Влияние зарубежных стран на денежное обращение
Рассмотренная модель кругооборота отражает замкнутую экономическую систему, которая не имеет связи с внешним миром. Модель будет намного сложнее, если в нее включить денежные отношения, опосредующие международные связи - импорт и экспорт товаров и услуг, займы, кредиты, закупки и продажи финансовых активов на мировом финансовом рынке.
В современном мире развитие экономических и научно-технических связей является важным средством решения как внутренних задач национальной экономики, так и укрепления мирных отношений между государствами. Многие фирмы развивают внешнеэкономические связи с зарубежными партнерами. Формы внешнеэкономических связей оказывают влияние на развитие национальной экономики. Все их многообразие можно сгруппировать в три потока: экспорт, импорт и финансовые операции. На схеме 4. показан кругооборот денежных потоков с учетом включения в него зарубежных стран.
Схема 4. Модель кругооборота с учетом зарубежных стран
1 – оплата факторов производства; 2 – национальный доход; 3 – оплата потребительских товаров; 4 – валовой продукт; 5 – сбережения домашних хозяйств; 6 – займы; 7 – сбережения фирм; 8 – средства для инвестиций; 9 – закупка инвестиционных товаров; 10 – налоги; 11 – трансферты; 12 – закупка товаров; 13 – сбережения государства; 14 – государственные займы; 15 - платежи по импорту, денежные потоки, отправленные из семейных хозяйств в экономические системы других государств; 16 - платежи иностранных покупателей за экспортируемые товары, денежные потоки, направленные на внутренний рынок товаров; 17 - займы у иностранных финансовых посредников, или продажа реальных финансовых активов иностранным покупателям; 18 - кредиты, выданные иностранным заемщикам и средства, использованные для покупки реальных или финансовых активов иностранного продавца.
В четвертой модели введены новые потоки, которые непосредственно не приводят к потреблению товаров и услуг на внутреннем рынке. Это компенсационные платежи по импорту товаров и услуг, которые просто уходят за границу (15). Они носят название "утечек" из кругооборота доходов. Платежи иностранных покупателей за экспортируемые товары направляются на внутренний рынок через рынок товаров (16). Если выручка от экспорта не покрывает платежи по импорту, то разница должна быть оплачена или путем займа у иностранных финансовых посредников, или путем продажи реальных и финансовых активов иностранным покупателям (17). Такие операции называются – чистый приток капитала. Может быть и противоположная ситуация (18).
В любом случае при включении в товарооборот экспорта и импорта механизм денежного обращения усложняется. Возникает необходимость принимать решения по следующим вопросам: в денежной единице какой страны осуществлен платеж, как соотносится покупательная способность разных валют, как осуществляется обмен валют. Государство определяет правила проведения этих операций, проводит валютную политику.
Последняя модель показывает, что современное рыночное хозяйство представляет собой сложную взаимосвязь основных агентов хозяйствования, которая опосредуется движением денег. Через деньги все показатели экономического развития страны, такие как доходы, расходы, сбережения, инвестиции, налоги, прибыль, экспорт и импорт получают денежное выражение. Это позволяет определять их динамику, выявлять причины, влияющие на сложившиеся тенденции.
Если сравнить первую модель кругооборота и последнюю, то видно, что в первой весь НД перемещается прямо из семейных хозяйств на рынки продуктов в виде расходов на потребление. Из последней модели видно, что национальный доход равен величине расходов на потребление (3) плюс все «утечки» - сбережения домашних хозяйств (5), налоги (10), платежи по импорту (15).
Кроме того, существуют три вида расходов на товары и услуги, которые непосредственно не являются расходами внутренних потребителей. Это – инвестиции (9), государственные закупки (12), платежи по экспорту (16). Такие потоки называются "инъекциями", производимыми в кругооборот доходов. В совокупности сумма денежных «утечек» и сумма «инъекций» должны быть равны.
Таким образом, количество денег в обращении должно соответствовать спросу на них со стороны населения, фирм, государства. Спрос на деньги определяется реальными изменениями в спросе и предложении на важнейших рынках: рынке ресурсов, товаров и финансов. Предложение денег осуществляется монетарными органами власти, которые организуют выпуск денег в обращение, исходя из закономерностей обращения вида денег, законодательно принятых в стране. Предложение денег в соответствии со спросом обеспечивает стабильность покупательной способности денег, а значит и способность денег выполнять свои функции. Стабильность покупательной способности денег означает, что на данную сумму денег в будущем можно приобрести столько же товаров, сколько и сегодня, т.е. цены на товары не изменяются. Это обстоятельство определено уравнением обмена. Увеличение предложения денег без изменений на рынке товаров приведет к росту необеспеченной денежной массы и снижению покупательной способности денежной единицы, а значит и к росту цен. Инфляционные процессы отрицательно сказываются на системе хозяйствования, лишают ее агентов возможности прогнозировать, планировать деятельность и получение доходов.
В процесс предложения и спроса на деньги может включаться финансовый рынок, регулируя объемы обращающихся денег и денег, находящихся в сбережении, а также государство, воздействуя на денежные потоки через каналы перераспределения НД. Под обращающимися деньгами понимается масса денег, которая опосредует обмен товаров и услуг и совершает платежи за них. В то же время в обращении имеется масса денег, которая в данный момент хотя и не участвует в товарных сделках, но являются законным платежным средством – деньги в сбережениях на счетах банков.
Таким образом, деньги выполняют свои функции и способствуют кругообороту товаров и услуг, если в стране сложилась и четко функционирует денежная система, которая определяет порядок создания денег, ввод их в обращение, механизм расчетов, правила организации деятельности финансового рынка, правила проведения налогово-бюджетной, денежно-кредитной и валютной политик.