Ефективність використання оборотних коштів за 2011-2013 рр.

Показник	Формула	2011 рік	2012 рік	2013 рік	Відхилення
					2013 від 2010 р.р.	2013 від 2011 р.р.
1	2	3	4	5	6	7
Оборотність оборотних засобів, оборотів	Чистий дохід ф2(035)/ Середня величина оборотних активів ф1 (260)	5	6	2	1	-3
Тривалість одного обороту оборотних запасів, днів	360/ показник Ко	76	62	153	-13	91

Продовження табл. 3.20

1	2	3	4	5	6	7
Тривалість одного обороту виробничих запасів, днів	360:Показник Коз	36	13	28	-23	15
Оборотність коштів у розрахунках, оборотів	Чистий дохід ф2(035)/ Середня дебіторська заборгованість ф1 (160+170+180+190+200+210)	9	8	3	-1	-5
Тривалість одного обороту коштів, днів	360/показник Кор	42	45	125	3	80
Оборотність дебіторської заборгованості, оборотів	ф2 р.035/ середньорічні ф1 (150+...+210)	9	8	3	-1	-5
Тривалість одного обороту дебіторської заборгованості, днів	360 днів/ Код	42	45	125	3	80
Оборотність кредиторської заборгованості, оборотів	ф2 р.035/ середньорічні ф1 (620)	3	4	1	1	-3
Тривалість одного обороту кредиторської заборгованості, днів	360 днів/ Ккз	131	93	262	-38	169
Оборотність усіх активів, оборотів	ф2 р.035/ ф1 р.280	2	4	1	1	-2
Тривалість одного обороту усіх активів	360 днів/ Коа	149	98	248	-51	150

Таким чином на основі проведеного аналізу можна зробити висновки про те що, два рази відбувся оборот сукупного капіталу протягом 2013 року, тенденція прослідковується до зменшення, що негативно впливає на підприємство. Тривалість обороту виробничих запасів збільшилась, що є негативною тенденцією, бо повільніше почали вивільнюватись виробничі запаси. Тривалість обороту дебіторської заборгованості також на кінець 2013 року збільшився, що є негативною тенденцією, бо підприємству почали повільніше віддавати гроші за відвантажену продукцію та надані послуги. Така ж ситуація з оборотність кредиторської заборгованості, що негативно впливає на стан оборотних коштів на підприємстві. Тривалість обороту усіх активів також протягом досліджуваного періоду збільшилася, що свідчить про те, що уповільнився оборот сукупного капіталу підприємства. В якості рекомендацій можна надати – це збільшення чистого доходу та нарощування сукупного капіталу підприємства.

Отже, основі проведених розрахунків можна зробити висновки про те, що темп обсягу виробництва продукції у 2013 році скоротився порівняно з попередніми роками, так у 2013 році він скоротився на 6,58% порівняно з 2011 роком, а порівняно з 2012 – на 16,55 %. Що ж стосується обсягу реалізації продукції то, тут спостерігається така ж тенденція до зменшення.

Витрати підприємства найбільше скоротилися у 2013 році , майже вдвічі порівняно з 2012 роком, а саме на 56,78 %, основною причиною цього стало скорочення виробництва та працівників на підприємстві. Найбільшу питому вагу в витратах складають матеріальні витрати, вони з кожним роком зменшуються, так у 2013 році вони скоротилися на 8962 тис грн. порівняно з 2011 роком.

Витрати на оплату праці у 2012 році збільшились на 13,86 %, бо підприємство розширило свій штат працівників, відповідно і витрати на соціальні заходи у 2012 році збільшились на 21,93%, проте у зв’язку зі скороченням виробництва та зменшення прибутку, підприємство у 2013 році скоротило кількість працівників, звідси і витрати на оплату праці скоротилися порівняно з 2012 роком, а саме на оплату праці склало на 97 тис. грн. менше, а на виплату соціальних заходів на 82 тис. грн. менше ніж за попередній рік.

Щодо рентабельності, то рентабельність продажу у 2011 році склала 0,052 що свідчить про те, що після вирахування з отриманого до­ходу всіх витрат залишається 5 копійок прибутку від кожної гривні продажу. Аналізуючи рентабельності виробництва можна сказати, що 6 коп. прибутку має підприємство з кожної гривні витраченої на виробництво і реалізацію продукції, про тенденцію та достатність цього показника не можливо казати, за відсутності даних. Рентабельність активів свідчить, що 9 коп. прибутку припадає на кожну гривню активів підприємства. Рентабельність власного капіталу, свідчить що на кожну гривню власного капіталу приходиться 8 коп. прибутку.

Загальна вартість майна на кінець 2013 року склала 28238 тис. грн. Переважання оборотних активів над необоротними свідчить про формування достатньо мобільної структури активів, що сприяє збільшенню швидкості оборотності активів підприємства. Проте простежується негативна тенденція до зменшення частки оборотних активів та збільшення необоротних, що може призвести до сповільненню оборотності активів та привести до збитків. Так у 2011 році необоротні активи скали 32,41%, а оборотні 67,57 %, що свідчило про оптимальне формування балансу підприємства для його роботи, і як наслідок отримання чистого прибутку в розмірі 2336 тис. грн.

