Тема 7. Оборотные средства предприятия

7.1. Оборотные средства предприятия. Их классификация.

Оборотные средства это «денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения. Оборотные производственные фонды обеспечивают непрерывность производственного процесса, а фонды обращения – непрерывность реализации производимой продукции на рынке, и получение денежных средств, гарантирующих стабильное функционирование предприятия».

Итак, в качестве оборотных средств – принято рассматривать минимальную суму средств в вещественной и денежной форме, находящуюся как в сфере производства, так и в сфере обращения, необходимых для обеспечения бесперебойного функционирования предприятия.

Материальным или натуральным содержанием оборотных средств в соответствии с выполняемой каждой их частью функций являются:

• оборотные фонды;

• фонды обращения.

Оборотные фонды это часть производственных фондов предприятий, целиком потребляемая в одном производственном цикле и полностью переносящая свою стоимость на изготовляемый продукт.

В состав оборотных фондов входят:

1. запасы сырья, основных и вспомогательных материалов;

2. запасы топлива, тары и тарных материалов, запасных частей для текущего ремонта;

3. малоценный инвентарь и инструменты, хозяйственный инвентарь и другие средства труда;

4. запасы товаров, реализацией которых занимается торговое предприятие и для этой цели закупает и хранит;

5. незавершённое производство и полуфабрикаты собственного изготовления на различных стадиях готовности. Для торговых предприятий в составе этой категории оборотных фондов следует рассматривать подготовленные к отгрузке заказчикам товары.

Для обеспечения непрерывной деятельности предприятие нуждается также в средствах, которые обслуживают сферу обращения.

Эти средства принято рассматривать как фонды обращения.

В состав фондов обращения входят:

• запасы готовой продукции, произведённой промышленным предприятием;

• товар на складе торгового предприятия, подготовленный к отгрузке покупателям и прошедший все стадии предпродажной подготовки;

• товар (услуги) отгружённый, но ещё не оплаченный покупателями;

• остающиеся пока не оплаченными услуги, предоставленные потребителям;

• денежные средства предприятия на его счетах за минусом накопленного амортизационного фонда.

В зависимости от способа формирования оборотных средств и возможностей точного определения их размера они разделяются на нормируемые и ненормируемые.

К нормируемым оборотным средствам относятся средства в производственных и товарных запасах, незавершённое производство, полуфабрикаты собственного производства, расходы будущих периодов и товары, подготовленные к отгрузке на складах промышленных и торговых предприятий.

К числу ненормируемых оборотных средств относятся средства, вложенные в товары отгруженные потребителям, но ещё не оплаченные ими, средства в товарах, находящихся на ответственном хранении у потребителей, средства в расчётах и денежные средства предприятия. Эти составляющие относятся к ненормируемым в связи с непостоянством их состава, колебаниями их текущей величины и меньшей степенью воздействия на них со стороны предприятия.

При нормировании оборотных средств используется два способа:

• разработка длительно действующих норм оборотных средств на основании прямого счёта каждого элемента;

• укрупнённый расчёт на основании статистических данных.

7.2. Источники формирования оборотных средств предприятия

В период организации предприятия денежные средства, либо другие материальные ценности должны быть, как уже говорилось, авансированы в оборотные фонды, составляющие большую или меньшую часть уставного (складочного) капитала создаваемого предприятия. В этот момент их источниками могут быть либо собственные средства учредителей, вносимые в уставный капитал, либо заёмные средства банков, финансовых компаний и иностранных инвесторов.

В процессе регулярного функционирования предприятия к этим источникам добавляется ещё чистая прибыль.

7.3. Определение потребности в оборотных средствах предприятия

Определение потребности в оборотных средствах осуществляется путём расчёта в денежном выражении по отдельным элементам с последующим суммированием.

Потребность в средствах для создания запасов сырья, материалов зависит от их однодневного расхода, количества поставок, стоимости материалов и т.д. Потребность в средствах на незавершённое производство определяется в зависимости от длительности производственного цикла, однодневного выпуска продукции.

Оборотные средства находятся в непрерывном движении, проходя три стадии:

1. авансирование денежных средств;

2. пребывание непосредственно в сфере деятельности;

3. в сфере обращения.

Время, которое занимают все эти стадии называется периодом оборота оборотных средств, а само их движение из одной стадии в другую – кругооборотом оборотных средств.

7.4. Показатели эффективности использования оборотных средств

1. коэффициент оборачиваемости оборотных средств или число оборотов их в течение анализируемого периода;

2. длительность одного их оборота;

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств - F_ос определяется как частное от деления суммы оплаченных покупателями товаров в течение рассматриваемого периода – Т_оп на средний остаток оборотных средств в течение этого периода – О_ос.

Зная коэффициент оборачиваемости, можно рассчитать длительность одного оборота в днях за соответствующий период – I_ос.