1. Когда магазин открылся, Боб купил кассовый аппарат. На левой стороне

весов активы увеличились, одновременно на правой стороне возросла задолженность

по банковским ссудам (обязательства), необходимым для оплаты

прироста активов. Увеличение активов было уравнено увеличением обязательств.

2. Когда для открытия магазина Боб вложил в дело определенные денежные

средства из личных сбережений и привлек часть личных средств отца, на

правой стороне весов увеличился собственный капитал, а на левой увеличилась

сумма наличных денежных средств (активы), что позволило добиться

уравнивания по операции.

3. Боб надеется, что, когда дела в магазине пойдут на лад, он сможет погасить

задолженность перед банком за кассовый аппарат (при этом обязательства

с правой стороны весов уменьшатся). Одновременно на левой стороне,

уравнивая операцию, нужно будет уменьшить сумму наличных денежных

средств (активы).

По всем операциям соблюдается такой принцип уравнивания: нельзя

внести изменение в какую-либо одну статью бухгалтерского баланса, не

затронув при этом другую статью. Поэтому учетные записи сбалансированы,

когда активы равны сумме обязательств и собственного капитала

(А = О + СК). Если записи не уравнены, то, следовательно, бухгалтер сделал

ошибку.

Процесс бухгалтерского учета: метод двойной записи

(double entry system)

Как вы, вероятно, знаете, бухгалтер делает записи в бухгалтерских

журналах (journal entries), т.е. отражает каждую конкретную операцию

предприятия. Затем он переносит журнальные записи, или осуществляет

их проводку в Главные книги (general ledgers). Используя принцип уравнивания,

представленный основным уравнением бухгалтерского учета,

бухгалтер отражает увеличение активов на левой стороне, называемой

дебетом (debit) соответствующего счета. Увеличение обязательств и

собственного капитала отражается на правой стороне, называемой кредитом

(credit) другого счета. Во всех случаях проводка состоит не менее

108 Mba за 10 дней

чем из двух строк данных, относящихся к дебетуемому и кредитуемому

счетам. Записи, отражающие уменьшение активов, выполняются справа

— на стороне кредита, а уменьшение обязательств и собственного капитала

— слева — на стороне дебета. В силу применения метода двойной записи

при ручной регистрации операций на корреспондирующих счетах

запись становится похожей на букву «Т», поэтому такие записи называют

проводками на Т-счета.

Правила составления проводок по счетам

Счета активов

Дебет счета

Увеличение

Кредит счета

Уменьшение

Счета обязательств

Дебет счета

Уменьшение

Кредит счета

Увеличение

Счета собственного капитала

Дебет счета

Уменьшение

Кредит счета

Увеличение

Рассмотрим пример. В начале года Боб и его отец выпустили 1000 акций

на сумму 15 000 долл., отражающую начальные инвестиции в магазин.

Проводка в Главную книгу для отражения этой операции выглядит

примерно так:

Баланс, проводка №1 в Главную книгу

Название счета (Раздел) Дебет Кредит Изменение счета

«Касса» (Активы) 15 000 Увеличение

«Обыкно (Собствен- 15 000 Увеличение

венные ный капитал)

акции»

Сходным образом следует составить проводку, отражающую погашение

долга:

Баланс, проводка №2 в Главную книгу

Название счета (Раздел) Дебет Кредит Изменение счета

«Кредиты (Обяза- 15 000 Уменьшение

банков» тельства)

«Касса» (Активы) 15 000 Уменьшение

ДЕНЬ 3 / БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ 109

Каждая проводка в Главных книгах сбалансирована на конец определенного

периода, поэтому балансовый отчет, в котором приводятся итоги

по конкретным счетам, и конечные сальдо по ним также будут сбалансированы

(А = О + СК).

Пример балансового отчета

Давайте продолжим рассмотрение примера с местным бакалейным

магазином и посмотрим, какой балансовый отчет был составлен за первый

год работы.

Магазин Bob's Market

Фэрвей, Канзас

Балансовый отчет

на 31 декабря 2000 г.

(первый год работы)

Активы в долл. Обязательства в долл.

Текущие активы Текущие обязательства

Денежные средства

Дебиторская

задолженность

Товарно-материальные

запасы

Итого текущие активы

5 000

10 000

100 000

15 000

Кредиторская

задолженность

Задолженность

по оплате труда

Задолженность

по налоговым платежам

Итого текущие

обязательства

80 000

5 000

2 000

87 000

Долгосрочные

(внеоборотные) активы

Торговое оборудование 30 000

минус начисленный износ

за один год

Амортизация накопленная (3 000)

Итого долгосрочные активы 27 000

Долгосрочные (внеоборотные)

обязательства

Кредиты банков 10 000

Итого обязательства 97 000

Собственный капитал

Обыкновенные акции 15 000

выпущенные (1000 обращающихся

акций)

Нераспределенная 30 000

прибыль

Итого собственный капитал 45 000

Итого активы 142 000

Итого обязательства

и собственный капитал 142 000

Балансовый отчет Боба типичен для многих розничных магазинов и

производственных фирм. Заслуживают внимания три аспекта. Во-первых,

сумма активов равна сумме обязательств и собственного капитала.

