(44) Валютно-финансовые условия внешнеторгового контракта: валюта цены и валюта платежа, валютные оговорки

Валюта цены - это валюта, в которой определяется цена контракта. При заключении внешнеэкономического контракта цена товара или услуги может быть зафиксирована в любой свободно конвертированной валюте (СКВ), валюте страны продавца, валюте страны покупателя, валюте третьей станы

Валюта платежа – это валюта, которой должно быть оплачено обязательство покупателя. Она может совпадать с валютой цены или отличаться от нее. Несовпадение может быть вызвано тем, что валюта цены может быть общепризнанной валютой международных расчетов, а платеж производится в валюте страны импортера. При несовпадении в контракте предусматривается курс пересчета, в качестве которого обычно используется текущий рыночный курс на день платежа или на день, предшествующий дню платежа. Валютные оговорки - это усл-я во внешнеэк-ом контракте, оговаривающие пересмотр суммы платежа пропорционально изменению курса валюты с целью страхования сторон от рисков валютных потерь.

Валютные оговорки могут быть:

1) односторонними, т.е. действующими в интересах одной стороны. Например, экспортер в случае обесценения валюты платежа или импортера в случае повышения курса валюты платежа;

2) двусторонними, при которых пересчет суммы платежа производиться как при повышении, так и при понижении курса валют.

Формы валютных оговорок.

1. Валюта цены контракта – валюта страны импортера, а валюта платежа – несколько СКВ, курсы которых на момент заключения контракта имеют тенденцию как к повышению, так и к понижению.

2. Валюта цены и валюта платежа совпадают. Курс валюты контракта в момент подписания соотносится с курсом другой более устойчивой валюты. При изменении курса меняется и сумма платежа.

3. Мультивалютная оговорка базируется на изменениях курсов нескольких валют. Такая оговорка предусматривает пересчет сумм платежа в случае изменения курсов между валютой платежа и группой валют, выбираемых по соглашению сторон контракта. Набор таких валют называется валютной корзиной.

4. Мультивалютная оговорка на базе СДР. Величина СДР (Спец-е права заимствования) рассчитывается на базе след-х валют: доллар США, евро, британский фунт стерлингов, японская йена. СДР ежедневно котируются МВФ в долларах США и других валютах, Оговорка СДР вступает в силу, если курс валюты на день платежа отклонился от базового курса в любую сторону на определенную величину.

5. Мультивалютная оговорка на базе евро аналогична предыдущему виду, только в ее основе лежит валютная котировка евро.

(45) Условия и формы международных расчётов

Условия международных расчетов.

1. Расчеты наличными.

2. Расчеты в кредит.

3. Кредит с опционом (правом выбора) наличного платежа.

4. Комбинированные расчеты.

1. Расчеты наличными подразумевают оплату экспортных товаров после их передаче (отгрузке) покупателю. Платеж фактически производится после прибытия товаров в пункт назначения. Этот вид платежа наилучший для экспортера. Для импортера расчеты наличными менее выгодны по сравнению с рассрочкой платежа или получением кредита на льготных условиях.

В зависимости от договоренности контрагентов расчеты наличными осуществляются на одной из следующих стадий:

- при получении подтверждения о завершении погрузки товара в пункте отправления;

- против приемки товара импортером в пункте назначения;

- против комплекта коммерческих документов, иногда с правом отсрочки платежа.

2. Расчеты в кредит предполагают осуществление платежа до или после получения товарораспорядительных и других документов. Если платеж осуществляется до получения документов более, чем за 30 дней, кредитором выступает импортер, который таким образом выделил аванс экспортеру за еще не поставленный товар. Если платеж осуществляется после получения документов по истечении более, чем 30 дней, кредитором выступает экспортер, который предоставил импортеру коммерческий кредит. Кредит с опционом наличного платежа. Если импортер воспользуется правом отсрочки платежа за купленный товар, то лишается скидки, которая предоставляется при расчетах наличными.

3. Комбинированные расчеты предполагают различное соотношение условий платежа (наличными и в кредит).

Формы международных расчетов.

На выбор форм международных расчетов влияет ряд факторов:

- вид товара, являющегося объектом внешнеторговой сделки;

- по поставкам некоторых товаров;

- наличие кредитного соглашения;

- платежеспособность и репутация контрагентов по внешнеэкономическим сделкам;

- уровень спроса и предложения на данный товар на мировых рынках.

Документарный аккредитив.

Аккредитив - это соглашение, в силу которого банк обязуется по просьбе клиента (импортера, приказодателя) произвести оплату документов третьему лицу (экспортеру, бенефициару, в пользу которого открыт аккредитив) или произвести оплату.

