- •Тема 1. Роль комплексного анализа в управлении предприятием и его содержание
- •1.1. Общая характеристика комплексного анализа
- •1.2. Методология и методика комплексного экономического анализа и бизнес-планирования
- •1.3. Объекты и предметы комплексного экономического анализа. Конечные организационные цели
- •1.4. Основные составляющие комплексного анализа
- •1.5. Основные разделы комплексного анализа
- •Маркетинговый анализ
- •Анализ персонала
- •Анализ технологии изготовления продукции
- •Тема 2. Структура комплексного анализа бизнес-плана и роль анализа в разработке и мониторинге основных плановых показателей
- •2.1. Общие задачи анализа бизнес – плана
- •2.2. Структура комплексного бизнес – плана
- •Задачи анализа при разработке и мониторинге бизнес – планов:
- •2.3. Содержание бизнес-плана
- •2.4. Финансовый план и задачи анализа при бизнес – планировании
- •Анализ критического объема реализации.
- •Тема 3. Анализ в системе бюджетного планирования
- •Функции бюджета и его основные виды
- •Основные этапы бюджетирования
- •3.3. Анализ исполнения бюджетов
- •Тема 4. Анализ в системе маркетинга
- •4.1. Понятия, цели и задачи маркетинговой деятельности
- •4.2. Основные методы и виды анализа в системе маркетинга
- •1. Традиционные методы:
- •4.3. Оценка емкости рынка и доли рынка конкретной организации
- •4.4. Анализ конкурентоспособности продукции
- •Тема 5. Анализ производства и реализации продукции
- •5.1. Анализ выполнения плана, динамики производства и реализации продукции
- •Анализ динамики производства и реализации продукции
- •5.2. Анализ ассортимента и структуры продукции
- •Выполнение плана по ассортименту продукции
- •Анализ структуры товарной продукции
- •Расчет влияния структуры реальной продукции на сумму выручки
- •5.3. Анализ качества продукции
- •5.4. Анализ комплектности и ритмичности работы предприятия
- •Оценка выполнения плана по комплектности продукции
- •Ритмичность выпуска продукции по кварталам
- •Тема 6. Анализ организационно – технического уровня производства
- •6.1. Цель и информационно - аналитическая база оценки организационно – технического уровня производства
- •6.1. Анализ технического уровня производства
- •6.3. Анализ организационного уровня производства
- •6.4. Анализ уровня управления предприятием
- •Тема 7. Жизненный цикл изделия, техники и технологии и учёт его влияния на анализ организационно-технического уровня предприятия
- •Основные этапы жизненного цикла продукции
- •Основные этапы разработки нового продукта
- •7.3. Анализ и планирование производственного процесса изготовления продукции
- •Тема 8. Анализ состояния и эффективности использования основных средств предприятия
- •8.1. Анализ состава, структуры, движения и состояния основных производственных фондов
- •8.4. Анализ использования технологического оборудования
- •8.3. Анализ эффективности использования опф
- •Тема 9. Анализ состояния и использования трудовых ресурсов
- •9.1. Анализ состава, структуры и движения трудовых ресурсов
- •9.2. Анализ эффективности использования трудовых ресурсов
- •10.1. Анализ обеспеченности организации материальными ресурсами
- •10.2. Анализ эффективности использования материальных ресурсов
- •Анализ материалоёмкости продукции
- •Влияние факторов
- •10.3. Анализ эффективности управления запасами и затратами
- •11. Анализ себестоимости продукции (работ, услуг)
- •10.1. Задачи анализа себестоимости продукции и источники информации
- •11.3. Факторный анализ затрат на рубль объёма продукции
- •11.4. Анализ прямых затрат
- •11.5. Анализ косвенных затрат
- •11.6. Маржинальный анализ себестоимости продукции
- •Тема 12. Финансовые результаты и рентабельность активов предприятия. Методы их анализа
- •12.2. Анализ состава и динамики балансовой прибыли
- •12.3. Прибыль от реализации (работ, услуг) основной деятельности
- •12.4. Анализ показателей рентабельности на предприятии
- •Тема 13. Анализ эффективности капитальных и финансовых вложений
- •13.1. Анализ выполнения плана капитальных вложений
- •Анализ выполнения плана приобретения основных средств
- •13.2. Ретроспективная оценка эффективности инвестиций
- •13.3. Методы расчёта эффективности долгосрочных инвестиций
- •Тема 14. Анализ финансового состояния организации
- •14.1. Понятие и основные методы анализа финансового состояния предприятия
- •14.2. Анализ финансовой устойчивости предприятия
- •14.3. Анализ ликвидности и платёжеспособности организации
- •Тема 15. Методы комплексного анализа уровня использования экономического потенциала хозяйствующего субъекта и оценка бизнеса
- •15.1. Современные методики комплексной оценки эффективности финансово-хозяйственной деятельности коммерческой организации
- •15.2. Обоснование выбора количества и состава показателей, включаемых в систему комплексной оценки
- •1. Оценка имущественного положения:
- •2. Оценка ликвидности:
- •3. Оценка финансовой устойчивости:
- •4. Оценка деловой активности
- •5. Оценка рентабельности
- •6. Оценка положения коммерческой организации на рынке ценных бумаг:
- •15.3. Сравнительная комплексная рейтинговая оценка предприятий-эмитентов
12.4. Анализ показателей рентабельности на предприятии
Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:
-
Показатели, характеризующие рентабельность издержек производства и инвестиционных проектов;
-
Показатели, характеризующие рентабельность продаж;
-
Показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.
