3. Влияние налогов на рыночное равновесие

В дополнение к изложенное ранее схеме воздействия косвен­ных налогов необходимо иметь в виду следующее.

Фискальная политика в области налогов рассматривает два направления их воздействия: на спрос (кейнсианская модель), на предложение (теория предложения). В первом случае при сни­жении налогов увеличивается совокупный спрос в результате чего линия спроса из равновсеногосостояния D_t сдвинется впра­во вверх в положение D₂(cm. схему 21.3.).

Это увеличивает объем национального продукта до величины Q₂ и уровень цен до Р₂, то есть ускорится тем инфляции.

Во втором случае снижение налогов увеличит совокупное предложение, так как у населения возрастут доходы и сбереже­ния, а у предпринимателей - инвестирование производства.

Меньший подоходный налог работников увеличит зарплату и усиливает стимулы к труду, что приведет к расширению произ­водства. В результате линия совокупного предложения переме­стится из положения Sj вправо вниз в положение S₂, означающего рост национального продукта до уровня Q₃, и снижению цен с Р₂ до Р₃.

Схема 21.3.

продукт

Кроме того, теория «экономики предложения» показывает, что более низкие ставки налогов не обязательно приведут к сокраще­нию суммы налоговых поступлений, а наоборот к ее росту за счет расширения налоговой базы - роста национального производства и дохода.

Теоретическим доказательством воздействия налогов на инве­стиционную деятельность служит разработанная американскими учеными-представителями «экономки предложения» А. Лаффе­ром и др. зависимость между прогрессивностью налогообложе­ния и доходами бюджета.

Согласно этой теории рост налоговых ставок до определен­ного предела способствует росту налоговых доходов, затем рост замедляется, а потом - происходит резкое падение доходов бюд­жета. Отсюда и сделан общий вывод о том, что задачу стимули­рования экономики и прежде всего инвестиционной активности следует решать на путях радикального облегчения налогового бремени. Движущая сила экономики, по мнению этих ученых

• это заинтересованность хозяйственных агентов в ориентиро­ванной на рынок экономической деятельности. Если эта деятель­ность выгодна им, то воспроизводство будет осуществляться интенсивными темпами, «Если же успешное функционирование рынка будет сталкиваться с усиливающейся дискриминацией в виде более высоких и прогрессивных налогов..., то экономиче­ская активность будет падать»*. По замыслу Лаффера, в виде на­логов нельзя изымать в бюджет более 30% всей суммы доходов предпринимателей и населения. Если же изымается 40-45% до­ходов, то это сокращает сбережения, а тем самым и инвестиции в частном секторе экономики.

По мнению американских ученых, если ставка налогов дости­гает определенного, достаточно высокого уровня, то сокращают­ся стимулы для предпринимательской инициативы, расширения производства, падают прибыли и, соответственно, снижаются и налоговые поступления в бюджет.

Применительно к приведенной на рисунке (см. схему 21.4.) кривой буквенные символы означают:

Схема 20.4. Кривая Лаффэра.

* Канто Е., Джейнс.Д., Лаффер А. Основы на экономики предложения (теоия и до­казательство). Нью-Йорк, 1983.

В - налоговая база (рыночный выпуск продукции, облагаемая налогом часть национального производства);

Д - доходы бюджета;

Т - прогрессивность налогообложения (норма, %); е - эластичность налоговой базы (выпуск продукции) по на- лого вой ставке.

Графики Лаффера подразумевает, что до определенного, количественно не интерпретируемого буквально, предела (на рисунке он обозначен симво­лом Т, рассекающем налоговую шкалу на нормальную и запретительную зоны), повышение нормы обложения увеличивает, хотя и замедленным тем­пом, сумму доходов бюджета, поскольку оно не затрагивает побудительных мотивов экономических агентов.

Выпуск продукции (верхняя кривая) сокращается сравнительно мень­ше, нежели возрастает норма обложения. Напротив, за этим пределом на­логовая система настолько подавляет экономическую активность, что нало­говая база сужается в более высокой прогрессии, следовательно, несмотря на рост ставок, доходы бюджета сокращаются.

Сокращение налогов, понижение предельных норм обложения может иметь очень сильный - троякий по характеру - стимулирующий эффект, на экономику, налоговую базу:

1. налоговая база будет расти вследствие увеличения количества труда и капитала, предлагаемых на рынок (в результате изменения относительных цен, повышающего их «чистую» доходность) и расширяющих объем про­изводства;

2. труд и капитал, уже используемые рынком, будут переводиться из низко облагаемых в сравнительно высокооблагаемые сферы хозяйствен­ной деятельности (при этом улучшится распределение капитала по сферам и - в итоге - повысится общая эффективность экономики;

3. известная часть экономических агентов может сократить уклонение от налогов, выйдя из «подпольной экономики» в легальную, «таксируе­мую» экономическую деятельность.

Эти три эффекта, взятые вместе, демонстрируют простую логику того, как сокращение предельных налоговых ставок может в действительно уве­личить налоговые поступления¹.

Однако следует иметь в виду, что воздействие налогов на спрос проис­ходит быстрее, чем на предложение. В краткосрочном периоде снижение налогов приводит немедленно к росту совокупного спроса и уменьшению налоговых поступлений в бюджет. А воздействие налогов на предложение

имеет долгосрочный характер, в связи с инерционностью действия факто­ров предложения - сбережений, инвестиций, стимулов к труду.

Потоварные налоги вызывают не только процесс передачи части средств производителей и потребителей государству, которые используются на об­щие цели, то есть во благо общества. Они также влекут потери эффектив­ности для общества, вызываемые непроизводством части продукции. Это явление называется избыточным налоговым бременем, а его величина определяется на схеме (12.5)площадью треугольника ABC, что означает потери для общества в связи с падением производства и потребления ниже их оптимальных уровней.

Важным аспектом налогового регулирования, связанного с величиной ставок и, соответственно, размерами налоговых изъ­ятий, является возможность «удержания» внутренних накопле­ний и привлечения иностранных инвестиций. Высокие налоги вызывают «бегство капиталов» в страны с более благоприятным налоговым климатом, где доходы от применения капиталов мо­гут быть обложены меньшими ставками налогов. Этому фактору способствует также наличие «офшорных зон», где уровень на­логообложения низок или оно вовсе отсутствует. С другой сто­роны, высокие налоговые ставки препятствуют проникновению иностранного капитала в страну, что при недостатке внутренних накоплений, сдерживает развитие экономики.

Поэтому налоговое регулирование должно учитывать дан­ные факторы и содействовать выравниванию налоговых условий стран, находящимися в экономических контактах.