОЛНИТЕЛЬНОЙ)

1. Банковское дело: учеб. для вузов / под ред. Г.Г. Коробова. – Изд. с изм. – М.: Экономистъ, 2006. – 766 с.

2. Банковское дело: учеб. для вузов / под ред. О.И. Лаврушина. – М.: КноРус, 2007. – 768 с.

3. Бахолдин, А.А. Интенсификация денежно-кредитной политики Банка России / А.А. Бахолдин // Финансы и кредит. – 2007. – № 1. – С. 63-66.

4. Бахолдин, А.А. Финансовая стабильность, денежно-кредитная политика и банковские риски / А.А. Бахолдин // Финансы и кредит. – 2007. – № 5. – С. 59-61.

5. Васильева, Н.М. Вопросы рефинансирования / Н.М. Васильева // Деньги и кредит. – 2007. – № 2. – С. 63-65.

6. Денежно-кредитная политика как инструмент экономического роста: [материалы VII Москов. междунар. банковского форума] // Банковское дело. – 2007. – № 1. – С. 19-21.

7. Дробышевский, С. Некоторые вопросы денежной и курсовой политики в России в 2000 – 2006 годах и на ближайшую перспективу / С. Дробышевский, П. Кадочников, С. Синельников-Мурылев // Вопросы экономики. – 2007. – № 2. – С. 26-45.

8. Кредитная политика и экономический рост: точка зрения экспертов / А.В. Верников // Банковское дело. – 2007. – № 1. – С. 22-28.

9. Кругликова, Е.Ю. Некоторые аспекты кредитно-денежной политики Европейского центрального банка / Е.Ю. Кругликова // Власть. – 2007. – № 2. – С. 80-83.

10. Моисеев, С.Р. Формализация, макроэкономика и денежно-кредитная политика / С.Р. Моисеев // Финансы и кредит. – 2007. – № 3. – С. 22-31.

11. Пшеничников, В.В. О субординации и взаимосвязи денежного рынка и рынка ссудных капиталов в системе денежно-кредитного регулирования экономики страны / В.В. Пшеничников // Финансы и кредит. – 2007. – № 8. – С. 11-16.

12. Рогова, О.Л. Антиинфляционный синдром бюджетной и денежно-кредитной политики / О.Л. Рогова // ЭКО. – 2007. – № 1. – С. 23-39.