Все эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли.
Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек) исчисляется путем отношения валовой (ПВ)(При) или чистой прибыли (ПЧ)(4П) к сумме затрат по реализованной или произведенной продукции (З)(И);
RЗ = ПВ / З или RЗ = ПЧ / З. (12.4)
Она показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции.
RЗ = 15231/120961,4 * 100 % = 12,59 %.
Т.е. на каждый рубль издержек предприятие имеет 12,59 копеек прибыли от реализации.
Рентабельность продаж рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ и услуг или чистой прибыли на сумму полученной выручки (ВР)(ВР). Характеризует эффективность предпринимательской деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж.
RПР = ПВ / ВР или RПР = ПЧ / ВР, (12.5)
RПР = (15231/ 136192,4) * 100 % = 11,18 %.
Таким образом, предприятие имеет 11,18 копеек прибыли на каждый рубль продаж.
Рентабельность (доходность) капитала исчисляется отношением балансовой (валовой, чистой) прибыли к среднегодовой стоимости всего инвестированного капитала (К) или отдельных его слагаемых: собственного (акционерного), заемного, основного, оборотного, производственного капитала и т.д.
RК = Пб / К; RК = ПР / К; RК = ПЧ / К; (12.6)
На примере предприятия определяем рентабельность по отношению к основному капиталу (стоимости основных средств).
RК = ПР / К = (15231 / 4172719) * 100 % = 0,365.
Т.е. предприятие имеет 0,365 копеек прибыли на 1 рубль основных средств.
Рассматривая динамику выше указанных показателей рентабельности можно установить следующее (табл. 12.7):
Таблица 12.7
Результаты расчёта показателей рентабельности на предприятии
|
Показатели |
База |
Факт |
|
1. Прибыль от реализации, тыс.руб. |
14521,4 |
15231,0 |
|
2. Полная себестоимость, тыс.руб. |
81636,0 |
120961,4 |
|
3. Выручка от реализации, тыс.руб. |
96157,4 |
136192,4 |
|
5. Стоимость основного средства, тыс.руб. |
4172719 |
4172719 |
|
6. Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек), % |
17,79 |
12,59 |
|
7. Рентабельность продаж, % |
15,10 |
11,18 |
|
8. Рентабельность основного капитала, % |
0,35 |
0,365 |
Из табл. 12.7 видно, что рентабельность производственной деятельности уменьшилась на 5,2 %; рентабельность продаж уменьшилась на 3,92 %; рентабельность основного капитала выросла на 0,015 %.
Формулы расчёта показателей рентабельности по данным бухгалтерской (финансовой) отчётности приведены в табл.12.8.
Таблица 12.8
Расчёт показателей рентабельности
|
Показатель |
Экономическое содержание |
Формула расчета |
|
Рентабельность активов |
Насколько эффективно предприятие использует активы. |
R1 = (Чистая прибыль / Средняя стоимость активов) х100 |
|
Рентабельность собственного капитала |
Какова эффективность использования акционерного капитала. |
R2 = (Чистая прибыль / Средняя стоимость собственного капитала) х100 |
|
Рентабельность продаж |
Какова прибыль от операционной деятельности |
R3 =( Чистая прибыль / Выручка (нетто) от продаж) х100 |
|
Рентабельность текущих затрат |
Какова эффективность затрат, осуществлённых на производство продукции |
R4 = (Прибыль от продаж / Себестоимость реализованной продукции) х100 |
|
Рентабельность инвестированного капитала |
Какова эффективность использования собственного капитала и привлечённых на долгосрочной основе заёмных средств |
R5 = (Чистая прибыль / (Сумма собственного и долгосрочного заёмного капитала) х100 |
|
Рентабельность инвестиций |
Какова прибыльность инвестиционной деятельности |
R6 = (Чистая прибыль от инвестиционной деятельности / Сумма средств, инвестированных в объекты)х100 |
Результаты расчётов показали, что наиболее рентабельным оказалось производство продукции №3 и №4. Наименее рентабельным производство продукции №1 и №2. Отрицательное влияние на общий уровень рентабельности оказало повышение себестоимости выпуска изделий №1 и №2 и соответственно их высокий объем в общем выпуске продукции.