по MBA ЗА 10 ДНЕЙ

Во-вторых, активы отражаются палевой стороне, а обязательства

и собственный капитал — на правой стороне балансового отчета,

точно так же, как дебетовые и кредитовые проводки по счетам. В-третьих,

балансовый отчет составляется на определенную дату, а именно на 31

декабря 2000 г. Хотя бизнес оценивается конечным итогом операций купли-

продажи за определенный период времени (за отчетный период), балансовый

отчет является всего лишь «мгновенным снимком» состояния

ресурсов и обязательств компании на конкретный момент.

Ликвидность: текущие и долгосрочные активы

Важный аспект балансового отчета состоит в том, что активы и обязательства

приводятся в нем в зависимости от уровня их ликвидности

(liquidity) — от наиболее к наименее ликвидным. Ликвидность означает

пригодность актива для обращения его в денежные средства. Наличные

средства, дебиторская задолженность клиентов и ТМЗ обозначаются как

текущие (current) активы и указываются первыми, так как они легко

оборачиваются и обращаются в наличность в течение следующего учетного

периода, обычно равного одному году (т.е. они ликвидны). Оборудование

продать не так просто, поэтому оно классифицируется как постоянный

(основные средства), долгосрочный или внеоборотный актив

(fixed, long-term, noncurrent asset) и указывается после рубрик текущих

активов. Проверьте балансовый отчет Боба на предмет правильности порядка

следования рубрик.

На стороне обязательств кредиторская задолженность перед поставщиками

(accounts payable to suppliers), задолженность по оплате

труда (wagespayable to employees) и задолженность по налоговым

платежам (taxes payable) являются текущими обязательствами. Эти

обязательства являются краткосрочными и должны погашаться в течение

года. Кредиты банков являются долгосрочным (long-term), или внеоборотным

(noncurrent), обязательством, так как они будут погашаться в течение

ряда лет.

Оборотные средства, или оборотный капитал

В бухгалтерском и финансовом учете обычно используется термин

«оборотный капитал» (working capital). Оборотный капитал охватывает

активы и обязательства, которые компания непрерывно «оборачивает»

ДЕНЬ 3 / БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ 111

в процессе своей каждодневной деятельности. Они наиболее ликвидны и

для читателя финансовых отчетов служат ключом к оценке платежеспособности

фирмы. Поэтому рубриками оборотного капитала обозначаются

текущие активы и обязательства фирмы. Чистый оборотный капитал

(net working capital), мерило платежеспособности, равен общей

величине текущих активов за вычетом общей величины текущих обязательств.

Текущие активы - Текущие обязательства = Чистый оборотный капитал

У магазина Bob's Market чистый оборотный капитал составляет 28 000

долл. (115 000 долл. - 87 000 долл.). Этот излишек ликвидных активов у Боба

положительно отражается на его текущих обязательствах. С точки зрения

банкира, бакалейный магазин со значительным чистым оборотным

капиталом характеризуется невысоким риском невозвращения кредита,

так как предприятие имеет возможность погашать свои долги. С другой

стороны, это же может показать скупщику акций или аналитику операций,

что владелец магазина плохо управляет своими ТМЗ, держа слишком

много товаров на полках или слишком много наличности в кассовых аппаратах.

Искушенный оператор снизил бы ТМЗ и наличность в кассе, а высвободившиеся

денежные средства взял бы себе в качестве дивиденда. Оптимальная

величина оборотных средств зависит от отрасли.

Какое место занимает собственный капитал владельцев компании?

Собственный капитал (СК) представляет собой долгосрочное обязательство

компании перед ее владельцами. С учетом успешности деятельности

компания обязана выплачивать владельцам доход с их вложений.

На собственный капитал не начисляются проценты, погашение задолженности

по нему не ограничивается конкретным сроком, как в случае с

банковским кредитом, поэтому в балансовом отчете СК располагается

после обязательств. Владельцам платят только после выплат по всем другим

обязательствам. Доход владельцев зависит от успешности деятельности

компании. Если компания не может возвращать долги, ее могут

принудить к банкротству. Неспособность же выплачивать дивиденды

инвесторам не влечет за собой такого наказания. Если компания высокорентабельна,

владельцы не будут в накладе. Если это не так, они могут потерять

весь вложенный в компанию капитал. В этом заключается риск

владения.