В расчетах по документарному аккредитиву участвуют:

- импортер (приказодатель), который обращается к банку с просьбой об открытии аккредитива;

- банк-эмитент, открывающий аккредитив (банк импортера);

- авизующий банк, которому поручается известить экспортера об открытии в его пользу аккредитива и передать ему текст аккредитива, удостоверив его подлинность (банк экспортера);

- экспортер - бенефициар, в пользу которого открыт аккредитив.

Виды аккредитивов:

I. С т. з. возможности изменения или аннулирования аккредитива банком-эмитентом (банком импортера):

1) безотзывный аккредитив - обязательство банка-эмитента не изменять и не аннулировать его без согласия заинтересованных сторон ранее срока его действия (30, 60, 180 дней).

2) отзывный, который может быть изменен или аннулирован банком-эмитентом в любой момент без предварительного уведомления бенефициара (экспортера).

II. С т. з. дополнительных обязательств третьего банка.

1) Подтвержденный аккредитив - обязательство банка-эмитента не изменять и не аннулировать его, подкрепленное гарантией другого банка.

2) Неподтвержденный аккредитив не предполагает обязательство авизующего банка (экспортера) гарантировать выполнение условий аккредитива.

III. С т. з. возможности возобновления аккредитива применяются ролловерные (револьверные, возобновляемые) аккредитивы, которые открываются на часть стоимости контракта с условием восстановления первоначальной суммы аккредитива после его полного использования либо после представления каждого комплекта документов.

Инкассовая форма.

Инкассо - банковская операция, с помощью которой банк по поручению своего клиента получает на основании документов платеж от импортера за отгруженные в адрес последнего товары и оказанные услуги, зачисляя эти средства на счет экспортера в банке.

В инкассовой форме расчетов участвуют:

1) доверитель - клиент, поручающий инкассовую операцию своему банку;

2) банк-ремитент, которому доверитель поручает операцию по инкассированию;

3) инкассирующий банк, получающий валютные средства;

4) представляющий банк, делающий представление документов импортеру-плательщику;

5) плательщик.

Различают простое и документарное инкассо. Простое (чистое) инкассо - форма взыскания платежа по финансовым документам, не сопровождаемым коммерческими документами; документарное (коммерческое) - инкассо финансовых документов, сопровождаемых коммерческими документами, либо только коммерческих документов.

Расчеты в форме инкассо дают определенные преимущества импортеру, основное обязательство которого состоит в осуществлении платежа против товарных документов, дающих ему право на товар. Вместе с тем инкассо имеет недостатки для экспортера: 1 - экспортер несет риск, связанный с возможным отказом импортера от платежа; 2 - существует значительный разрыв во времени между отгрузкой товара и поступлением валютной выручки по инкассо.

Банковский перевод.

Банковский перевод представляет собой поручение одного банка другому выплатить переводополучателю определенную сумму. В этих операциях участвуют: перевододатель-должник; банк перевододателя, принявший поручение; банк, осуществляющий зачисление суммы перевода переводополучателю: переводополучатель. В настоящее время банковский перевод осуществляется по системе СВИФТ – Всемирной межбанковской финансовой телекоммуникационной сетью.

Расчеты в форме аванса. Аванс – платеж, осуществляемый импортером до отгрузки товара, предоставления услуги экспортером. Расчеты по открытому счёту

Экспортер непосредственно направляет импортеру товар и коммерческие документы. Их оплату импортер осуществляет в течение обусловленного в контракте срока. Сущность расчетов по открытому счету состоит в периодических платежах импортера экспортеру в установленные сроки.

Международные расчеты с использованием векселей и чеков.

Вексель используется при оформлении кредитных отношений м/ экспортером и импортером и обслуживающими их банками. Вексельное обязательство м б выражено в форме простого или переводного векселя (тратты). Тратта - документ, составленный в установленной законом форме и содержащий безусловный приказ кредитора (экспортера трассанта) заемщику (импортеру, трассату) об уплате в указанный срок определенной суммы денег названному в векселе третьему лицу (ремитенту) или предъявителю. За оплату векселя ответственность несет акцептант, в качестве которого выступает импортер или банк. Срок оплаты векселя при экспортных поставках в кредит обусловлен договоренностью сторон.

В международных расчетах используются также чек. Чек- денежный документ установленной формы, содержащий приказ банку выплатить обозначенную на нем валюту его владельцу.

Виды чеков:

- предъявительский – выписывается на любого предъявителя;

- именной – выписывается на определенной лицо;

- ордерный – выписывается в пользу определенного лица, который с помощью передаточной надписи (индосаммента) может передать чек другому владельцу.

Следует иметь ввиду, что расчеты с помощью векселей и чеков – это формы международных расчетов, применяемые при таком условии расчетов, как расчеты в кредит.