Протягом 2012-2013 року, структура активу балансу стала незбалансованою, що стало однією з причин отримання збитків, так у 2012 і 2013 році ТОВ «КРОНЕК-УКРАЇНА» отримала збитки у розмірі 4456 тис. грн. та 1212 тис. грн. відповідно. Взагалі протягом 2013 року вартість майна збільшилась на 2416 тис. грн., це свідчить про розширення його виробничо-господарської діяльності, тобто про позитивні зміни балансу.

Частка необоротних активів складає більше 40 %, тобто має «важку» структуру активів, що свідчить про значні накладні втирати та підвищену чутливість до зміни доходу (виручки). Найбільшу питому вагу в оборотних активів склала дебіторська заборгованість, а одна з найменших це грошові кошти підприємства, це свідчить про проблеми, пов’язані з оплатою послуг та продукції підприємства, а також про переважно не грошовий характер розрахунків.

Також можна зробити висновки про те, що у 2012 та 2013 року у підприємства був відсутній власний капітал, основною причиною цього стало, незмінна вартість статутного капіталу в розмірі 4227 тис. грн., та збільшення непокритого збитку, який збільшувався з кожним роком. Частка позикових коштів в сукупних джерелах формування фінансових ресурсів протягом досліджуваного періоду збільшується, що свідчить про зменшення фінансової незалежності підприємства. У структурі позикового капіталу, переважають поточні зобов’язання, що є негативним фактом, який характеризує погіршення структури балансу і підвищен­ня ризику втрати фінансової стійкості.

Баланс за всі три роки можна вважати майже абсолютним, бо нерівність не виконується лише один раз в 2011 році та 2013, в 2012 році ситуація трохи гірше, не виконується дві нерівності.

Основними доходами ТОВ «КРОНЕКС-УКРАЇНА» за останні три роки були: виручка від реалізації; інші операційні доходи, а саме доходи від операційної оренди активів, доходи від реалізації виробничих запасів, малоцінних предметів та інших доходів від операційної діяльності.

Найбільшу питому вагу у сукупності доходів підприємства складає чистий дохід від реалізації продукції і на кінець 2013 року вона склала 39250 тис. грн., що майже вдвічі менше за попередній рік, де вона складала 87939 тис. грн. Основною причиною цього стало зменшення об’єму випуску продукції, бо скоротились канали збуту, у зв’язку з високою конкуренцією на ринку виготовлення паперу та картону.

Також у формуванні доходу приймає участь і інші операційні доходи та на кінець 2013 року вони склали 527 тис. грн., що майже в 8 разів менше за попередній період, станом на кінець 2012 року, дохід від інших операційних доходів склав 4 734 тис. грн. Основною причиною цього стало те, що у 2013 році підприємство припинило реалізувати виробничі запаси та малоцінні предмети, що і стало основною причино зменшення цього виду доходу на підприємстві.

Розмір чистого доходу підприємства протягом досліджуваного періоду є різним, і хоча у 2012 році простежувалась динаміка до збільшення, то вже у 2013 році чистий дохід скоротився майже вдвічі, що є негативним наслідком для діяльності підприємства та отримання ним збитку від діяльності.

Чистий прибуток підприємство отримало лише у 2011 році в розмірі 1799 тис. грн. в останні два роки простежувалась лише тенденція до збільшення збитку. Так у 2012 році чистий збиток склав 440 тис. грн., а в 2013 році виріс майже втричі і склав 1212 тис. грн.

На основі проведеного аналізу можна зробити висновки про те що, на підприємстві відсутній ВОК протягом всіх трьох років, що свідчить про втрату стабільності кредитоспроможності та платоспроможності на підприємстві, прослідковується тенденція до зменшення ВОК. На кінець досліджуваного періоду коефіцієнт абсолютної ліквідності склав 0,02, тобто 2% короткострокової заборгованості може бути погашена за рахунок грошових коштів та їх еквівалентів.

Коефіцієнт відновлення платоспроможності складає 0,39 значення показника менше за 1, отже підприємство протягом 6 місяців не спроможне вийти на нормативний рівень коефіцієнта поточної ліквідності та відновити свою платоспроможність. Оборотних коштів в загальній кількості активів на кінець 2013 року складає 57 %, що свідчить про мобільну структуру активів, що сприяє збільшенню оборотності активів підприємства.

Можна простежити, що на кінець досліджуваного періоду підприємство має проблеми з діловою активністю на підприємстві. Станом на кінець 2012 р. коефіцієнт оборотності активів склав 1,75, це свідчить, що майже двічі  відбувся повний цикл виробництва й обіг, що приносить відповідний ефект у вигляді прибутку, або скільки грошових одиниць реалізованої продукції принесла кожна одиниця активів. Оборотність власного капіталу на кінець 2010 року склало 16,49, тобто 16,49 гривні виручки від реалізації припадає на одну гривню власного капіталу.  Проте за відсутності власного капіталу ми не можемо порахувати оборотність ВК на 2011 та 2012 р. р.

Отже на основі проведеного аналізу можна сказати, що підприємство втратило свою кредито- та платоспроможність у 2012 та 2013 роках, в якості рекомендацій – це збільшувати суму власного капіталу, зменшувати заборгованість.